Los 4 mejores ETF del mercado monetario para preservar el capital

Los fondos cotizados en bolsa (ETF) del mercado monetario son una parte necesaria de las carteras de muchos inversores porque brindan seguridad y preservación del capital en un mercado turbulento. Estos fondos generalmente invierten en instrumentos de deuda a corto plazo de alta calidad y muy líquidos, como bonos del Tesoro de EE. UU. Y papel comercial, que generalmente no generan ingresos significativos.

Si bien los ETF del mercado monetario invierten la mayoría de sus fondos en equivalentes de efectivo o en valores de alta calificación con vencimientos a muy corto plazo, algunos pueden invertir una parte de sus activos en valores a más largo plazo o con calificaciones más bajas. Los inversores deben comprender que esos valores presentan mayores riesgos.

Aunque todas las inversiones presentan algunos riesgos, los siguientes ETF del mercado monetario son una opción relativamente segura para los inversores:

• iShares Short Treasury Bond ETF ( SHV )
• ETF de bonos de vencimiento corto iShares ( CERCA )
• SPDR Bloomberg Barclays 1-3 meses T-Bill ETF ( BIL )
• ETF de duración ultra corta de Invesco ( GSY )

Siga leyendo para obtener más información sobre estas inversiones. La información proporcionada aquí está actualizada al 25 de julio de 2019.

ETF de bonos del Tesoro corto de iShares

ElETF iShares Short Treasury Bond cotiza en el Nasdaq e invierte en el extremo más corto de la curva de rendimiento centrándose en los bonos del Tesoro de EE. UU. Que tienen entre un mes y un año hasta el vencimiento. El fondo asume muy poco riesgo crediticio o riesgo de tasa de interés y, por lo tanto, generalmente ofrece rendimientos muy bajos. La tasa de rendimiento anual promedio de la ETF desde su creación en 2007 es del 0,99%. Pero es un fondo muy seguro en el que estacionar activos durante mercados turbulentos.

El fondo tiene 48 participaciones, invirtiendo alrededor del 71% de sus activos netos de $ 24,6 mil millones en valores del Tesoro de EE. UU. El 29% restante se invierte en efectivo y / o derivados. Todas las inversiones en bonos del fondo tienen lacalificación debonos másalta de AAA. El ETF tiene una tasa de gastos baja del 0,15%.

A partir de julio de 2016, el ETF comenzó a rastrear el índice de bonos cortos del Tesoro de EE. UU. De ICE. Ha tenido un rendimiento ligeramente inferior al de su índice de referencia con un rendimiento a un año del 2,35% en comparación con el 2,49% del índice.

ETF de bonos de vencimiento corto de iShares

ElETF de bonos de vencimiento corto iShares invierte la mayoría de sus activos en valores de renta fija con grado de inversión con una duración media que generalmente es inferior a un año. El fondo se gestiona de forma activa, lo que significa que no intenta igualar el rendimiento de un índice.

De los $ 6.500 millones de activos netos del fondo, el 7,41% están en efectivo y el 17,96% en valores respaldados por activos.Aproximadamente el 34% de los bonos del fondo reciben calificaciones AAA, alrededor del 10% reciben calificaciones AA y aproximadamente el 22% obtienen calificaciones A. Los bonos restantes reciben calificaciones BBB.

Las cinco principales participaciones en el ETF son:

• Fondo de Tesorería BCF
• Nota del Tesoro
• Charter Communications Operating LLC
• CVS Health Corp.
• Abbvie

Este ETF tiene un índice de gastos del 0,25%.

SPDR Bloomber Barclays 1-3 meses T-Bill ETF

SPDR Bloomberg Barclays 1-3 Month T-Bill ETF busca rastrear el desempeño del índice Bloomberg Barclays 1-3 Month US Treasury Bill Index, y se cotiza en el NYSE Arca Exchange. El fondo invierte en el extremo más corto de la curva de rendimiento y se centra en valores del Tesoro estadounidense de cupón cero con vencimientos restantes entre uno y tres meses. Asume muy poco riesgo crediticio o de tasa y, por lo tanto, busca generar retornos seguros. Debido a la corta duración de las inversiones en su cartera, el ETF se reequilibra al final del mes.

Los inversores no deben esperar altos rendimientos del ETF SPDR Barclays 1-3 Month T-Bill.Desde su creación en 2007, el fondo ha generado una rentabilidad anual media del 0,64%. Sin embargo, el fondo puede ser una opción de inversión razonable durante mercados volátiles. Tenga en cuenta que incluso las inversiones de muy corta duración conllevan riesgos de mercado, especialmente cuando las tasas de interés a corto plazo son volátiles.

El fondo tiene $ 9.2 mil millones en activos netos, con más de $ 29 millones invertidos en efectivo. El coeficiente de gastos del fondo del 0,14% .

ETF de duración ultra corta de Invesco

ElETF de duración ultra corta de Invesco intenta maximizar los ingresos actuales, preservar el capital y mantener la liquidez para los inversores. El fondo se gestiona de forma activa y busca superar al índice de letras del tesoro de EE. UU. Recibió una calificación promedio de cuatro estrellas de Morningstar de 151 fondos.

Este ETF tiene valores con una duración promedio de menos de un año, incluidos bonos del Tesoro de EE. UU., Bonos corporativos y hasta un 10% en bonos de alto rendimiento. La parte de alto rendimiento puede impulsar la rentabilidad, pero también puede aumentar ligeramente el riesgo del fondo. Pero la duración a corto plazo de las posiciones de alto rendimiento puede mitigar su riesgo.

La cartera ligeramente más riesgosa del fondo ha generado rentabilidades ligeramente superiores a la media en relación con otros fondos del mercado monetario ETF. Rentabilidades a un año del 3,12%, rentabilidades a tres años del 2,36% y rentabilidades a cinco años del 1,81%.El fondo tenía $ 2.5 mil millones en activos netos y un índice de gastos del 0.25%, que es más alto que el fondo promedio del mercado monetario.