Los 5 mejores ETF de restaurantes para 2016
El estadounidense promedio sale a comer 5,8 veces a la semana. Eso se traduce en más de $ 2,600 gastados por persona al año. La industria de restaurantes continúa viendo el impacto positivo de esta tendencia, con un mayor crecimiento y expansión de las ventas mismas tiendas. El segmento de restaurantes está muy fragmentado. Existen varios sectores en la industria con restaurantes de servicio rápido, cenas informales rápidas, cenas informales y cenas elegantes. Un cambio a la informalidad rápida ha puesto tiempos difíciles frente al servicio rápido, que sigue siendo un sector que genera altos ingresos con fuertes dividendos en la mayoría de los casos. Fast casual todavía tiene una gran oportunidad de escalar en todo el país.
Los inversores tienen muchas opciones cuando se trata de inversiones en restaurantes. Los gigantes de la comida rápida cotizan en bolsa, al igual que las marcas en crecimiento más pequeñas que se están incorporando al mercado informal rápido. Solo una empresa de restaurantes aparece en el promedio compuesto Dow Jones. Cuando se trata de acceder a una canasta de acciones de restaurantes, existe un fondo cotizado en bolsa (ETF) de juego puro y varios otros que tienen altos porcentajes de participación en el sector de los restaurantes.
1. The Restaurant ETF
Los inversores que busquen ETF para restaurantes deben comenzar con el ETF para restaurantes, una nueva oferta del ETF Managers Group. El fondo ofrece exposición a restaurantes de servicio rápido, cenas informales e informales rápidas y cenas elegantes. El fondo también cubre restaurantes de todos los tamaños, con actores importantes y marcas emergentes que actualmente se mueven más allá de la expansión regional.
The Restaurant ETF salió a bolsa en octubre, invirtiendo en acciones con capitalizaciones de mercado superiores a $ 200 millones y más de $ 1 millón en facturación anual. En un pequeño giro, el fondo también tiene la misma ponderación, lo que brinda la misma exposición a todos los restaurantes incluidos. Esto brinda a los inversores una gran oportunidad de beneficiarse de los diferentes tamaños de restaurantes y los diferentes subsectores.
Las principales participaciones en noviembre de 2015 incluyeron Chuy’s Holdings, McDonald’s y Starbucks. También incluye pequeñas marcas de restaurantes en crecimiento, como Kona Grill, Del Frisco’s Restaurant Group y El Pollo Loco entre sus participaciones. Empresas públicas más nuevas como Noodles & Company, Zoes Kitchen, The Habit Burger, Shake Shack y Del Taco también se encuentran entre los 50 restaurantes representados por el fondo.
En noviembre, el ETF tenía $ 2.5 millones en activos bajo administración (AUM). El fondo se reequilibra semestralmente en junio y diciembre. El fondo tiene uno de los índices de gastos más caros con un 0,75%, pero es el único ETF de juego puro en restaurantes.
2. ETF de Invesco Dynamic Food & Beverage
El ETF de Invesco Dynamic Food & Beverage (NYSEARCA: PBJ ) ofrece una gran exposición a los fabricantes de alimentos y bebidas junto con cierta exposición a los restaurantes. El ETF tiene el 92% de sus activos en bienes de consumo básico y el 8% en acciones de consumo discrecional.
Este ETF tiene alrededor de $ 240 millones en AUM y cobra un índice de gastos del 0.58%. Este ETF de Invesco muestra un sólido historial de rendimiento. Su rendimiento de un año es una ganancia del 15%; en tres años, el fondo ha subido un 21%.
Las acciones de restaurantes incluidas en este ETF son Starbucks y Papa John’s. Estas dos empresas representaban el 5,4% y el 2,2% del ETF, respectivamente, en noviembre de 2015. Starbucks era la mayor participación de todo el ETF en ese momento. También vale la pena señalar que Sysco, uno de los principales proveedores de alimentos para restaurantes, se encuentra entre los 10 principales con un 5%.
3. Consumer Discret Sel Sect SPDR ETF
El índice de gastos más barato para un ETF relacionado con un restaurante es el ETF Consumer Discret Sel Sect SPDR (NYSEARCA: XLY ), una oferta de State Street. El fondo ha existido desde 1998 y actualmente tiene $ 11.8 mil millones en AUM. Los inversores pagan una tasa de gastos del 0,14% para obtener exposición a algunas de las acciones de consumo más grandes que cotizan en bolsa.
Entre las participaciones de restaurantes en este ETF se encuentran McDonald’s, Starbucks, Yum Brands, Chipotle y Darden Restaurant Group. McDonald’s y Starbucks son las 10 principales participaciones del ETF, cada una de las cuales representa alrededor del 4% de la cartera total.
En el último año, el ETF subió más del 20%. El fondo ha ganado más del 23% en los últimos tres años. Junto con la exposición a varios restaurantes, la ETF tiene participaciones en las principales marcas de consumo como Amazon.com, Disney y Home Depot.
4. ETF de Invesco Dynamic Leisure & Entertainment
El ETF de Invesco Dynamic Leisure & Entertainment (NYSEARCA: PEJ ) tiene una gran canasta de acciones en varias industrias. El fondo tiene activos en compañías aéreas, viajes, medios de comunicación, cruceros, casinos y restaurantes. Los inversores pagan una tasa de gastos del 0,63% para obtener exposición a 30 acciones diferentes.
Este ETF, iniciado en 2005, ha crecido un 14% durante el último año y más del 21% en los últimos tres años. A pesar de que las participaciones tienen una capitalización de mercado promedio de $ 24,2 mil millones, el fondo tiene una gran exposición en varios tamaños diferentes. De hecho, las acciones de pequeña capitalización representan el mayor porcentaje con un 46%, y las acciones de gran capitalización representan el 36% de los activos.
Las acciones clave de restaurantes en el fondo son Starbucks, Dave & Buster’s, Sonic, Jack in the Box, Darden Restaurants, Cheesecake Factory, Denny’s y Papa John’s. Starbucks es la segunda participación más grande del fondo, con un 5,3% de los activos. Las aerolíneas representan un gran porcentaje del fondo, con el 33% de los activos a noviembre de 2015.
5. ETF de Invesco S&P SmallCap Consumer Discretionary
El ETF de Invesco S&P SmallCap Consumer Discretionary (NYSEARCA: acciones de pequeña capitalización, o aquellas con capitalizaciones de mercado generalmente por debajo de $ 2 mil millones. El fondo tiene más de 90 participaciones y cobra un índice de gastos razonable del 0,29%. La capitalización de mercado promedio de las participaciones es de $ 1.6 mil millones.
El subsegmento de restauración y ocio es el segundo segmento más representado en este ETF, detrás del comercio minorista especializado. Más del 21% del fondo está comprometido con acciones de restauración y ocio. Los inversores obtienen exposición a empresas que incluyen Texas Roadhouse, Papa John’s, Sonic Restaurants, DineEquity, Popeye’s Louisiana Kitchen, Red Robin Gourmet Burger, BJ’s Restaurants, Bob Evans, Ruth’s Hospitality Group, Biglari Holdings y Ruby Tuesday.
Este fondo no se ha comportado tan bien como los demás, con una ganancia de un año del 6% y una ganancia de tres años del 17%. Sin embargo, obtiene una buena exposición a las acciones de pequeña capitalización, que han sido las acciones de mejor rendimiento a largo plazo. La inversión en acciones de restaurantes más pequeñas permite obtener ganancias de la expansión y escalabilidad nacional.