Los 3 principales ETF con exposición a gasolina y refinerías (CRAK, PXE)
El sector energético no ha sido favorable para los inversores en 2014 y 2015, debido a la caída de los precios del petróleo. Aunque los precios del petróleo se han recuperado algo en 2016, el producto se cotiza aproximadamente a la mitad del precio que tenía en junio de 2014. Un subsector particular del sector energético que se beneficia de los bajos precios del petróleo es el refinado, ya que está correlacionado negativamente con el precio del producto; El aceite es un componente clave para procesar productos derivados del petróleo como la gasolina. Por tanto, el petróleo más barato ha aumentado los márgenes de beneficio de las refinerías, lo que ha impulsado los precios de sus acciones.
Los inversores que buscan obtener exposición al subsector de refinación y gasolina, a menudo llamado el lado descendente del petróleo, pueden considerar los siguientes fondos cotizados en bolsa (ETF).
ETF de refinerías de petróleo de VanEck vectors
El ETF de VanEck vectors Oil Refiners (NYSEARCA: CRAK ) fue lanzado por Market vectors en agosto de 2015. El fondo busca replicar el desempeño del MVISA Global Oil Refiners Index, menos comisiones y gastos. Invierte la mayoría de sus activos en acciones que forman parte del índice. Las acciones incluidas en el índice generan un mínimo del 50% de sus ingresos del refino de petróleo. Las cuatro posiciones principales del ETF son Reliance Industries Ltd. ADR (OTC: RLNIY) al 8,27%, Phillips 66 (NYSE: PSX ) al 8,03%, Marathon Oil Corp. (NYSE: MRO ) al 6,97% y Valero Energy Corp. (NYSE). : VLO ) al 6,84%. Estas empresas representan el 30,11% de la cartera del fondo. El ETF tiene una fuerte exposición al refinado de la producción, la logística y el marketing a través de sus principales participaciones. Las operaciones de estas empresas tienen un enfoque geográfico en América del Norte, pero también ofrecen exposición a India, Europa, África, Canadá y el Reino Unido.
El ETF de VanEck vectors Oil Refiners tiene $ 3.73 millones en activos netos y un índice de gastos del 0.59%, un poco más caro que el promedio de la categoría de 0.45%. Al 1 de julio de 2016, el fondo había arrojado un 6,13% negativo en lo que va del año (YTD), un 7,95% negativo en los últimos tres meses y un 2,01% negativo en el último mes.
ETF de la cartera de exploración y producción de energía dinámica de Invesco
El ETF de la cartera de exploración y producción de energía dinámica de Invesco (NYSEARCA: PXE ) intenta rastrear el índice Intellidex de exploración y producción de energía dinámica. El fondo invierte un mínimo del 90% de sus activos en acciones que representan el índice de referencia. Se formó en 2005. Tres de las 10 principales posiciones de la ETF ofrecen exposición directa a refinerías y representan aproximadamente el 15% de su cartera. Entre estas acciones se encuentran Marathon Petroleum, la principal tenedora del 5,50%, Phillips 66 con una ponderación del 5,01% y Valero Energy Corp. con una asignación del 4,76%. Otras refinerías notables en la cartera de ETF de 30 acciones incluyen Tesoro Corp. (NYSE: TSO ) y Western Refining Inc. (NYSE: WNR ). Este ETF puede beneficiarse del aumento de los márgenes de las refinerías debido a los menores costos de producción y las necesidades logísticas asociadas, como el transporte de gasolina.
El ETF de Invesco Dynamic Energy Exploration & Production Portfolio tiene un índice de gastos del 0,64% y proporciona una rentabilidad por dividendo del 2,85%. Tiene activos netos de $ 67,28 millones. El ETF había arrojado un 1,68% negativo en los últimos cinco años, un 8,10% negativo en los últimos tres años y un 0,88% YTD negativo al 1 de julio de 2016.
ETF de exploración y producción de petróleo y gas de iShares EE. UU.
El ETF iShares US Oil & Gas Exploration & Production (NYSEARCA: IEO ) fue creado en 2006. Su objetivo es rastrear el Dow Jones US Select Oil Exploration & Production Index. Intenta esto invirtiendo la mayoría de sus activos en acciones que componen el índice subyacente. Las cuatro posiciones principales del ETF son ConocoPhillips (NYSE: COP ) al 11,04%, EOG Resources Inc. (NYSE: EOG ) al 9,32%, Phillips 66 al 7,57% y Anadarko Petroleum Corp. (NYSE: APC ) al 5,54%. Dedica un 26,13% a la cartera del sector de refinación y comercialización de petróleo y gas que lo ve preparado para beneficiarse de una producción de gasolina más barata, aprovechando el aumento de la oferta de petróleo.
El ETF iShares US Oil & Gas Exploration & Production tiene $ 371,14 millones en activos netos y paga a los inversores un rendimiento por dividendo del 1,75%. Tiene un índice de gastos del 0,43% y un volumen de negociación diario promedio (ADTV) de 217,164. Al 1 de julio de 2016, el ETF tenía un rendimiento anualizado a cinco y tres años de 2,79% negativo y 6,04% negativo, respectivamente. Había devuelto un impresionante 9,31% hasta la fecha.