Los 5 mejores fondos de bonos a corto plazo para 2020

Los inversores que buscan preservar el capital a menudo centran las asignaciones de cartera en opciones de inversión de riesgo mínimo, que incluyen efectivo, mercados monetarios, certificados de depósito y bonos.

En la categoría de bonos, los bonos a corto plazo se encuentran en el extremo más seguro del espectro de riesgo de los títulos de deuda debido a su corta duración y su posterior estado cercano al efectivo. Una duración o fecha de vencimiento más corta conlleva un menor riesgo crediticio y un menor riesgo de tasa de interés.

Para los inversores conservadores, los bonos a corto plazo son atractivos porque reducen efectivamente la volatilidad. Los fondos mutuos en la categoría de bonos de corta duración brindan esta diversificación al invertir en tenencias de bonos de alta calidad en varios tipos de emisores, industrias y regiones.

1. Fondo Vanguard con grado de inversión a corto plazo (VFSTX)

• Rentabilidad total media: 2,55%
• Rendimiento a 30 días:.97%
• Ratio de gastos: 0,2%

El fondo ofrece diversificación en términos de exposición regional, calidad crediticia y tipo de emisor de bonos. Establecido en 1982, el Vanguard Short-Term Investment-Grade Fund busca proporcionar a los inversores ingresos actuales y se centra en mantener una volatilidad de precios mínima.

Los administradores de fondos invierten una cantidad sustancial de los activos del fondo envalores de renta fija de alta calidad, con no menos del 80% en emisiones de deuda a corto e intermedio plazo. El fondo mutuo invirtió el 17,9% de sus activos en valores comerciales hipotecarios o respaldados por activos y el 3,9% en bonos del Tesoro o de agencias al 30 de junio de 20201.

Actualmente, el fondo administra $ 66.8 mil millones en activos de inversionistas en más de 2.427 posiciones. A octubre de 2020, ha generado un rendimiento total anualizado promedio de 10 años de 2.55%. El fondo tiene un índice de gastos del 0,2%, muy por debajo del promedio de la categoría de 0,74%.

Los inversores pueden comprar acciones sin una carga de ventas por adelantado y no se aplica ningún cargo cuando se canjean las acciones. El rendimiento de la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) a 30 días del fondo fue del 0,97% el 6 de octubre de 2020. Requiere una inversión inicial mínima de $ 3,000. Las acciones de Admiral están disponibles con una inversión de $ 50,000 o más, y su índice de gastos es solo del 0.1%.

2. La cartera de calidad ampliada a corto plazo de DFA (DFEQX)

• Rentabilidad total media: 2,96%
• Rendimiento a 30 días: 1,44%
• Ratio de gastos: 0,33%

La Cartera de Calidad Extendida a Corto Plazo de DFA se estableció en marzo de 2009 y busca brindar a los inversionistas el máximo rendimiento total dentro del ámbito de los valores de deuda.4 Los administradores de fondos invierten un mínimo del 80% de la cartera en valores de renta fija que se cree que son instrumentalidades.

El vencimiento promedio de los bonos subyacentes al fondo fue de 1,44 años el 6 de octubre de 2020. La duración media efectiva fue de 1,37 años. El fondo cambió a vencimientos más cortos en 2019, probablemente en respuesta a la caída de las tasas de interés. Los vencimientos más bajos generalmente conducen a rendimientos más bajos, y el rendimiento de la SEC a 30 días ha bajado al 0,33%.

El fondo mutuo gestionó $ 6.2 mil millones en activos de inversores. Generó un rendimiento anualizado promedio de diez años de 2.06% a octubre de 2020. El fondo mutuo tiene un índice de gastos de 0.22%, que cae por debajo del promedio de la categoría, y los inversionistas pueden comprar acciones sin cargos de venta anticipados o diferidos.

3. El ETF de bonos corporativos a corto plazo de iShares (IGSB)

• Rentabilidad total media: 2,30%
• Rendimiento a 30 días: 2,40%
• Ratio de gastos: 0,06%

El ETF de bonos corporativos a corto plazo de iShares comenzó en enero de 2007, lo que le da un historial sustancial de precios y rendimiento para un ETF. El objetivo del fondo es rastrear un índice de bonos corporativos estadounidenses con grado de inversión a corto plazo. El fondo no incluye bonos del gobierno, por lo que tiene un rendimiento más alto y una volatilidad ligeramente más alta.

El fondo tenía $ 20.3 mil millones en activos y un volumen promedio diario de 2.14 millones de acciones negociadas al 6 de octubre de 2020. El tamaño del mercado para el fondo asegura pequeños diferenciales, lo cual es un factor importante para los ETF de bonos.

Durante los diez años que terminaron en octubre de 2020, el rendimiento total promedio fue de 3.04% anual. El rendimiento de la SEC a 30 días fue del 0,92% el 6 de octubre. Las tarifas son bajas, solo el 0,06%. Este fondo no tiene cargas de ventas ni requisitos mínimos de inversión.

4. The Fidelity Short-Term Bond Fund (FSHBX)

• Rentabilidad total media: 1,98%
• Rendimiento a 30 días: 1,98%
• Ratio de gastos: 0,45%

El Fidelity Short-Term Bond Fund tiene una fecha de inicio de marzo de 1986 y el fondo busca obtener un alto nivel de ingresos corrientes para los inversores. Con la preservación del capital en mente, los administradores de fondos invierten al menos el 80% de la cartera en títulos de deuda de grado de inversión o acuerdos de recompra.

La combinación de inversiones incluye emisores nacionales y extranjeros, con un 53,17% invertido en emisores corporativos, un 18,60% en bonos del Tesoro de EE. UU. Y un 15,07% en valores respaldados por activos (ABS). El fondo ha acumulado $ 3.2 mil millones en activos al 6 de octubre de 2020.

El fondo mutuo generó una rentabilidad total anual promedio del 1,75% durante los últimos diez años. Casualmente, el fondo también tuvo un rendimiento a 30 días del 0.52% el 6 de octubre de 2020. El fondo mutuo tiene un índice de gastos del 0.45%, en línea con la mayoría de los fondos mutuos de bonos a corto plazo. El fondo no cobra una carga de ventas anticipada o diferida, y no existe un requisito de inversión mínima.

5. Fondo del índice de bonos a corto plazo de Schwab (SWSBX)

• Rentabilidad total media (desde el inicio): 3,16%
• Rendimiento a 30 días:.31%
• Ratio de gastos: 0,06%

El Schwab Short-Term Bond Index Fund busca proporcionar a los inversores altos ingresos corrientes. Este fondo mutuo rastrea el desempeño del índice Bloomberg Barclays US Government / Credit: 1-5 Years invirtiendo una cantidad sustancial de los activos de la cartera en instrumentos de deuda que se encuentran en el índice de referencia. Los administradores de fondos se enfocan en instrumentos de deuda con grado de inversión en las categorías de tasa de interés fija, variable y flotante con varios vencimientos.

El fondo es una incorporación bastante nueva con una fecha de inicio del 23 de febrero de 2017. Sin embargo, los valores subyacentes y la estrategia empleada en este fondo lo convierten en una opción sólida para el componente de renta fija de cualquier cartera.

SWSBX ha acumulado $ 1.8 mil millones en activos al 2 de octubre de 2020. El índice de gastos del 0.06% es impresionantemente bajo, como cabría esperar de un fondo indexado. El rendimiento a 30 días fue solo del 0,31%, principalmente porque el 67% del fondo está invertido en bonos gubernamentales y de agencias de menor rendimiento. A los inversores no se les cobra una carga de ventas en el momento de la compra o el reembolso, y no existe un requisito de inversión mínima.