Liquidación de vida
¿Qué es un acuerdo de vida?
Un acuerdo de vida se refiere a la venta de una póliza de seguro existente a un tercero por un pago único en efectivo. El pago es mayor que el valor de rescate pero menor que el beneficio por fallecimiento real. Después de la venta, el comprador se convierte en el beneficiario de la póliza y asume el pago de sus primas. Al hacerlo, reciben el beneficio por fallecimiento cuando el asegurado fallece.
Conclusiones clave
- Un acuerdo de vida se refiere a la venta de una póliza de seguro existente a un tercero por un pago único en efectivo.
- El comprador de la póliza se convierte en su beneficiario y asume el pago de sus primas y recibe el beneficio por fallecimiento cuando el asegurado fallece.
- Algunas de las razones por las que las personas eligen acuerdos de vida incluyen la jubilación, las primas inasequibles y las emergencias.
Cómo funcionan los acuerdos de vida
Cuando una parte asegurada ya no puede pagar su póliza de seguro, puede venderla por una cierta cantidad de efectivo a un inversionista, generalmente un inversionista institucional. El pago en efectivo es principalmente libre de impuestos para la mayoría de los titulares de pólizas. La persona asegurada esencialmente transfiere la propiedad de la póliza al inversor. Como mencionamos anteriormente, la parte asegurada recibe un pago en efectivo a cambio de la póliza, más que el valor de rescate, pero menos que el pago prescrito de la póliza al fallecer.
Al venderlo, la persona asegurada transfiere todos los aspectos de la póliza al nuevo propietario. Esto significa que el inversionista que se hace cargo de la póliza hereda y se vuelve responsable de todo lo relacionado con la póliza, incluidos los pagos de primas junto con el beneficio por fallecimiento. Entonces, una vez que el asegurado muere, el nuevo propietario, que se convierte en el beneficiario después de la transferencia, recibe el pago.
Hay muchas razones por las que las personas eligen vender sus pólizas de seguro de vida y, por lo general, solo lo hacen cuando la persona asegurada no tiene una enfermedad conocida que ponga en peligro su vida. La mayoría de las personas que venden sus pólizas a cambio de un acuerdo vitalicio tienden a ser personas mayores, aquellas que necesitan dinero para la jubilación pero no han podido ahorrar lo suficiente. Es por eso que los asentamientos vitalicios a menudo se denominan asentamientos para personas mayores. Al recibir un pago en efectivo, el asegurado puede complementar sus ingresos de jubilación con un pago en gran parte libre de impuestos.
Otras razones para elegir un acuerdo de vida incluyen:
- La incapacidad de pagar las primas. En lugar de dejar que la póliza caduque y se cancele, una persona asegurada puede vender la póliza mediante un acuerdo de vida. La falta de pago de las primas puede generar al asegurado un valor de rescate en efectivo menor , o ninguno, según los términos. Sin embargo, una liquidación de por vida sobre una póliza actual generalmente resulta en un pago en efectivo más alto por parte del inversionista.
- La póliza ya no es necesaria. Puede llegar un momento en que las razones para tener la póliza ya no existan. Es posible que el asegurado ya no necesite la póliza para sus dependientes.
- Casos de emergencias. En los casos en que surja un evento inesperado, como la muerte o enfermedad de un miembro de la familia, es posible que el propietario deba vender la póliza por dinero en efectivo para cubrir estos gastos.
- Casos que involucran pólizas de seguros individuales clave mantenidas por empresas sobre ejecutivos. Esto es típico de las personas que ya no trabajan para la empresa. Al aceptar un acuerdo de vida, la empresa puede cobrar una póliza que anteriormente no era líquida.
Los acuerdos de vida generalmente generan al vendedor más que el valor de rescate de la póliza, pero menos que su beneficio por fallecimiento.
Consideraciones Especiales
Los acuerdos de vida crean efectivamente un mercado secundario para las pólizas de seguro de vida. Este mercado secundario lleva años desarrollándose. Ha habido una serie de fallos judiciales que han legitimado el mercado, uno de los más notables es el caso de la Corte Suprema de los Estados Unidos de 1911 de Grigsby contra Russell.
John Burchard no pudo mantener los pagos de la prima de su póliza de seguro de vida y se la vendió a su médico, AH Grigsby. Cuando Burchard murió, Grigsby intentó cobrar el beneficio por muerte. El albacea de la herencia de Burchard demandó a Grigsby para obtener el dinero y ganó. Pero el caso terminó en la Corte Suprema. En su fallo, el juez de la Corte Suprema Oliver Wendell Holmes comparó el seguro de vida con la propiedad regular. Creía que la póliza podía ser transferida por el propietario a voluntad y tenía la misma posición legal que otros tipos de propiedad como acciones y bonos. Además, dijo que hay derechos que vienen con el seguro de vida como propiedad:
- El propietario puede cambiar al beneficiario a menos que la aseguradora tenga restricciones.
- La póliza se puede utilizar como garantía para un préstamo.
- Los propietarios pueden pedir prestado contra la póliza de seguro.
- Las pólizas se pueden vender a otra persona o entidad.
Asentamientos vitalicios frente a asentamientos viáticos
La venta de pólizas se hizo popular durante la década de 1980 cuando las personas que vivían con SIDA tenían un seguro de vida que no necesitaban. Esto llevó a otra parte de la industria: la industria de los acuerdos viáticos, donde las personas que tienen enfermedades terminales venden sus pólizas por dinero en efectivo. Esta parte de la industria perdió su brillo después de que las personas con SIDA comenzaron a vivir más tiempo.
Cuando alguien se enferma terminalmente y tiene una vida muy corta, puede vender su seguro de vida a otra persona. A cambio de una gran suma de dinero, el comprador asume los pagos de la prima y se convierte en el nuevo propietario de la póliza. Después de la muerte del asegurado, el nuevo propietario recibe el beneficio por fallecimiento.
Las liquidaciones viáticas son generalmente más riesgosas porque el inversor básicamente especula sobre la muerte del asegurado. Aunque el propietario original de la póliza pueda estar enfermo, no hay forma de saber cuándo realmente morirá. Si la persona asegurada vive más tiempo, la póliza se vuelve más barata, pero el rendimiento real se reduce después de tener en cuenta los pagos de la prima a lo largo del tiempo.