Todo lo que debe saber sobre los seguros de vida corporativos

El seguro de vida brinda protección financiera a millones de personas en Estados Unidos y en todo el mundo. No todas las pólizas de vida son compradas por individuos; muchas empresas y otras instituciones también utilizan seguros de vida para diversos fines, como proporcionar liquidez. Pero las reglas que pertenecen a la propiedad corporativa de los seguros de vida son algo más complejas que las de las pólizas individuales o grupales. Este artículo examina la historia, el propósito y los impuestos de los seguros de vida corporativos (COLI) en Estados Unidos.

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Naturaleza y propósito de COLI

Como su nombre lo indica, COLI se refiere a un seguro de vida que compra una corporación para su propio uso. La corporación es el beneficiario total o parcial de la póliza, y un empleado o grupo de empleados, propietario o deudor figura como asegurado (s). Básicamente, COLI se diferencia de las pólizas de seguro de vida grupales que normalmente se ofrecen a la mayoría o a todos los empleados de una empresa, porque este tipo de seguro está diseñado para proteger a los empleados y sus familias y no a la empresa en sí. COLI se puede estructurar de muchas formas diferentes para lograr muchos objetivos diferentes. Uno de los más comunes es financiar ciertos tipos de planes no calificados, como una prima pagada, con el el resto irá al empleado asegurado en la póliza. Otras formas de COLI incluyen el seguro de vida para personas clave que paga a la empresa un beneficio por fallecimiento en caso de fallecimiento de un empleado clave, y acuerdos de compraventa que financian la compra de un socio o propietario de un negocio fallecido.

En muchos casos, el beneficio por fallecimiento se utiliza para comprar algunas o todas las acciones de la empresa propiedad del fallecido (por ejemplo, con una empresa cerrada). El COLI también se utiliza con frecuencia como un medio para recuperar el costo de financiar varios tipos de beneficios para empleados.

Historia de COLI

COLI ha existido de una forma u otra durante más de 100 años; su apodo como seguro de «campesino muerto» se origina en la Rusia del siglo XIX, donde los ricos compraban y vendían siervos feudales como propiedad. Los miembros de la clase dominante podían «comprar» siervos muertos que habían sido contados en censos anteriores de sus antiguos dueños en un esfuerzo mórbido por adquirir garantías para obtener préstamos. Las empresas utilizaron COLI en Estados Unidos 100 años después para explotar una laguna en el Código de Rentas Internas que permitía una forma de arbitraje fiscal, donde el propietario de una póliza de seguro de vida podía obtener grandes préstamos del valor en efectivo de la póliza y luego pagar intereses deducibles. de los pagos de vuelta a la póliza, que a su vez no se contaba como ingresos para el titular de la póliza. El Servicio de Impuestos Internos (IRS) eventualmente limitó este vacío legal a $ 50,000 de valor en efectivo por póliza, pero el uso de COLI como refugio fiscal continuó en la década de 1980, cuando muchas empresas comprarían pólizas para un gran número de sus empleados de nivel más bajo (a menudo sin su conocimiento y / o consentimiento) y luego tomar préstamos del valor en efectivo de estas pólizas.

Las deducciones fiscales que recibieron las empresas fueron a menudo mayores que el costo real de las primas pagadas. Además, la empresa cobraría el beneficio por fallecimiento de la póliza si el empleado falleciera, dejando poco o nada para la familia o el patrimonio del empleado. La década de 1990 vio la desaparición de gran parte de esta actividad cuando el IRS tomó medidas enérgicas contra estas prácticas en los tribunales fiscales y obtuvo fallos en su mayoría favorables.

Ley Tributaria vigente para el COLI

Las reglas fiscales relacionadas con el COLI son bastante complejas y también varían un poco de un estado a otro, en algunos casos. la evasión de impuestos corporativos mediante el uso de COLI, estas políticas ahora deben cumplir con varios criterios para mantener su estatus de ventajas fiscales:

• Las pólizas de COLI solo se pueden comprar en el tercio de empleados con la compensación más alta.
• Cualquier empleado nombrado como asegurado en una póliza de COLI debe recibir una notificación por escrito antes de la compra de la póliza sobre la intención de la compañía de asegurar al empleado y también la cantidad de cobertura.
• El empleado también debe recibir una notificación por escrito si la empresa es beneficiaria parcial o total de la póliza.

Hay dos casos en los que estas notificaciones no son necesarias para que la empresa herederos, aunque declaró que consideró que el beneficio por muerte en este caso debería estar sujeto a impuestos de acuerdo con su interpretación de las leyes tributarias.

Conclusión

Las empresas utilizan el seguro de vida de propiedad corporativa para lograr muchos tipos de objetivos, y sus reglas e impuestos son temas complejos que están sujetos a interpretación en algunos casos. Para obtener más información sobre este tema, consulte a su asesor financiero.