Hipoteca envolvente
¿Qué es una hipoteca integral?
Una hipoteca envolvente es un tipo de préstamo junior que envuelve o incluye el pagaré actual adeudado sobre la propiedad. El préstamo integral consistirá en el saldo del préstamo original más una cantidad para cubrir el nuevo precio de compra de la propiedad. Estas hipotecas son una forma de financiación secundaria. El vendedor de la propiedad recibe un pagaré garantizado, que es un pagaré legal que detalla el monto adeudado. Una hipoteca envolvente también se conoce como préstamo envolvente, hipoteca primordial, acuerdo de venta, devolución o hipoteca con todo incluido.
Conclusiones clave
- Las hipotecas envolventes se utilizan para refinanciar una propiedad y son préstamos junior que incluyen la nota actual de la propiedad, más un nuevo préstamo para cubrir el precio de compra de la propiedad.
- Los Wraparounds son una forma de financiación secundaria y del vendedor en la que el vendedor tiene un pagaré garantizado.
- Un vuelco tiende a surgir cuando una hipoteca existente no se puede pagar.
- Con una hipoteca integral, un prestamista cobra un pago de la hipoteca del prestatario para pagar el pagaré original y obtener un margen de beneficio.
Cómo funciona una hipoteca integral
Con frecuencia, una hipoteca integral es un método para refinanciar una propiedad o financiar la compra de otra propiedad cuando no se puede pagar una hipoteca existente. El monto total de una hipoteca integral incluye el monto impago de la hipoteca anterior más los fondos adicionales requeridos por el prestamista. El prestatario realiza los pagos más importantes del nuevo préstamo integral, que el prestamista utilizará para pagar el pagaré original y además proporcionará un margen de beneficio. Dependiendo de la redacción de los documentos del préstamo, el título puede transferirse inmediatamente al nuevo propietario o puede permanecer con el vendedor hasta la satisfacción del préstamo.
Una hipoteca integral es una forma de financiación del vendedor que no implica una hipoteca bancaria convencional, donde el vendedor toma el lugar del banco.
Dado que el Wraparound es una hipoteca junior, cualquier reclamo superior o senior tendrá prioridad. En caso de incumplimiento, la hipoteca original recibiría todos los ingresos de la liquidación de la propiedad hasta que se pague por completo.
Las hipotecas envolventes son una forma de financiación del vendedor en la que, en lugar de solicitar una hipoteca bancaria convencional, el comprador firmará una hipoteca con el vendedor. Luego, el vendedor toma el lugar del banco y acepta pagos del nuevo dueño de la propiedad. La mayoría de los préstamos financiados por el vendedor incluirán un margen sobre la tasa de interés cobrada, lo que le dará al vendedor una ganancia adicional.
Hipoteca integral versus segunda hipoteca
Tanto las hipotecas envolventes como las segundas hipotecas son formas de financiación del vendedor. Una segunda hipoteca es un tipo de hipoteca subordinada que se realiza mientras la hipoteca original aún está en vigor. La tasa de interés que se cobra por la segunda hipoteca tiende a ser más alta y la cantidad prestada será menor que la de la primera hipoteca.
Una diferencia notable entre la hipoteca integral y la segunda hipoteca está en lo que sucede con el saldo adeudado del préstamo original. Una hipoteca integral incluye el pagaré original incorporado al pago de la nueva hipoteca. Con una segunda hipoteca, el saldo original de la hipoteca y el nuevo precio se combinan para formar una nueva hipoteca.
Ejemplo de una hipoteca integral
Por ejemplo, el Sr. Smith es dueño de una casa que tiene un saldo hipotecario de $ 50,000 al 4% de interés. El Sr. Smith vende la casa por $ 80,000 a la Sra. Jones, quien obtiene una hipoteca del Sr. Smith u otro prestamista al 6% de interés. La Sra. Jones hace pagos al Sr. Smith, quien usa esos pagos para pagar su hipoteca original del 4%.
El Sr. Smith obtiene ganancias tanto de la diferencia entre el precio de compra y la hipoteca original adeudada como del margen entre las dos tasas de interés. Dependiendo de la documentación del préstamo, la propiedad de la vivienda puede transferirse a la Sra. Jones. Sin embargo, si incumple con la hipoteca, el prestamista o un reclamante principal puede ejecutar la ejecución hipotecaria y reclamar la propiedad.