Plan de Inversión Sistemática (SIP)
¿Qué es un plan de inversión sistemático (SIP)?
Un plan de inversión sistemático (SIP) es un plan en el que los inversores realizan pagos regulares e iguales a un fondo mutuo, una cuenta comercial o una cuenta de jubilación, como una 401 (k). Los SIP permiten a los inversores ahorrar regularmente con una menor cantidad de dinero mientras se benefician de las ventajas a largo plazo del promedio de costos en dólares (DCA). Al utilizar una estrategia de DCA, un inversor compra una inversión mediante transferencias periódicas iguales de fondos para acumular riqueza o una cartera a lo largo del tiempo lentamente.
Conclusiones clave
- Un plan de inversión sistemático implica invertir una suma constante de dinero con regularidad y, por lo general, en el mismo valor.
- Un SIP generalmente extrae retiros automáticos de la cuenta de financiamiento y puede requerir compromisos extendidos por parte del inversionista.
- Los SIP operan según el principio de promediar el costo en dólares.
- La mayoría de las corredurías y compañías de fondos mutuos ofrecen SIP.
Cómo funcionan los SIP
Los fondos mutuos y otras compañías de inversión ofrecen a los inversionistas una variedad de opciones de inversión, incluidos planes de inversión sistemáticos. Los SIP brindan a los inversores la oportunidad de invertir pequeñas sumas de dinero durante un período de tiempo más largo en lugar de tener que hacer grandes sumas globales de una sola vez. La mayoría de los SIP requieren pagos en los planes de manera constante, ya sea semanal, mensual o trimestral.
Los SIP permiten a los inversores utilizar cantidades más pequeñas de dinero con los beneficios de promediar el costo en dólares.
El principio de inversión sistemática es simple. Funciona en compras regulares y periódicas de acciones o unidades de valores de un fondo u otra inversión. El promedio del costo en dólares implica comprar la misma cantidad fija en dólares de un valor, independientemente de su precio en cada intervalo periódico. Como resultado, las acciones se compran a varios precios y en cantidades variables, aunque algunos planes pueden permitirle designar una cantidad fija de acciones para comprar. Debido a que la cantidad invertida generalmente es fija y no depende de los precios unitarios o de las acciones, un inversor termina comprando menos acciones cuando los precios unitarios suben y más acciones cuando los precios bajan.
Los SIP tienden a ser inversiones pasivas porque una vez que ingresa dinero, continúa invirtiendo en él independientemente de cómo se desempeñe. Por eso es importante vigilar cuánta riqueza acumula en su SIP. Una vez que haya alcanzado una cierta cantidad o haya llegado a un punto cercano a su jubilación, es posible que desee reconsiderar sus planes de inversión. Pasar a una estrategia o inversión que se gestiona activamente puede permitirle hacer crecer su dinero aún más. Pero siempre es una buena idea hablar con un asesor financiero o un experto para determinar la mejor situación para usted.
Consideraciones Especiales
Los defensores de DCA argumentan que con este enfoque, el costo promedio por acción de la seguridad disminuye con el tiempo. Por supuesto, la estrategia puede ser contraproducente si tiene una acción cuyo precio aumenta de manera constante y dramática. Eso significa que invertir a lo largo del tiempo le cuesta más que si comprara todo de una vez al principio. En general, DCA generalmente reduce el costo de una inversión. El riesgo de invertir una gran cantidad de dinero en valores también disminuye.
Debido a que la mayoría de las estrategias de DCA se establecen en un cronograma de compras automático, los planes de inversión sistemáticos eliminan el potencial del inversionista para tomar malas decisiones basadas en reacciones emocionales a las fluctuaciones del mercado. Por ejemplo, cuando los precios de las acciones se disparan y las fuentes de noticias informan que se establecen nuevos récords de mercado, los inversores suelen comprar activos más riesgosos.
Por el contrario, cuando los precios de las acciones caen drásticamente durante un período prolongado, muchos inversores se apresuran a deshacerse de sus acciones. Comprar caro y vender barato contrasta directamente con el promedio del costo en dólares y otras prácticas de inversión sólidas, especialmente para los inversores a largo plazo.
SIP y DRIP
Además de los SIP, muchos inversores utilizan las ganancias que generan sus tenencias para comprar más del mismo valor, a través de un plan de reinversión de dividendos (DRIP). Reinvertir dividendos significa que los accionistas pueden comprar acciones o fracciones de acciones en empresas que cotizan en bolsa que ya poseen. En lugar de enviar al inversor un cheque trimestral por dividendos, la empresa, el agente de transferencias o la firma de corretaje utiliza el dinero para comprar acciones adicionales a nombre del inversor. Los planes de reinversión de dividendos también son automáticos: el inversor designa el tratamiento de los dividendos cuando abre una cuenta o compra por primera vez las acciones, y permite a los accionistas invertir cantidades variables en una empresa durante un período a largo plazo.
Los DRIP operados por la empresa no tienen comisiones. Eso es porque no se necesita un corredor para facilitar el comercio. Algunos DRIP ofrecen compras en efectivo opcionales de acciones adicionales directamente de la empresa con un descuento del 1% al 10% sin comisiones. Debido a que los DRIP son flexibles, los inversores pueden invertir pequeñas o grandes cantidades de dinero, según su situación financiera.
Ventajas y desventajas de los planes de inversión sistemáticos
Ventajas
Los SIP brindan a los inversionistas una variedad de beneficios. El primer beneficio, y el más obvio, es que una vez que establezca la cantidad que desea invertir y la frecuencia, no hay mucho más por hacer. Dado que muchos SIP se financian automáticamente, solo debe asegurarse de que la cuenta de fondos tenga suficiente dinero para cubrir sus contribuciones. También le permite usar una pequeña cantidad para que no sienta los efectos de retirar una gran suma global de una vez.
Debido a que está usando DCA, hay muy poca emoción involucrada. Eso reduce parte del riesgo y la incertidumbre que probablemente experimente con otras inversiones como acciones y bonos. Y dado que requiere una cantidad fija a intervalos regulares, también está implementando algo de disciplina en su vida financiera.
Pros
- «Configúralo y olvídalo»
- Impone disciplina, evita la emoción
- Funciona con pequeñas cantidades
- Reduce el costo total de las inversiones.
- Riesgos menos capital
Contras
- Requiere un compromiso a largo plazo
- Puede acarrear altos costos de venta
- Puede tener multas por retiro anticipado
- Podría perder oportunidades de compra y gangas
Desventajas
Aunque pueden ayudar a un inversor a mantener un programa de ahorro estable, los planes formales de inversión sistemática tienen varias estipulaciones. Por ejemplo, a menudo requieren un compromiso a largo plazo. Esto puede ser de 15 a 25 años. Si bien los inversionistas pueden abandonar el plan antes de la fecha de finalización, pueden incurrir en altos cargos de venta, a veces hasta el 50% de la inversión inicial si se realiza dentro del primer año. La falta de un pago puede dar lugar a la cancelación del plan.
Los planes de inversión sistemáticos también pueden ser costosos de establecer. Un cargo de creación y venta puede representar hasta la mitad de las inversiones de los primeros 12 meses. Además, los inversores deben estar atentos a las tarifas de fondos mutuos y las tarifas de custodia y servicio, si corresponde.
Ejemplo del mundo real de un plan de inversión sistemático
La mayoría de las corredurías y compañías de fondos mutuos como Vanguard Investments, Fidelity y T. Rowe Price ofrecen SIP, lo que permite a los inversores contribuir con cantidades bastante pequeñas. Aunque los pagos se pueden realizar manualmente, la mayoría de los SIP están configurados para financiarse automáticamente, ya sea mensualmente, trimestralmente o en el período que elija el inversor. Esto significa que un inversor debe tener un mercado monetario u otra cuenta líquida para financiar su plan de inversión sistemático.
T. Rowe Price llama a su producto SIP “ Automatic Asset Builder”. Después de la inversión inicial para establecer la cuenta, generalmente $ 1,000 o $ 2,500, pero esto generalmente varía según el tipo de cuenta, los inversionistas pueden hacer contribuciones de tan solo $ 100 por mes. Está disponible tanto para cuentas IRA como para cuentas imponibles, pero solo para comprar fondos mutuos, no acciones.
Los pagos se pueden transferir directamente desde una cuenta bancaria, un cheque de pago o incluso un cheque del Seguro Social. El sitio de la empresa promete «No hay que emitir cheques ni enviar recibos de inversión por correo; nos encargamos de todo».