Los préstamos entre pares rompen las fronteras financieras

Los préstamos entre pares (P2P), también conocidos como «préstamos sociales», permiten que las personas se presten y pidan prestado dinero directamente entre sí. Así como eBay elimina al intermediario entre compradores y vendedores, las empresas de préstamos P2P como Zopa y Prosper eliminan a los intermediarios financieros como los bancos y las uniones de crédito.

Los préstamos P2P aumentan la rentabilidad de las personas que suministran capital y reducen las tasas de interés para quienes lo utilizan, pero también les exige más tiempo y esfuerzo y conlleva más riesgo. Siga leyendo para obtener más información sobre este tipo de préstamo moderno.

Antecedentes de préstamos sociales

Los préstamos P2P son el producto de tendencias comerciales, tecnológicas y sociales vitales, que incluyen:

1. Una nueva generación de los llamados «freeformers» que combinan la libertad personal con el activismo social. Los freeformers quieren tomar el control de su trabajo y ocio. En lugar de trabajar para una empresa durante 35 años, prefieren colaborar en redes durante períodos cortos en varios proyectos. Los freeformers sospechan mucho de las grandes instituciones; creen en las personas, no en los bancos.
2. La desintermediación de casi todo. El cambio tecnológico, la globalización y otras tendencias internacionales continúan reduciendo el número, el tamaño y el papel de los intermediarios comerciales en muchos sectores industriales.
3. La difusión de tecnologías web, que fomentan la «colaboración masiva». Estas nuevas herramientas permiten a las personas trabajar juntas en línea en grandes grupos para lograr objetivos mutuos (eBay y sitios de redes sociales como Facebook son ejemplos).
4. El desarrollo de microcréditos a personas con pocos activos en países en desarrollo. Las entidades crediticias con mentalidad social y comunitaria, como las cooperativas de ahorro y crédito, existen desde hace mucho tiempo. Pero los microcréditos impulsaron la idea de lograr objetivos sociales mediante pequeños préstamos a particulares. (Para obtener más información, lea:  Microfinanzas : qué es y cómo participar ).

Los préstamos P2P tienen muchas sucursales

Como la mayoría de los tipos de financiación, existe una gran variedad de préstamos P2P.

Además, los problemas legales que rodean las operaciones de préstamos P2P, especialmente en los EE. UU., No están resueltos de ninguna manera. Quedan dudas sobre qué tipo de entidad es un prestamista P2P y qué régimen regulatorio se aplica. Debido a estas preocupaciones, las operaciones estadounidenses de los prestamistas P2P extranjeros a veces se han desviado mucho más allá de sus modelos comerciales originales.

Empezando

Con estas advertencias en mente, así es como funcionan los préstamos P2P en un escenario típico:

Usted se registra y se convierte en miembro en el sitio web de un prestamista P2P, y este prestamista actúa como intermediario (realiza el mantenimiento de registros, transfiere fondos entre los miembros, etc.). La compañía de préstamos obtiene sus ingresos a través de las tarifas que se cobran tanto al prestamista como al prestatario.

Prestatarios

Antes de que pueda pedir prestado, el prestamista P2P realiza varias comprobaciones (personales, laborales, crediticias, etc.). Los estándares son relativamente estrictos y los altos  riesgos crediticios no pueden tomar prestado. Después de la aceptación, tiene dos o más opciones.

• El prestamista P2P le asignará una de cuatro o cinco categorías de riesgo, y podrá pedir prestado a la tasa vigente para su categoría de riesgo ese día en particular; o
• Puede subastar su préstamo a miembros con fondos para prestar. El prestamista / postor ve la información pertinente que ha proporcionado en el sitio del prestamista P2P: las razones por las que necesita el dinero, su historial financiero, su historia personal, incluso algo más personal, como una foto o un poema que escribió. Establece una tasa de interés inicial para su préstamo y acepta ofertas; Si el préstamo está totalmente financiado, los prestamistas pueden reducir la tasa de interés que están dispuestos a cobrar para obtener el derecho a financiar su empresa. (Para obtener lecturas relacionadas, consulte: Sitios de préstamos P2P: ¿Qué tan seguros son para los prestatarios?)

Prestamistas

Como prestamista, además de ofertar por préstamos individuales, también puede optar por que la empresa P2P distribuya sus fondos entre muchos prestatarios. Tú decides las categorías de riesgo en las que prestar; cuanto mayor sea el riesgo en su cartera de préstamos, mayor será el rendimiento, pero mayor será la posibilidad de incumplimiento.

Pros y contras

Los principales beneficios de los préstamos P2P para las personas son:

1. Los prestamistas pueden disfrutar de rendimientos varios puntos porcentuales superiores a los de un CD bancario; los prestatarios disfrutan de ventajas de costos similares en comparación con las tasas de un banco o cooperativa de crédito.
2. A muchas personas les gusta saber a quién están prestando dinero y por qué lo necesitan. No solo les da una sensación de satisfacción personal, sino que también pueden elegir prestatarios que crean que pagarán el préstamo en su totalidad y a tiempo.
3. Hay un aspecto caritativo en los préstamos. Si un prestatario potencial tiene un historial financiero dudoso pero una historia comprensiva que contar, un prestamista puede elegir voluntariamente renunciar a un rendimiento más alto y asumir un mayor riesgo para financiar el préstamo.
4. Puede haber un verdadero sentido de comunidad en un sitio de prestamista P2P. Los foros tienden a ser activos, con usuarios que intercambian información sobre préstamos y experiencias de préstamos. Los cambios propuestos en las políticas del prestamista P2P se debaten enérgicamente.
5. Algunas personas simplemente odian a los bancos y harán cualquier cosa para evitar su uso.

Naturalmente, hay una desventaja:

1. Muchos prestatarios están excluidos porque no tienen un buen crédito. (Para obtener lecturas relacionadas, consulte: ¿Qué es una buena puntuación crediticia? )
2. Los prestamistas se enfrentan a la exposición de incumplimientos y sus fondos (con algunas excepciones) no están asegurados. El éxito de los prestamistas P2P para limitar las pérdidas crediticias varía según el prestamista y con el tiempo. Se puede convencer a un prestamista para que haga un préstamo incobrable con una buena historia de sollozos.
3. En comparación con ingresar a un banco o cooperativa de crédito, los préstamos P2P pueden requerir mucho más trabajo, especialmente si los préstamos se financian mediante subasta. El proceso de selección y licitación de préstamos puede exigir un nivel de sofisticación financiera que muchas personas no tienen.
4. Aunque los rendimientos para los prestamistas pueden ser más altos que los de los certificados de depósito, con el tiempo, no es seguro que sean más altos que los de un fondo indexado que cotiza en bolsa, que requiere relativamente poco trabajo para comprar y mantener.
5. No todo el mundo quiere que su historia financiera se publique en Internet; para aquellos con cierto sentido de privacidad personal, el gran banco impersonal tiene sus beneficios.
6. Debido a que se trata de una industria tan nueva, es probable que se produzcan oleadas de consolidación de prestamistas, cambios de interfaz / administrativos y cambios en las propias prácticas crediticias. Esto puede ser más una carga y un riesgo de lo que los inversores disciplinados están dispuestos a permitir.

Conclusión

A pesar de sus inconvenientes, los préstamos P2P están ganando terreno y parece seguro que se volverán más populares. Hay prestamistas P2P en varios países, incluidos Italia, los Países Bajos, China y Japón, con operaciones de inicio en muchos otros países.