Definición de préstamos comerciales e industriales (C&I)
¿Qué es un préstamo comercial e industrial (C&I)?
Un préstamo comercial e industrial (C&I) es cualquier préstamo otorgado a una empresa o corporación, a diferencia de un individuo. Los préstamos comerciales e industriales proporcionan capital de trabajo o financian gastos de capital , como maquinaria o una pieza de equipo. Este tipo de préstamo suele ser de corto plazo y casi siempre está respaldado por alguna garantía.
A mayo de 2020, las empresas y corporaciones en los Estados Unidos han obtenido más de $ 2.5 mil millones en préstamos C&I. Estos préstamos para la industria se han vuelto más populares en los últimos 20 años, ya que brindan un medio para que las empresas más pequeñas generen capital de trabajo o financien gastos.
Conclusiones clave
- ¿Qué son los préstamos C&L? Por lo general, es un préstamo a corto plazo disponible para empresas y corporaciones, no para individuos.
- Por lo general, un préstamo C&I es un préstamo a corto plazo diseñado para proporcionar capital de trabajo o elementos financieros como equipos o maquinaria.
- Las empresas más pequeñas pueden utilizar préstamos C&I para financiar gastos, y su popularidad ha crecido durante las últimas dos décadas.
- Los préstamos de C&I generalmente están respaldados por una garantía de la propia empresa y, por lo general, los préstamos se cancelan en un período corto de tiempo (uno o dos años).
Cómo funcionan los préstamos comerciales e industriales
Los préstamos comerciales generalmente cobran tasas de interés flexibles que están vinculadas a la tasa de interés preferencial del banco u otra tasa de referencia como LIBOR. Muchos prestatarios también deben presentar estados financieros regulares, al menos una vez al año o con mayor frecuencia en el caso de prestatarios que conllevan un mayor riesgo. Los prestamistas generalmente requieren el mantenimiento adecuado de la propiedad de la garantía del préstamo y exigen a los prestatarios ciertos convenios, como el índice de cobertura del servicio de la deuda (DSCR).
Las pequeñas y medianas empresas constituyen la mayor parte de los prestatarios de préstamos C&I porque, por lo general, no pueden generar suficiente flujo de efectivo para autofinanciar continuamente las operaciones y porque carecen del acceso a los mercados de renta variable y bonos de los que disfrutan las grandes empresas.
Para refinar aún más la definición de préstamos C&I, son distintos de los préstamos al consumo y los préstamos inmobiliarios. Los bancos desglosan estas categorías de préstamos en sus estados financieros.
Pros y contras de los préstamos C&I
Los préstamos C&I permiten a las empresas eludir el proceso típicamente largo y arduo de atraer inversores de capital. No solo es más costoso y requiere más tiempo obtener inversores en acciones, sino que hacerlo también significa ser responsable ante esos inversores. Con la garantía necesaria, los préstamos C&I pueden proporcionar un medio rápido de recaudar los fondos necesarios para la expansión.
Sin embargo, los préstamos C&I deben liquidarse, generalmente en uno o dos años. El interés, también conocido como servicio de la deuda, puede ser alto y el efectivo que se usa para pagar el préstamo quita el capital de trabajo de la empresa.
Cómo utilizan las empresas los préstamos C&I
Los préstamos C&I se pueden utilizar en cualquier momento de la vida de una pequeña empresa cuando necesita generar efectivo rápido para capital de trabajo, adquisiciones y fusiones o financiamiento de capital. Una startup puede obtener un préstamo de C&I para comenzar a funcionar, porque el desembolso de efectivo al inicio suele ser mucho mayor que la entrada, al menos hasta que la empresa comienza a atraer clientes.
Los préstamos C&I también se utilizan para ayudar a las pequeñas empresas a financiar el crecimiento y la expansión.
Estos tipos de préstamos también son útiles para ayudar a las pequeñas empresas a divertirse con la compra de bienes de capital, como maquinaria y equipo. Pueden usarse para comprar y renovar nuevas instalaciones, comprar inventario, amueblar una tienda minorista u otras instalaciones, o establecer la producción. También se pueden utilizar para unirse a un competidor o proveedor en una empresa conjunta.
Seguimiento de préstamos C&I agregados
La Junta de Gobernadores de la Reserva Federal realiza un seguimiento de todos los préstamos C&I en el país. El crecimiento de los préstamos C&I pendientes se correlaciona positivamente con el crecimiento del PIB, y hay evidencia de que las recesiones en la actividad crediticia C&I coinciden aproximadamente con las recesiones económicas. Sin embargo, esta relación, si es válida, puede debilitarse a medida que la economía nacional continúe migrando hacia los servicios y alejándose de la producción de bienes.