Riesgos y recompensas de la negociación de acciones de QQQ
Tabla de contenido
Expandir
- ¿Qué es el ETF de Invesco QQQ?
- Sectores de ETF de QQQ
- Principales posiciones de QQQ ETF
- Pros y contras de QQQ
- Preguntas frecuentes sobre acciones de QQQ
- La línea de fondo
El ETF de Invesco QQQ es un fondo cotizado en bolsa ( ETF ) ampliamente mantenido que rastrea el índice Nasdaq 100, y existen claras ventajas y desventajas de invertir en él. Dado que sigue pasivamente el índice, el precio de las acciones de QQQ sube y baja junto con el Nasdaq 100 de alta tecnología.
La gestión pasiva mantiene las tarifas bajas y los inversores son recompensados con las ganancias totales de este índice volátil si sube. Sin embargo, también toman las pérdidas totales del Nasdaq 100 cuando cae. En este artículo, explicamos cómo funciona el ETF de QQQ y luego consideramos los riesgos y recompensas asociados con la negociación de acciones de QQQ.
Conclusiones clave
- El ETF de Invesco QQQ es un fondo cotizado en bolsa (ETF) popular que rastrea el índice Nasdaq 100.
- Las tenencias de acciones de QQQ están dominadas por grandes empresas relacionadas con la tecnología, como Apple, Amazon, Google y Facebook.
- El ETF QQQ ofrece a los inversores grandes recompensas durante los mercados alcistas, potencial de crecimiento a largo plazo, mucha liquidez y tarifas bajas.
- En el lado negativo, QQQ generalmente disminuye más en los mercados bajistas, tiene un alto riesgo de sector, a menudo parece sobrevalorado y no tiene acciones de pequeña capitalización.
¿Qué es el ETF de Invesco QQQ?
QQQ es un ETF que incluye 100 de las empresas nacionales e internacionales más grandes que cotizan en la bolsa de valores Nasdaq, al igual que el índice Nasdaq 100 al que realiza un seguimiento. El índice excluye empresas financieras y se basa en la capitalización de mercado. Por lo tanto, las tenencias de acciones de QQQ están fuertemente inclinadas hacia las empresas de tecnología de gran capitalización.
El ETF de Invesco QQQ se conocía anteriormente como el ETF de PowerShares QQQ Trust. También se le llama informalmente «triple-Q» o «cubos». El ETF de QQQ a menudo se ve como una instantánea de cómo se negocia el sector de la tecnología.
Operar con el ETF QQQ es una buena manera de obtener las recompensas de invertir en acciones tecnológicas sin los riesgos de apostar por empresas individuales.
El índice Nasdaq 100 que sigue el precio de las acciones QQQ se construye con una metodología de capitalización modificada. Este método modificado utiliza ponderaciones individuales de los elementos incluidos de acuerdo con su capitalización de mercado. La ponderación permite que las restricciones limiten la influencia de las empresas más grandes y equilibren el índice con todos los miembros. Para lograr esto, Nasdaq revisa la composición del índice cada trimestre y ajusta las ponderaciones si no se cumplen los requisitos de distribución.
El ETF de Invesco QQQ, a diferencia del índice Nasdaq 100 real, es un valor negociable que cotiza en una bolsa. Ofrece a los operadores una forma de invertir en las 100 empresas no financieras más grandes que cotizan en el Nasdaq.
Sectores de ETF de QQQ
El ETF de Invesco QQQ rastrea muchos sectores diferentes. Incluyen los sectores de tecnología de la información (TI), servicios de comunicaciones, consumo discrecional, atención médica, bienes de consumo básico, industrial y de servicios públicos. El QQQ se reequilibra trimestralmente y se reconstituye anualmente.
Tenga en cuenta que algunas empresas que las personas asocian con la tecnología generalmente se clasifican en otros sectores. Por ejemplo, Alphabet (la empresa matriz de Google) y Facebook se trasladaron al sector de servicios de comunicaciones cuando comenzó. Además, Amazon forma parte del sector de consumo discrecional.
El desglose por sectores del ETF de Invesco QQQ al 30 de septiembre de 2020 se muestra en la siguiente tabla.
Principales posiciones de QQQ ETF
Las 10 principales acciones del ETF de Invesco QQQ constituían aproximadamente el 56% de todas las tenencias de QQQ al 30 de septiembre de 2020. Se muestran en la siguiente tabla.
Apple es una de las empresas más importantes para los inversores de QQQ. Se convirtió en la primera empresa estadounidense en aumentando las ventas y lanzando nuevas versiones de productos antiguos para mantener el crecimiento de los ingresos.
Además, Microsoft, Google y Amazon tienen un fuerte flujo de caja operativo. La mayoría de estas posiciones de acciones principales rinden de manera constante los resultados finales, lo que ayuda a los inversores a sentirse seguros. Amazon, por su parte, realiza importantes inversiones para expandir sus negocios.
Pros y contras de QQQ
Como la mayoría de los activos, el ETF QQQ tiene fortalezas y debilidades específicas que los inversores deben considerar antes de ponerlo en sus carteras.
20,16%
El rendimiento anual promedio de QQQ fue de 20.16% durante los 10 años que terminaron el 30 de septiembre de 2020.
Ventajas de QQQ
- Grandes recompensas del mercado alcista : si se siente optimista en este momento o desea una inversión alcista para una asignación de activos, el ETF QQQ es una buena opción. El precio de las acciones de QQQ a menudo sube más que el S&P 500 durante los mercados alcistas, lo que lo hace útil para las estrategias de rotación del sector.
- Potencial de crecimiento a largo plazo : las tenencias de acciones de QQQ incluyen muchas empresas que desarrollan crecimiento a largo plazo. QQQ también está mucho más diversificada que cualquier otra empresa de tecnología, lo que la hace más segura que cualquiera de ellas a largo plazo.
- Liquidez : los comerciantes frecuentes deben poder comprar y vender rápidamente a bajo costo, y el ETF QQQ les ofrece esta liquidez. Los activos bajo administración ( AUM ) para QQQ alcanzaron más de $ 100 mil millones en 2020, proporcionando un gran mercado para los comerciantes.
- Bajos gastos : el índice de gastos del ETF de QQQ era solo del 0,2% al 30 de septiembre de 2020. Reducir el índice de gastos es la única forma garantizada de aumentar los rendimientos, y los gastos se acumulan con el tiempo.
Contras de QQQ
- Alta oso riesgo de mercado : Así como QQQ tiende a superar el S & P 500 durante los mercados alcistas, sino que también a menudo underperforms durante oso mercados. En particular, el precio de las acciones de QQQ disminuyó significativamente cuando colapsó la burbuja de las puntocom.
- Riesgo del sector : la causa fundamental de los altos riesgos y recompensas del ETF QQQ es que otorga más peso a los sectores volátiles relacionados con la tecnología que el S&P 500. También existe el riesgo del sector de que las acciones del Nasdaq 100 eventualmente se vuelvan menos importantes, al igual que el empresas ferroviarias que una vez dominaron el Dow Jones Transportation Average ( DJTA ). Los inversores ya hablan de acciones FAANG en su mayoría más nuevas dentro del Nasdaq.
- Altos niveles de valoración : las tenencias de acciones de QQQ tienden a ser demasiado caras según la mayoría de los estándares utilizados por los inversores de valor. Por ejemplo, QQQ tenía una relación precio-ganancias de 47,48 al 30 de septiembre de 20202.
- Sin acciones de pequeña capitalización : dado que el ETF QQQ tiene solo 100 de las empresas más grandes del Nasdaq, necesariamente excluye las acciones de pequeña capitalización. Las empresas de pequeña capitalización superaron a las empresas más grandes a largo plazo, según una investigación de Fama y French. Además, la inversión para el crecimiento también enfatiza a las pequeñas empresas porque tienen más espacio para crecer.
Pros
- Grandes recompensas del mercado alcista
- Potencial de crecimiento a largo plazo
- Liquidez
- Gastos reducidos
Contras
- Alto riesgo de mercado bajista
- Riesgo sectorial
- Altos niveles de valoración
- Sin acciones de pequeña capitalización
Preguntas frecuentes sobre acciones de QQQ
FAQ 1: ¿Qué empresas están en el ETF de QQQ?
Las tenencias de acciones de QQQ incluyen a 100 de las empresas más grandes del Nasdaq, como Apple, Amazon, Google y Facebook.
FAQ 2: ¿QQQ es una buena acción para comprar?
El ETF QQQ es una compra excelente para los traders frecuentes alcistas debido a su liquidez y rendimiento superior en los mercados alcistas. Por otro lado, los operadores activos deben ser conscientes de que QQQ puede perder más que el S&P 500 cuando baja. El ETF QQQ ofrece a los inversores comprar y mantener bajos gastos y potencial de crecimiento a largo plazo con suficiente diversificación para evitar los riesgos de apostar por una empresa.
En el lado negativo, los inversores a largo plazo en QQQ deben lidiar con el riesgo del sector, la posible sobrevaloración y la ausencia de pequeña capitalización. En general, QQQ puede ser una buena inversión a largo plazo como parte de una cartera más amplia.
Pregunta frecuente 3: ¿QQQ tiene dividendos?
Sí, tiene un dividendo bastante bajo, con un rendimiento SEC de solo 0.57% al 30 de septiembre de 2020.
Preguntas frecuentes 4: ¿QQQ es el mejor ETF?
Encontrar el mejor ETF depende de sus objetivos de inversión específicos. QQQ es una de las mejores opciones para los comerciantes activos que son optimistas sobre las grandes empresas de tecnología.
La línea de fondo
El ETF de Invesco QQQ marca muchas de las casillas que los operadores a corto plazo buscan en los ETF, y también tiene ventajas significativas para los inversores a largo plazo. El ETF ofrece una exposición líquida y rentable a una canasta tecnológica de empresas innovadoras de gran capitalización. Además, los inversores se benefician de los aumentos en el precio de las acciones de QQQ sin verse agobiados por problemas de selección de valores.