Cómo consolidar préstamos para estudiantes

¿Se siente abrumado por la deuda de préstamos estudiantiles? Si es así, podría considerar consolidar o refinanciar sus préstamos para reducir sus pagos mensuales. En muchos casos, eso puede ser un movimiento financiero inteligente. Pero antes de decidir consolidar o refinanciar, vale la pena analizar de cerca los pros y los contras.

Conclusiones clave

La consolidación o refinanciación de préstamos estudiantiles privados de alto interés en un solo préstamo con otro prestamista privado puede reducir sus pagos mensuales.
Debido a la pandemia del coronavirus, los pagos de préstamos estudiantiles, incluidos el capital y los intereses, se suspendieron automáticamente en los préstamos estudiantiles de propiedad federal hasta el 30 de septiembre de 2021.
Si tiene préstamos federales para estudiantes, otra opción puede ser consolidarlos a través del Programa de Préstamos Directos del gobierno.
Si consolida los préstamos federales en un préstamo privado, perderá algunos de los beneficios especiales que ofrecen los préstamos federales.

Tenga en cuenta que debido a la pandemia de COVID-19, los pagos de préstamos estudiantiles federales, incluidos el capital y los intereses, se han suspendido automáticamente hasta el 30 de septiembre de 2021.

Además, el Departamento de Educación detuvo el cobro de préstamos estudiantiles federales en mora o préstamos en mora. El embargo de salarios y cualquier compensación de reembolsos de impuestos y beneficios del Seguro Social también se suspendieron hasta el 30 de septiembre de 2021.

La suspensión del pago del préstamo comenzó como parte de la respuesta a la pandemia en marzo de 2020 y fue instituida por el presidente Trump y el Departamento de Educación. La extensión de la suspensión no se aplica a los préstamos privados para estudiantes y vence el 30 de septiembre de 2021.

ElAmerican Rescue Plan incluye una disposición que hace que la condonación de préstamos estudiantiles esté libre de impuestos desde el 1 de enero de 2021 hasta el 31 de diciembre de 2025.

¿Cómo funciona la consolidación de préstamos para estudiantes?

Hay dos formas básicas de consolidar sus préstamos estudiantiles: a través de un prestamista privado o del gobierno federal. Solo los préstamos federales son elegibles para la consolidación federal.

En el caso de una consolidación de préstamos estudiantiles privados (a menudo denominada refinanciamiento), un prestamista privado, como un banco, paga sus préstamos estudiantiles privados o federales y le emite un nuevo préstamo a una nueva tasa y con un nuevo calendario de pagos.. La refinanciación tiene más sentido si tiene préstamos privados con intereses altos y puede obtener una tasa significativamente más baja o mejores condiciones con el nuevo préstamo.

Sin embargo, con los préstamos federales para estudiantes, tiene otra opción, que es combinarlos en un nuevo préstamo de consolidación directo, a través del Programa Federal de Préstamos Directos. Su nueva tasa de interés será el promedio ponderado de sus préstamos anteriores y seguirá siendo elegible para algunas de las características especiales de los préstamos federales, como explicaremos más adelante.

Si bien no puede consolidar préstamos privados en un préstamo federal, si tiene préstamos tanto privados como federales, puede consolidar los privados con un prestamista privado y consolidar los federales a través del programa del gobierno.

A continuación, presentamos los principales pros y contras de las consolidaciones de préstamos tanto privados como federales.

Pros y contras de la consolidación de préstamos para estudiantes

Pros

Pagos mensuales más bajos
Puede liberar a un cofirmante del préstamo
Tendrá que hacer menos pagos mensuales
Los términos de pago pueden ser flexibles

Contras

Podrías pagar más a largo plazo
Podría perder las ventajas de un préstamo federal
Cualquier período de gracia existente puede desaparecer

Ventaja: pagos mensuales más bajos

La consolidación de préstamos privados puede ayudar a reducir los pagos mensuales de su préstamo de dos maneras. Primero, el préstamo refinanciado puede tener una mejor tasa de interés, lo que no solo significa pagos más bajos, sino que también puede ahorrarle dinero durante la vigencia del préstamo. Muchos graduados también descubren que pueden obtener mejores tasas de interés porque sus puntajes crediticios han mejorado desde que solicitaron un préstamo por primera vez.

Otra forma en que una consolidación o refinanciamiento privado puede reducir sus pagos mensuales es extendiendo la duración de su préstamo. Por ejemplo, si refinancia un préstamo estudiantil a 10 años en un préstamo a 20 años, verá un recorte drástico en sus pagos mensuales. Pero registrarse para un préstamo más largo también viene con una gran advertencia, como explicamos en la siguiente Con.

En el caso de la consolidación de préstamos federales, es posible que pueda reducir sus pagos mensuales si califica para uno de los planes de pago basados en ingresos del gobierno. Estos planes establecen sus pagos mensuales de acuerdo con cuánto gana o cuánto puede pagar.

Desventaja: podría pagar más a largo plazo

Si bien un préstamo a más largo plazo puede significar pagos mensuales más bajos, podría terminar pagando decenas de miles de dólares más durante la vigencia del préstamo debido al interés acumulado.

Ventaja: puede liberar a un cosignatario del préstamo

Otro beneficio de refinanciar sus préstamos privados es que podría ser elegible para firmar el préstamo por su cuenta. Dejar a un cofirmante, que suele ser un padre u otro familiar cercano, no solo los libera de su deuda, sino que también puede aumentar su puntaje crediticio y permitirles acceder a nuevas líneas de crédito si es necesario. Los préstamos federales no suelen involucrar a los cofirmantes.

Con: podría perder las ventajas de un préstamo federal

Si consolida un préstamo federal para estudiantes con un prestamista privado, perderá la opción de inscribirse en un plan de pago basado en los ingresos. Tampoco volverá a ser elegible para los programas de condonación y cancelación de préstamos federales. Éstas son las principales razones para consolidar sus préstamos federales únicamente a través del programa federal.

Si su préstamo estudiantil aún se encuentra dentro de su período de gracia, espere hasta que termine antes de refinanciarlo.

Ventaja: tendrá que realizar menos pagos mensuales

Hacer un seguimiento de varios pagos de préstamos estudiantiles, además de todas sus otras facturas, puede ser una molestia. La consolidación reducirá las facturas de sus préstamos estudiantiles a solo una (o dos, si consolida sus préstamos privados y federales por separado, como es aconsejable). Muchos prestamistas privados incluso ofrecen una tasa de interés ligeramente más baja si se inscribe en un plan de pago automático. Esta opción le permite ahorrar una pequeña cantidad de dinero cada mes y le ayuda a evitar olvidar un pago.

Desventaja: Cualquier período de gracia existente puede desaparecer

Tan pronto como obtenga un préstamo refinanciado con un prestamista privado, debe comenzar a reembolsarlo. Con muchos préstamos para estudiantes, puede retrasar los pagos mientras aún está en la universidad o si ha ingresado a un programa de posgrado. Si su préstamo actual aún se encuentra dentro de su período de gracia, espere hasta que termine ese período antes de comenzar el proceso de refinanciamiento.

Ventaja: los términos de pago pueden ser flexibles

Cuando consolida sus préstamos con un prestamista privado, puede elegir cuánto tiempo desea que dure el préstamo y si tiene una tasa fija o variable. Elegir una tasa variable puede ser más arriesgado, ya que las tasas pueden subir en cualquier momento, pero también puede ofrecerle una tasa de interés más baja al inicio del préstamo. Los préstamos de consolidación federales tienen una tasa de interés fija.