Temporada 79
¿Qué es la Serie 79?
El examen de la Serie 79, conocido en su totalidad como Examen de Calificación de Representante de Banca de Inversión (IB), es una prueba que se utiliza para determinar si un representante registrado ha adquirido el conocimiento, la habilidad y la ética para convertirse en banquero de inversión. El examen es administrado por la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA) y evalúa la competencia de quienes buscan posiciones en banca de inversión al determinar si tienen un conocimiento adecuado de fusiones y adquisiciones, adquisiciones, reestructuración financiera, banca de inversión pública y refinanciamiento, entre otros. temas. Aquellos que deseen realizar el examen deben estar patrocinados por una firma miembro de FINRA.
Conclusiones clave
- El examen de la Serie 79 se realiza para determinar si un representante financiero está calificado para convertirse en un banquero de inversión.
- El examen tiene 175 preguntas, que se enfocan en datos, suscripción y nuevas transacciones financieras, reestructuraciones, fusiones y adquisiciones, y reglas generales de la industria de seguridad, entre otros temas.
- Los candidatos que aprueben el examen pueden participar en ofertas de acciones y deudas, fusiones y adquisiciones, venta de activos y otras actividades de banca de inversión.
Entendiendo la Serie 79
El examen de la Serie 79 está destinado a un representante registrado cuyas habilidades en la industria financiera son más específicas que las de una persona que realiza el examen más amplio de la Serie 7, diseñado para corredores de bolsa. En 2009 se promulgaron nuevas reglas para preparar mejor a las personas específicamente para las actividades de banca de inversión o la supervisión de estas actividades. El examen se reestructuró en octubre de 2018 y ahora es un co-requisito junto con el examen Securities Industry Essentials (SIE).
Los corredores de bolsa en los Estados Unidos deben aprobar el examen más amplio de la Serie 7 si quieren una licencia para comerciar; una licencia de la Serie 7 permite la negociación de todos los valores, excepto productos básicos y futuros.
Enfoque de la serie 79
El examen consta de 175 preguntas y se centra en cuatro áreas funcionales diferentes. El número de preguntas en cada sección se incluye entre paréntesis: 1. Recopilación, análisis y evaluación de datos (75 preguntas) 2. Transacciones de suscripción / financiamiento nuevo, tipos de ofertas y registro de valores (43 preguntas) 3. Fusiones y adquisiciones, Licitaciones y transacciones de reestructuración financiera (34 preguntas) 4. Reglamento general de la industria de valores (23 preguntas)
Requisitos previos de la serie 79
Si bien un candidato debe estar patrocinado por una firma miembro de FINRA para poder realizar el examen de la Serie 79, no existe un examen de requisito previo.
El examen lo realiza la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA) y el candidato debe ser patrocinado por una firma miembro de FINRA.
Actividades permitidas de la serie 79
Quienes superen la Serie 79 pueden realizar las siguientes actividades:
-Ofertas de deuda y acciones, incluidas colocaciones privadas y ofertas públicas -Fusiones y adquisiciones -Ofertas de licitación -Reestructuraciones financieras -Venta de activos -Desinversiones u otras reorganizaciones corporativas -Transacciones de combinaciones de negocios
Preguntas de muestra de la serie 79
1. Participo en trabajos de banca de inversión que se limitan a estructurar ofertas de valores privados en mi empresa. ¿Qué registro (s) necesitaré para participar en esta actividad?
Puede registrarse como Representante de banca de inversión (IB) al aprobar el examen de la Serie 79 o como Representante de ofertas de valores privados (PR) al aprobar el Examen de la Serie 82.
2. El negocio de mi empresa se limita tanto a estructurar como a vender ofertas de valores privados. ¿Qué registro (s) necesitaré para participar en ambos tipos de actividades?
Tiene dos opciones de registro para participar en estas actividades: (a) registrarse como Representante de Ofertas de Valores Privados (Serie 82) o (b) registrarse como Representante de Banca de Inversión (Serie 79) y como Representante General de Valores (Serie 7) o un Representante de Valores Corporativos (Serie 62).
3. Estoy registrado como Representante de banca de inversión (Serie 79) según la Regla 1032 (i) de NASD, Representante limitado de banca de inversión. La regla establece que las personas cuyas actividades implican «asesorar o facilitar ofertas de valores de deuda o de capital a través de una colocación privada o una oferta pública, incluido… marketing…» debe registrarse como Representante de Banca de Inversión. ¿Significa esto que puedo participar en actividades de gira y esfuerzos de venta directa relacionados con una oferta de valores de deuda o acciones sin obtener ningún registro adicional?
La categoría de registro de Representante de banca de inversión está destinada a incluir a los banqueros de inversión que, como parte de sus actividades laborales, asesoran o facilitan la comercialización de una oferta. Esto incluiría actividades como preparar un plan de marketing, asesorar sobre un plan de marketing preparado por un equipo de ventas o desarrollar y / o aportar información para materiales de marketing. Sin embargo, no incluiría a personas que comercialicen activamente la oferta e interactúen con inversores o inversores potenciales, como una persona que participe en actividades itinerantes. Dicha persona también necesitaría estar registrada como Representante General de Valores (Serie 7), Representante Corporativo de Valores (Serie 62) o Representante de Ofertas de Valores Privados (Serie 82) dependiendo del tipo de oferta que se realice.
4. Estoy registrado como Representante General de Valores (Serie 7) y participo tanto en la venta como en el marketing de colocaciones privadas y ofertas públicas. ¿Necesito registros adicionales?
Si solo se dedica a vender la oferta o comercializar activamente la oferta a inversores o posibles inversores, el registro de la Serie 7 es suficiente. Sin embargo, si desea participar en actividades como preparar un plan de marketing o asesorar sobre un plan de marketing preparado por un equipo de ventas o desarrollar y / o aportar información para materiales de marketing, también deberá estar registrado como Representante de banca de inversión ( Serie 79).
Detalles del examen de la serie 79
A los candidatos se les proporciona una pizarra / marcadores de borrado en seco y calculadoras electrónicas básicas, ya que algunas preguntas implican cálculos. El examen puede contener preguntas que requieran el uso de exhibiciones, como tablas, gráficos y tablas.