Las regulaciones que rigen la banca en la India
El sistema bancario en la India está regulado por el Banco de la Reserva de la India (RBI), a través de las disposiciones de la Ley de Regulación Bancaria de 1949. Algunos aspectos importantes de las regulaciones que rigen la banca en este país, así como las circulares del RBI que se relacionan con la banca. en India, se explorará a continuación.
Limites de exposición
Los préstamos a un solo prestatario se limitan al 15% de los fondos de capital del banco (capital de nivel 1 y nivel 2 ), que puede extenderse al 20% en el caso de proyectos de infraestructura. Para los prestatarios grupales, los préstamos se limitan al 30% de los fondos de capital del banco, con la opción de extenderlos al 40% para proyectos de infraestructura. Los límites de préstamos se pueden ampliar en un 5% más con la aprobación del consejo de administración del banco. Los préstamos incluyen tanto la exposición basada en fondos como la no basada en fondos.
Ratio de reserva de efectivo (CRR) y ratio de liquidez legal (SLR)
Los bancos de la India deben mantener un mínimo del 4% de sus obligaciones netas de demanda y tiempo (NDTL) en forma de efectivo con el RBI. Actualmente, estos no generan intereses. El CRR debe mantenerse quincenalmente, mientras que el mantenimiento diario debe ser al menos el 95% de las reservas requeridas. En caso de incumplimiento en el mantenimiento diario, la sanción es un 3% superior a la tasa bancaria aplicada sobre el número de días de incumplimiento multiplicado por el monto por el cual el monto no alcanza el nivel prescrito.
Más allá del CRR, un mínimo del 22% y un máximo del 40% de NDTL, lo que se conoce como SLR, debe mantenerse en forma de oro, efectivo o ciertos valores aprobados. El exceso de las tenencias de SLR se puede utilizar para pedir prestado bajo la Facilidad Marginal Permanente (MSF) de un día para otro del RBI. El interés cobrado bajo MSF es más alto que la tasa de recompra en 100 pb, y la cantidad que se puede pedir prestada está limitada al 2% de NDTL. (Para obtener más información sobre cómo se determinan las tasas de interés, particularmente en los EE. UU., Considere leer más sobre quién determina las tasas de interés ).
Aprovisionamiento
Los activos improductivos (ANP) se clasifican en 3 categorías: subestándar, dudosos y pérdidas. Un activo se vuelve improductivo si no ha habido pagos de intereses o principal durante más de 90 días en el caso de un préstamo a plazo. Los activos subestándar son aquellos activos con estado de mora por menos de 12 meses, al final de los cuales se clasifican como activos dudosos. Un activo con pérdida es aquél por el cual el banco o el auditor no espera reembolso o recuperación y generalmente se da de baja de los libros.
Para activos deficientes, se requiere que se haga una provisión del 15% del monto pendiente del préstamo para préstamos garantizados y del 25% del monto pendiente del préstamo para préstamos no garantizados. Para activos dudosos, la provisión para la parte garantizada del préstamo varía desde el 25% del préstamo pendiente para los NPA que han existido por menos de un año, al 40% para los NPA existentes entre uno y tres años, al 100% NPA’s con una duración de más de tres años, mientras que para la parte no garantizada es del 100%.
También se requiere aprovisionamiento en activos estándar. La dotación para la agricultura y la pequeña y mediana empresa es del 0,25% y para los inmuebles comerciales es del 1% (0,75% para la vivienda), mientras que para el resto de los sectores es del 0,4%. El aprovisionamiento para activos estándar no se puede deducir de los NPA brutos para llegar a los NPA netos. Se requiere una provisión adicional por encima de la provisión estándar para los préstamos otorgados a empresas que tienen exposición cambiaria no cubierta.
Préstamos para sectores prioritarios
El sector prioritario consiste en general en microempresas y pequeñas empresas e iniciativas relacionadas con la agricultura, la educación, la vivienda y los préstamos a grupos de bajos ingresos o menos privilegiados (clasificados como «secciones más débiles»). El objetivo de préstamos del 40% del crédito bancario neto ajustado (ANBC) (crédito bancario pendiente menos ciertas letras y bonos que no son SLR) – o el monto equivalente de crédito de la exposición fuera del balance (suma de la exposición crediticia actual + crédito futuro potencial exposición que se calcula utilizando un factor de conversión de crédito), el que sea mayor, se ha establecido para los bancos comerciales nacionales y los bancos extranjeros con más de 20 sucursales, mientras que existe un objetivo del 32% para los bancos extranjeros con menos de 20 sucursales.
El monto que se desembolsa como préstamos al sector agrícola debe ser el equivalente crediticio de la exposición fuera de balance, o el 18% del ANBC, cualquiera de las dos cifras que sea mayor. Del monto que se presta a microempresas y pequeñas empresas, el 40% debe adelantarse a aquellas empresas con equipos que tengan un valor máximo de 200.000 rupias, y plantas y maquinaria valoradas en un máximo de medio millón de rupias, mientras que el 20% del monto total prestado se destinará a microempresas con instalaciones y maquinaria cuyo valor oscila entre poco más de 500.000 rupias hasta un máximo de un millón de rupias y equipos con un valor superior a 200.000 rupias pero no más de 250.000 rupias.
El valor total de los préstamos otorgados a las secciones más débiles debe ser el 10% del ANBC o el monto equivalente de crédito de la exposición fuera de balance, lo que sea mayor. Las secciones más débiles incluyen castas y tribus específicas a las que se les ha asignado esa categorización, incluidos los pequeños agricultores. No hay objetivos específicos para los bancos extranjeros con menos de 20 sucursales.
Los bancos privados de la India hasta ahora se han mostrado reacios a prestar directamente a los agricultores y otros sectores más débiles. Una de las principales razones es la cantidad desproporcionadamente mayor de NPA provenientes de préstamos del sector prioritario, y algunas estimaciones indican que representa el 60% del total de NPA. Alcanzan sus objetivos comprando préstamos y carteras titulizadas de otras corporaciones financieras no bancarias (NBFC) e invirtiendo en el Fondo de Desarrollo de Infraestructura Rural (RIDF) para cumplir con su cuota.
Nuevas normas de licencias bancarias
Las nuevas pautas establecen que los grupos que soliciten una licencia deben tener un historial exitoso de al menos 10 años y el banco debe ser operado a través de una sociedad de cartera financiera no operativa (NOFHC) de propiedad total de los promotores. El a voto desembolsado mínimo tiene que ser de cinco mil millones de rupias, y la NOFHC debe poseer al menos el 40% del mismo y reducirlo gradualmente al 15% durante 12 años. Las acciones deben cotizar dentro de los tres años posteriores al inicio de las operaciones del banco.
La participación extranjera está limitada al 49% durante los primeros cinco años de su operación, después de lo cual se necesitaría la aprobación del RBI para aumentar la participación a un máximo del 74%. El directorio del banco debería tener una mayoría de directores independientes y tendría que cumplir con los objetivos de préstamos para el sector prioritario discutidos anteriormente. La NOFHC y el banco tienen prohibido poseer valores emitidos por el grupo promotor y el banco tiene prohibido poseer valores financieros que posea la NOFHC. Las nuevas regulaciones también estipulan que el 25% de las sucursales deben abrirse en áreas rurales previamente no bancarizadas.
Morosos intencionales
Se produce un incumplimiento intencional cuando un préstamo no se paga a pesar de que hay recursos disponibles, o si el dinero prestado se utiliza para fines distintos del designado, o si una propiedad garantizada para un préstamo se vende sin el conocimiento o la aprobación del banco.. En caso de que una empresa dentro de un grupo incumpla y las demás empresas del grupo que han otorgado garantías no cumplan con sus garantías, todo el grupo puede calificarse de incumplidor intencional.
Los morosos intencionales (incluidos los directores) no tienen acceso a la financiación y se pueden iniciar procedimientos penales contra ellos. El RBI cambió recientemente las regulaciones para incluir a las empresas que no pertenecen al grupo bajo la etiqueta de morosidad intencional también si no cumplen con una garantía otorgada a otra empresa fuera del grupo.
La línea de fondo
La forma en que un país regula sus sectores financiero y bancario es, en cierto sentido, una instantánea de sus prioridades, sus objetivos y el tipo de panorama financiero y sociedad que le gustaría diseñar. En el caso de India, las regulaciones aprobadas por su banco de reserva nos dan una idea de sus enfoques de gobernanza financiera y muestran el grado en que prioriza la estabilidad dentro de su sector bancario, así como la inclusión económica.
Aunque la estructura reguladora del sistema bancario de la India parece un poco conservadora, esto debe verse en el contexto de la naturaleza relativamente poco bancarizada del país. Los requisitos de capital excesivos que se han establecido son necesarios para generar confianza en el sector bancario, mientras que los objetivos prioritarios de préstamos son necesarios para brindar inclusión financiera a aquellos a quienes el sector bancario generalmente no otorgaría préstamos dado el alto nivel de NPA y los pequeños tamaños de las transacciones..
Dado que los bancos privados, en realidad, no prestan directamente a los sectores prioritarios, los bancos públicos se han quedado con esa carga. También podría justificarse ajustar la forma en que se define el sector prioritario, a la luz de la alta prioridad otorgada a la agricultura, aunque su participación en el PIB ha ido disminuyendo. (Para obtener lecturas relacionadas, consulte » La creciente importancia del Banco de la Reserva de la India «)