Categoría de fondo
Una categoría de fondo es una forma de diferenciar los fondos mutuos según sus objetivos de inversión y sus principales características de inversión. Esta categorización permite a los inversores distribuir su dinero en una combinación de fondos con una variedad de características de riesgo y rendimiento.
Desglose de la categoría de fondos
Las categorías de fondos se pueden estructurar de varias formas dependiendo del objetivo de inversión de un fondo. Los inversores individuales y profesionales pueden utilizar diferentes variaciones de categorías de fondos al crear carteras.
Fondo de fondos gestionado profesionalmente
El fondo de fondos administrado profesionalmente es un ejemplo destacado de cómo los administradores de cartera pueden crear una cartera de fondos utilizando diferentes categorías de fondos. Los inversores a menudo encontrarán el uso de la estructuración de fondos de fondos en la asignación de activos o carteras de fondos mutuos equilibradas. Estas carteras buscan utilizar fondos de diferentes categorías de fondos para lograr su objetivo de asignación de activos.
El Pacific Funds Portfolio Optimization Growth Fund es un ejemplo. Este fondo asigna agresivamente a acciones de crecimiento, pero también mantiene una parte de la cartera en títulos de deuda. Su estrategia de asignación de activos prevé entre el 70% y el 85% de la cartera en acciones y entre el 15% y el 30% en deuda. Los fondos representan participaciones en la cartera en diferentes categorías de fondos. Su principal asignación de capital es el Pacific Funds Large-Cap Value Fund. Su principal asignación de deuda es el Pacific Funds Managed Bond Fund. En 2017, el Fondo reportó una rentabilidad del 16,34%.
Inversión de fondos para inversores minoristas
Los inversores minoristas pueden elegir fondos para sus carteras utilizando una variedad de estilos de inversión y objetivos de equilibrio. Para construir una cartera integral de fondos mutuos, los inversores pueden crear primero un perfil de inversión que detalle sus intereses de inversión, objetivos, tolerancia al riesgo y metas. A menudo, esto se puede hacer a través de una cuenta completa. Sin embargo, los inversores también pueden determinar individualmente su perfil de inversión para una estrategia de inversión de bricolaje.
En todo el universo de inversión, los inversores tienen una variedad de opciones por categoría de fondo. Las opciones de inversión estándar se centrarán en asignaciones de activos específicas, como acciones y bonos. Las categorías de objetivos administrados también prevalecen en el mercado y se construyen a partir de varios estilos y combinaciones de inversión, lo que permite a los inversores invertir según un objetivo de segmento de mercado bien conocido. Los fondos de objetivos administrados pueden incluir estrategias basadas en crecimiento, valor, ingresos, combinación de asignación de activos y más.
Categorías de fondos de activos específicos
En el universo de inversión, los inversores pueden optar por invertir por categoría de activo. Este tipo de estrategia puede permitir a un inversor crear una cartera de fondos definida puramente por sus tenencias de activos objetivo. Esto incluiría fondos de acciones, fondos de bonos y cualquier otro tipo de fondo que se invierta principalmente en una clase de activos individuales. Con los fondos de acciones, las categorías básicas se pueden definir por el tamaño de las empresas en las que invierte el fondo (gran capitalización, mediana capitalización y pequeña capitalización). Los fondos de bonos se clasifican principalmente por el vencimiento promedio de su cartera (largo, intermedio y corto) y la calidad crediticia (alta, media y baja). Los fondos de acciones se pueden usar para las partes más agresivas de una cartera, mientras que los fondos de bonos se usan a menudo para asignaciones más conservadoras.
Categorías de fondos objetivo gestionados
También existe una amplia gama de categorías de fondos objetivo gestionados. Fuera de las categorías tradicionales de acciones y bonos, estas categorías de fondos pueden tener objetivos más específicos, como valor, crecimiento e ingresos. Los fondos híbridos o de asignación de activos también pueden considerarse fondos objetivos administrados. Estas categorías de fondos permiten a un inversor alcanzar objetivos de inversión más amplios o específicos, así como objetivos a corto y largo plazo.
Las categorías de fondos híbridos pueden incluir fondos de crecimiento conservadores, moderados o agresivos con diferentes clases de activos y asignaciones. Los fondos híbridos también pueden abarcar estrategias de fecha objetivo que ofrecen una cartera diversificada de inversiones en varias asignaciones de activos que cambia con el tiempo para cumplir con el objetivo de utilización de la fecha objetivo para el inversor.