8 razones para no pedir prestado nunca a su 401 (k)
Incurrir en su plan 401 (k) es generalmente una mala idea, según la mayoría de los asesores financieros. Pero ese consejo no disuade a aproximadamente una cuarta parte de las personas que tienen una de estas cuentas de hacer una redada en sus fondos.
Algunos de estos titulares de planes retiran dinero directamente de su cuenta, a menudo en virtud de disposiciones por dificultades económicas que permiten tal descarga de fondos. Pero aproximadamente tres veces más personas piden prestado temporalmente de su 401 (k) o de una cuenta comparable, como una 403 (b) o una 457, según datos del Centro de Estudios de Jubilación Transamerica.
Un préstamo así puede parecer atractivo. La mayoría de los 401 (k) le permiten pedir prestado hasta el 50% de los fondos conferidos a la cuenta, hasta un límite de $ 50,000 y por hasta cinco años. Debido a que los fondos no se retiran, solo se toman prestados, el préstamo está libre de impuestos. Luego, reembolsa el préstamo gradualmente, incluidos el capital y los intereses.
Conclusiones clave
- La mayoría de los planes 401 (k) le permiten pedir prestado hasta el 50% de sus fondos adquiridos por hasta cinco años, a tasas de interés bajas, y su propia cuenta recibe el interés de vuelta.
- Antes de pedir prestado, considere que tendrá que pagar el préstamo con dólares después de impuestos, y podría perder ganancias de inversión en el dinero mientras está fuera de la cuenta.
- Si pierde su trabajo, tendrá que pagar el préstamo más rápidamente, antes de la fecha de vencimiento de su próxima declaración de impuestos.
- Si incumple con el préstamo, la cantidad que aún adeuda se convierte en un retiro, y se adeudarán impuestos y posiblemente multas.
La tasa de interés de los préstamos 401 (k) tiende a ser relativamente baja, quizás uno o dos puntos por encima de la tasa preferencial, que es menor de lo que muchos consumidores pagarían por un préstamo personal. Además, a diferencia de un préstamo tradicional, los intereses no van al banco ni a otro prestamista comercial, sino a usted. Dado que el «interés» se devuelve a su cuenta, algunos argumentan, el costo de pedir prestado de su fondo 401 (k) es esencialmente un pago a usted mismo por el uso del dinero.
Estas distinciones impulsan a asesores financieros seleccionados a respaldar préstamos para fondos de jubilación, al menos para las personas que no tienen una mejor opción para pedir dinero prestado. Sin embargo, muchos más asesores desaconsejan la práctica, casi sin importar las circunstancias. Pedir prestado a su 401 (k), dicen, va en contra de casi todos los principios de inversión a largo plazo comprobados por el tiempo.
Por qué pedir prestado es (generalmente) una mala idea
Aquí hay ocho razones clave por las que probablemente no debería echar mano de su plan 401 (k) hasta la jubilación o usarlo antes como una alcancía para préstamos.
1. El reembolso le costará más que sus contribuciones originales.
La supuesta ventaja principal de un préstamo 401 (k), que simplemente está pidiendo prestado a sí mismo, por una miseria, se vuelve rápidamente cuestionable una vez que examina cómo tendrá que devolver el dinero.
Tenga en cuenta que los fondos que está pidiendo prestado se contribuyeron al 401 (k) antes de impuestos. Pero se pagará el préstamo con dinero después de impuestos. Si se encuentra en la categoría impositiva del 24%, por ejemplo, cada $ 1 que gana para pagar su préstamo en realidad lo deja con solo 76 centavos para ese propósito; el resto se destina al impuesto sobre la renta.
Dicho de otra manera, en tal categoría impositiva, hacer que su fondo vuelva a estar íntegro requeriría esencialmente casi una cuarta parte más de trabajo que cuando hizo la contribución original.
2. La baja «tasa de interés» pasa por alto los costos de oportunidad.
Mientras pida fondos prestados de su cuenta, no obtendrán ningún retorno de inversión. Esas (probables) ganancias perdidas deben equilibrarse con la supuesta ventaja que está obteniendo por prestarse dinero a una tasa de interés baja.
«Es común suponer que un préstamo 401 (k) es efectivamente gratuito ya que los intereses se devuelven a la propia cuenta 401 (k) del participante», dice James B. Twining, CFP®, director ejecutivo y fundador de Financial Plan, Inc., en Bellingham, Washington. Sin embargo, Twining señala que «existe un costo de ‘oportunidad’, igual al crecimiento perdido en los fondos prestados. Si una cuenta 401 (k) tiene un rendimiento total del 8% para un año en el que se tomaron prestados los fondos, el costo de ese préstamo es efectivamente del 8%. (Eso es) un préstamo costoso «.
3. Puede contribuir menos al fondo mientras tenga el préstamo
Si pide dinero prestado de su cuenta 401 (k), algunos planes tienen una disposición que le prohíbe realizar contribuciones adicionales hasta que se pague el saldo del préstamo. Incluso si su plan no estipula esto, es posible que no pueda hacer contribuciones mientras paga el préstamo.
Tal congelación de la financiación adicional privará a la cuenta de dinero que, a la larga, debería multiplicarse muchas veces en valor a través de las ganancias compuestas. La mayoría de los cálculos sugieren que su dinero se duplicará, en promedio, cada ocho años mientras se invierte. La brecha en lo que podría haber hecho será aún mayor si sus contribuciones omitidas provocan que su empleador no coincida con esos fondos, ya que tal beneficio esencialmente representa dinero de inversión gratis para usted.
4. Si su situación financiera se deteriora, podría perder aún más dinero.
Los inconvenientes anteriores suponen que podrá realizar los pagos programados a su fondo a tiempo y sin dificultades indebidas. Y la gran mayoría (de hecho, el 90%) de los que piden préstamos de sus planes 401 (k) pueden hacer precisamente eso, según un estudio del Wharton Pension Research Council.
Sin embargo, si no puede pagar el préstamo, sus implicaciones financieras irán de mal en peor. Esto se debe a que, si incumple con un préstamo 401 (k), el préstamo se convierte en un retiro. Como resultado, a menos que califique para un retiro por dificultades económicas, el saldo pendiente del préstamo estará sujeto, como mínimo, a impuestos a su tasa de impuesto sobre la renta actual. Si tiene menos de 59½ años, también se le aplicará una multa del 10% por retiro anticipado sobre la cantidad que pidió prestada.
5. La pérdida o salida del trabajo restablece el reloj de reembolso.
Si renuncia o pierde su trabajo, tendrá solo un tiempo obligatorio dentro del cual se le pedirá que reembolse un préstamo pendiente de su 401 (k) u otro fondo de jubilación. Las reformas fiscales que entraron en vigor en 2018 ampliaron ese tiempo desde los 60 días anteriores después de que deja un trabajo hasta la fecha de vencimiento de su próxima declaración de impuestos federales, siempre que hayan transcurrido al menos 60 días después de su salida del trabajo.
Aún así, dejar a su empleador cuando tiene un préstamo 401 (k) pendiente es restrictivo, por decir lo menos. Se verá obligado a obtener el saldo pendiente en menos tiempo, lo más probable, que los cinco años que tendría habitualmente. Si no puede devolver el dinero, el préstamo se tratará como un retiro, con todas las implicaciones que conlleva el pago de impuestos sobre la renta y multas.
Alternativamente, la presencia de un préstamo que tendrá problemas para pagar pronto podría esposarlo a un trabajo que ya no disfruta, o forzarlo a dejar pasar una mejor oportunidad en caso de que se presente.
26%
La cantidad que los participantes del plan en sus 20 años toman prestada, en promedio, de sus 401 (k).
6. Perderás un colchón financiero.
Los asesores que aconsejan no tomar un préstamo 401 (k) lo hacen en parte porque estos activos pueden representar algún día el último activo posible para evitar un desastre financiero. Si ejerce esta «opción nuclear» y aprovecha el dinero ahora, cuando es posible que todavía haya otras opciones disponibles, su 401 (k) puede agotarse, en el mejor de los casos, y sus activos no estarán allí si sus finanzas están realmente desesperadas..
7. Un préstamo puede alentarlo a perpetuar las malas prácticas financieras.
Pedir prestado a su futuro de una manera tan literal puede, de hecho, debería alentarlo a examinar si llegó a este punto en sus finanzas y cómo lo hizo. La necesidad de pedir prestado de los ahorros puede ser una señal de alerta útil: una advertencia de que está viviendo más allá de sus posibilidades y necesita considerar cambios en su estilo de vida.
Cuando no puede encontrar una manera de financiar su estilo de vida, que no sea tomando dinero de su futuro, es hora de reevaluar seriamente sus hábitos de gasto. Eso incluye crear o ajustar su deudas acumuladas.
8. Es poco probable que reembolse el préstamo rápidamente.
Los asesores le advierten que no debe tener mucha confianza en que pagará un préstamo de su 401 (k) de manera oportuna, es decir, en menos de los cinco años en los que normalmente se le permite retirar los fondos. «La gente piensa que hará un retiro más tarde, pero casi nunca sucede», dice Insight Financial Strategists LLC, Waltham, Mass.
En parte, eso se debe al capital sorprendentemente elevado de estos préstamos, especialmente entre los jóvenes. Aquellos que asaltan sus 401 (k) s piden prestado un promedio del 11% de sus activos. Para los participantes del plan en sus 20 años, el número es mucho mayor, llegando al 26% de los ahorros.
Es cierto que ese porcentaje disminuye a medida que los participantes envejecen, cayendo al 19% para los de 30, al 13% para los de 40 y al 10% para los de 50. La cifra es solo del 8% para los que tienen 60 años.
Sin embargo, esas cifras no son tranquilizadoras si se tiene en cuenta que los prestatarios mayores de 401 (k), incluso si utilizan sus cuentas por menos, también pueden tener un período más corto antes de la jubilación para reponer los fondos.