Inversión conservadora
¿Qué es la inversión conservadora?
La inversión conservadora es una estrategia de inversión que prioriza la preservación del capital sobre los rendimientos del mercado. La inversión conservadora busca proteger el valor de una cartera de inversiones mediante la inversión en valores de menor riesgo, como valores de renta fija y del mercado monetario, y a menudo acciones de primera o de gran capitalización. En una estrategia de inversión conservadora, la mitad o más de la cartera se mantendrá generalmente en títulos de deuda en lugar de acciones.
Entender la inversión conservadora
Los inversores conservadores tienen tolerancias de riesgo que van de bajo a moderado. Como tal, una cartera de inversiones conservadora tendrá una gran cantidad de inversiones de renta fija de bajo riesgo y una pequeña cantidad de acciones o fondos de alta calidad. Aunque una estrategia de inversión conservadora puede proteger contra la inflación, es posible que no obtenga rendimientos significativos con el tiempo en comparación con estrategias más agresivas. A menudo, se alienta a los inversores a recurrir a inversiones conservadoras a medida que se acercan a la edad de jubilación, independientemente de la tolerancia al riesgo individual.
Estrategias conservadoras de inversión y cartera
La preservación del capital y los ingresos corrientes son estrategias de inversión conservadoras populares. La preservación del capital se centra en mantener los niveles actuales de capital y prevenir cualquier pérdida de cartera. Una estrategia de preservación del capital incorpora instrumentos seguros a corto plazo, como letras del Tesoro y certificados de depósito. Una estrategia de preservación del capital podría ser apropiada para un inversionista de mayor edad, que busca maximizar sus activos financieros actuales sin riesgos significativos.
Una estrategia de ingresos actual puede ser apropiada para inversores mayores con una menor tolerancia al riesgo, que buscan una forma de seguir ganando un flujo constante de dinero después de la jubilación y sin su salario habitual. Las estrategias de ingresos actuales funcionan para identificar inversiones que pagan distribuciones por encima del promedio, como dividendos e intereses. Las estrategias de ingresos actuales, aunque relativamente estables en general, pueden incluirse en una variedad de decisiones de asignación en todo el espectro de riesgos. Las estrategias centradas en los ingresos podrían ser apropiadas para un inversor interesado en entidades establecidas que pagan de manera constante (es decir, sin riesgo de incumplimiento o sin cumplir con una fecha límite para el pago de dividendos), como las acciones de gran capitalización o de primera clase.
Alternativas a la inversión conservadora
Las estrategias de inversión conservadoras generalmente rinden menos que las estrategias más agresivas, como una cartera de crecimiento. Por ejemplo, una estrategia de crecimiento del capital busca maximizar la apreciación del capital o el aumento en el valor de una cartera a largo plazo. Una cartera de este tipo podría invertir en acciones de pequeña capitalización de alto riesgo, como empresas de nueva tecnología, bonos basura o con un grado inferior a grado de inversión, acciones internacionales en mercados emergentes y derivados.
En general, una cartera de crecimiento de capital contendrá aproximadamente entre un 65% y un 70% de acciones, entre un 20% y un 25% de valores de renta fija y el resto en efectivo o valores del mercado monetario. Aunque las estrategias orientadas al crecimiento buscan altos rendimientos por definición, la combinación todavía protege de alguna manera al inversionista contra pérdidas severas. Los inversores que están familiarizados con el mercado y la investigación bursátil también pueden tener éxito en una cartera de inversión de valor con un gran volumen de acciones o incluso en una cartera de fondos negociados en bolsa (ETF) con inversión pasiva que mezcle fondos de acciones y bonos.