Interes de seguridad
¿Qué es una garantía mobiliaria?
La garantía mobiliaria es una reclamación legal ejecutable o un gravamen sobre una garantía que se ha comprometido, generalmente para obtener un préstamo. El prestatario proporciona al prestamista una garantía real sobre ciertos activos, lo que le da al prestamista el derecho de recuperar la totalidad o parte de la propiedad si el prestatario deja de hacer los pagos del préstamo. El prestamista puede vender la garantía embargada para pagar el préstamo.
Conclusiones clave
- Un interés de garantía sobre un préstamo es un reclamo legal sobre una garantía que el prestatario proporciona y que le permite recuperar la garantía y venderla si el préstamo no funciona.
- Una garantía mobiliaria reduce el riesgo para un prestamista, lo que le permite cobrar intereses más bajos sobre el préstamo.
- Un interés más bajo significa que el costo de capital del prestatario también se reducirá.
Comprensión de un interés de seguridad
Asegurar intereses sobre un préstamo reduce el riesgo para el prestamista y, a su vez, permite que el prestamista cobre intereses más bajos, lo que reduce el costo de capital para el prestatario. Una transacción en la que se otorga una garantía mobiliaria se denomina «transacción garantizada».
La concesión de una garantía mobiliaria es la norma para préstamos como préstamos para automóviles, préstamos comerciales e hipotecas, denominados colectivamente préstamos garantizados. Las tarjetas de crédito, sin embargo, se clasifican como préstamos sin garantía. La compañía de la tarjeta de crédito no recuperará la ropa, los alimentos o las vacaciones que compró con la tarjeta en la que incurrió en incumplimiento. Los préstamos a firma son otro ejemplo de préstamos sin garantía. La principal diferencia entre estos dos tipos de préstamos es la ausencia o presencia de garantías.
El Código de Comercio Uniforme (UCC) especifica tres requisitos para que una garantía mobiliaria sea legalmente válida, un proceso conocido como «embargo».
- La garantía mobiliaria recibe un valor.
- El prestatario es propietario de la garantía.
- El prestatario ha firmado un contrato de garantía.
Además, la garantía debe describirse específicamente en el acuerdo de garantía. Por ejemplo, la garantía que figura en el contrato de préstamo podría especificar el Honda Accord 2013 del prestatario, no «todos los vehículos del prestatario».
El prestamista también debe “perfeccionar” su garantía mobiliaria para asegurarse de que ningún otro prestamista tenga derechos sobre la misma garantía. Una garantía mobiliaria perfeccionada es cualquier interés seguro en un activo que no puede ser reclamado por ninguna otra parte. El interés se perfecciona registrándolo con la autoridad legal correspondiente, de modo que se hace legalmente exigible y cualquier reclamo posterior sobre ese activo recibe un estatus de menor. Como nota, una escritura de devolución prueba que un banco ya no tiene una garantía real sobre una propiedad.
Una garantía mobiliaria perfeccionada es un interés seguro en un activo que es propiedad exclusiva del prestatario y debe registrarse con la autoridad legal correspondiente.
Ejemplos de intereses de seguridad
Digamos que Sheila pidió prestados $ 20,000 para comprar un automóvil y dejó de hacer pagos cuando el saldo de su préstamo era de $ 10,000 porque perdió su trabajo. El prestamista recupera su automóvil y lo vende en una subasta por $ 10,000, lo que satisface el saldo del préstamo de Sheila. Sheila ya no tiene su automóvil, pero tampoco le debe dinero al prestamista. El prestamista ya no tiene un préstamo incobrable en sus libros.
Otra situación en la que un prestamista puede requerir que el prestatario otorgue una garantía real sobre los activos antes de emitir el préstamo es cuando una empresa desea pedir prestado dinero para comprar maquinaria y equipo. La empresa otorgaría al banco una garantía real sobre la maquinaria y, si la empresa no puede hacer los pagos del préstamo, el banco recuperaría la posesión de la maquinaria y la vendería para recuperar el dinero que había prestado. Si la empresa dejara de pagar su préstamo debido a la quiebra, sus prestamistas garantizados tendrían precedencia sobre sus prestamistas no garantizados para hacer reclamaciones sobre sus activos.