Oscilador de zona de precios
¿Qué es el oscilador de zona de precios?
El oscilador de la zona de precios (PZO) es un indicador técnico que mide el precio actual frente a los precios históricos promediados. El indicador calcula dos medias móviles exponenciales y es la relación entre ellas. Al igual que otros osciladores, ayuda a identificar posibles niveles de sobrecompra y sobreventa que pueden indicar oportunidades de compra o venta.
CONSEJOS CLAVE
- El oscilador de la zona de precios tiene niveles clave en 15, 40, 60, -5, -40 y -60.
- Estos niveles representan señales de compra o venta dependiendo de la dirección desde la que cruza el indicador y la dirección de la tendencia general en el precio.
- Otro indicador, ADX, se usa típicamente junto con el PZO para identificar la fuerza de las tendencias de precios.
- El PZO calcula la diferencia entre dos promedios móviles exponenciales, el primero que determina si el precio se movió hacia arriba o hacia abajo, y el segundo EMA se calcula en función del precio de cierre.
Cálculo del oscilador de la zona de precios
El oscilador se puede calcular usando la fórmula:
Dónde:
CP (posición de cierre) = EMA de n períodos (+ -cerrar)
TC (cierre total) = EMA de n períodos (cierre)
Cómo calcular el oscilador de la zona de precios
A continuación se explica cómo calcular el oscilador de la zona de precios, ya que implica varios pasos.
- Determine el signo del día, + o . Si el cierre está por encima del cierre anterior, es positivo. Debajo es negativo.
- Calcular el valor digital: = signo (cerrar-cerrar -1 )
- Calcule CP, que es la EMA del valor digital durante n períodos.
- Calcule TC, que es la EMA de los precios de cierre durante n períodos.
- Calcular PZO: 100 * (CP / TC)
Lo que le dice el oscilador de la zona de precios
El indicador se calcula como una relación porcentual entre dos promedios móviles exponenciales (EMA) y lo utilizan los comerciantes y los cronometradores del mercado para identificar condiciones de sobrecompra o sobreventa, así como posibles oportunidades de reversión.
El valor más alto posible es 100 y el valor más bajo posible es -100, pero los operadores también observan los niveles clave intermedios para detectar señales comerciales (que se analizan a continuación).
Los promedios móviles exponenciales se utilizan para suavizar el oscilador de la zona de precios en lugar de simplemente usar precios brutos.
Uso del oscilador de zona de precios
Los comerciantes utilizan el oscilador de la zona de precios como cualquier otro oscilador al buscar sobrecompra o sobreventa. Según el artículo original del autor que aparece en la revista Technical Analysis of Stocks and Commodities, los niveles clave del oscilador a observar incluyen -60, -40, -5, +15, +40 y +60.
La mayoría de los operadores utilizan el oscilador de la zona de precios junto con otros indicadores técnicos o patrones de gráficos, como el índice direccional promedio (ADX), que mide la fuerza potencial de las tendencias. El artículo original del autor describía varias pautas de compra y venta basadas en el uso de PZO y ADX juntos.
- +60: Si el indicador está por encima de este nivel y disminuye, considere vender si está largo en un mercado con tendencia alcista (ADX por encima de 18).
- +40: Si el PZO cae a través de este nivel desde arriba, es una señal de venta en un mercado sin tendencia (ADX 18).
- +15: Cuando el PZO cruza este nivel desde abajo, considere comprar si se trata de un mercado sin tendencia (ADX <18).
- -5: cuando el PZO cruza este nivel desde arriba, considere vender en corto si el activo no está en tendencia (ADX <18)
- -40: Cuando el PZO cruza por encima de este nivel desde abajo, considere comprar si la tendencia del precio es alcista (ADX> 18). También puede ser una señal de compra si el precio no está en tendencia (ADX <18).
- -60: cuando el PZO cae por debajo de este nivel, un aumento en el oscilador de la zona de valor (VZO) es una señal de compra en un mercado con tendencia (ADX> 18).
- La línea cero también se puede usar para abrir o cerrar posiciones dependiendo de si hay una tendencia alcista o bajista (ADX> 18) presente.
Los comerciantes también podrían crear sus propias reglas sobre cómo interpretar y usar el indicador.
El siguiente gráfico muestra un PZO de 21 días aplicado a las acciones de Facebook (FB).
El oscilador de la zona de precios frente al índice de fuerza relativa
El índice de fuerza relativa (RSI) es otro oscilador e indicador de impulso que compara la magnitud de los movimientos de precios recientes con los movimientos de precios anteriores. También proporciona niveles de sobrecompra y sobreventa, por lo general en 70 u 80 y 20 o 30, respectivamente.
Limitaciones del oscilador de la zona de precios
El PZO se diseñó para ser utilizado con otros indicadores, lo que significa que puede no ser útil por sí solo.
Suele haber mucha actividad alrededor de la línea cero, lo que puede dificultar el descifrado de señales válidas en esta región. Además, dado que el indicador puede estar bastante entrecortado, los otros niveles experimentan problemas similares, pero generalmente en menor grado.
No hay nada intrínsecamente predictivo sobre el indicador. Está calculando datos pasados. Es un indicador rezagado. El indicador se utiliza mejor junto con otras formas de análisis y se filtra con otros indicadores.