Oscilador derivativo
¿Qué es el oscilador derivado?
El oscilador derivado es un indicador técnico que aplica un histograma de convergencia-divergencia de media móvil (MACD) a un índice de fuerza relativa (RSI) con doble suavizado para crear una versión más avanzada del indicador RSI.
El oscilador derivado fue desarrollado por Constance Brown y publicado en el libro Technical Analysis for the Trading Professional.
Conclusiones clave
- El oscilador derivado es la diferencia entre un RSI con suavizado doble y un SMA del RSI con suavizado doble.
- El oscilador derivado se muestra frecuentemente como un histograma.
- Los cruces de línea cero son una forma de generar señales comerciales con el indicador. También se puede utilizar la divergencia.
Comprensión del oscilador derivado
El indicador técnico es una versión más avanzada del índice de fuerza relativa (RSI) que aplica los principios de convergencia-divergencia de media móvil (MACD) a un indicador RSI de suavizado doble (DS RSI). El indicador se obtiene calculando la diferencia entre un RSI con suavizado doble y un promedio móvil simple (SMA) del DS RSI. La intención del indicador es proporcionar señales de compra y venta más precisas que el cálculo estándar de RSI.
El MACD se obtiene restando la media móvil exponencial (EMA) de 12 períodos de la EMA de 26 períodos. Es de esta manera que el oscilador derivado utiliza principios MACD, ya que el oscilador derivado también se deriva de restar el SMA del RSI con suavizado doble.
El indicador se puede utilizar en cualquier período de tiempo.
Uso del oscilador derivado
El oscilador derivado se utiliza de la misma forma que el histograma MACD. Las lecturas positivas se consideran alcistas, las negativas se consideran bajistas y los cruces por encima y por debajo de la señal de la línea cero indican posibles oportunidades de compra y venta. Los operadores también pueden buscar divergencias con el precio del valor, lo que podría ser un indicio de una próxima reversión en la tendencia predominante. Esto sucede cuando el indicador cae y el precio sube o cuando el precio baja y el indicador sigue subiendo.
Los operadores deben considerar el uso del oscilador derivado junto con otras formas de análisis técnico, como el análisis de la acción del precio y los patrones de gráficos.
Ejemplo de cómo utilizar el oscilador derivado
El siguiente gráfico semanal de Apple Inc. (AAPL) tiene un oscilador derivado aplicado. Los cruces de línea cero están marcados con líneas verticales y flechas. Las señales de compra y venta se producirían al cierre del día en que se produce la señal o en la siguiente apertura.
El indicador produce una serie de operaciones, algunas de las cuales solo duran unas pocas semanas. El gráfico muestra que esta estrategia comercial puede producir operaciones tanto rentables como perdedoras. La estrategia es más susceptible a una gran cantidad de operaciones perdedoras cuando el precio se mueve lateralmente y la acción (u otro activo) carece de dirección.
Una variación de la estrategia es comprar cuando el indicador sube y vender cuando el indicador baja, en lugar de esperar un cruce de línea cero. En este ejemplo, el indicador es de color verde cuando se mueve hacia arriba y rojo cuando se mueve hacia abajo. Esto proporciona puntos de entrada más tempranos a los rallies y salidas más tempranas durante las caídas. Si bien este método funciona bien cuando el precio tiene grandes oscilaciones y tendencias, el método es propenso a muchas señales falsas y operaciones perdedoras, cuando la acción del precio es entrecortada o sin tendencia.
Diferencia entre el oscilador derivado y el oscilador estocástico
El oscilador estocástico compara el precio actual con el rango de precios durante un período definido. Esto indica si la acción u otro activo es fuerte o débil en relación con su rango de precios reciente. El indicador está limitado entre cero y 100.
A pesar de los diferentes cálculos, el oscilador estocástico, el RSI y el oscilador derivado se moverán típicamente en la misma dirección, aunque no exactamente al mismo tiempo o con la misma magnitud.
Limitaciones del oscilador derivado
El oscilador derivado puede producir una gran cantidad de señales comerciales, especialmente durante condiciones comerciales entrecortadas, cuando el indicador es más susceptible a dar señales falsas o perdedoras.
Las señales también pueden ocurrir una vez que el precio ya ha realizado un movimiento sustancial en una dirección determinada. Esto podría significar entradas o salidas mal programadas.
El indicador actúa sobre la información de precios pasada. No hay nada intrínsecamente predictivo sobre el indicador en su cálculo.