Definición de la franja de préstamos
¿Qué es un Loan Strip?
Una franja de préstamo es un acuerdo de préstamo comercial mediante el cual el prestamista inicial de un préstamo a largo plazo, como un banco, puede obtener financiación para ese préstamo de otros prestamistas o inversores.
Una franja de préstamo representa una parte del préstamo a largo plazo (como un préstamo a cinco años). Cuando la franja de préstamo alcance el vencimiento, su titular recibirá una cantidad de dinero acordada. El vencimiento de una franja de préstamo suele ser a corto plazo (a menudo, 30 o 60 días). Una franja de préstamo también se conoce como participación de franquicia o, más formalmente, un acuerdo de participación de préstamo a corto plazo.
Conclusiones clave
- Una franja de préstamo representa una parte de un préstamo a largo plazo y normalmente vence en 30 o 60 días.
- Un banco u otro prestamista venderá tiras de préstamo sobre un préstamo a largo plazo. Por ejemplo, una franja de préstamo a 60 días financiaría esa parte del préstamo.
- Al vencimiento, el banco debe revender la franja al mismo inversor, encontrar un nuevo inversor o financiar la franja del préstamo.
Cómo funciona una tira de préstamo
Cuando un banco u otro prestamista otorga un préstamo a largo plazo, puede vender tiras de préstamos a los inversores con el fin de obtener capital para financiar el préstamo. Por ejemplo, cuando un banco vende una franja de préstamo a 60 días, obtiene dinero para cubrir esa parte del préstamo.
Pero al final de los 60 días, la fuente de financiación del préstamo se ha agotado. El banco debe revender la franja de préstamo a ese mismo inversor, encontrar un nuevo inversor o financiar la franja de préstamo él mismo.
Normativa sobre franjas de préstamos
En determinadas circunstancias, las tiras de préstamos pueden clasificarse como montos prestados en el informe financiero trimestral del banco a los reguladores, conocido como informe de llamadas. Desde el 31 de marzo de 1988, los reguladores bancarios han considerado que una franja de préstamo es un monto prestado si el inversor tiene la opción de no renovar la franja de préstamo al final del plazo y el banco está obligado a renovarlo.
En ese caso, las tiras de préstamos no se tratan como ventas, sino como préstamos. Las tiras de préstamo a continuación se consideran los depósitos y se convierten en sujetos a los requisitos de reserva para las instituciones de depósito según lo dispuesto por la Reserva Federal bajola regla D.
Cuando una franja de préstamo vence, el prestamista debe revenderla o asumir la responsabilidad de financiarla.
Además, si el inversor original opta por no renovar la franja de préstamos al final del período de vencimiento, la institución depositaria que vendió la franja de préstamos debe asumir la responsabilidad de financiar la franja de préstamos en sí. Esto se debe a que los términos del préstamo del prestatario generalmente se extienden mucho más allá del período de vencimiento de la franja del préstamo.
Por ejemplo, el prestatario del préstamo que se vende como tiras de préstamo puede haber firmado por un período de préstamo de un año, cinco años o más, o puede haber acordado una línea de crédito renovable de duración similar. En efecto, las tiras de préstamos tienen las características de un acuerdo de recompra porque el banco que vende las tiras de préstamos acuerda recomprarlas al comprador a discreción del comprador.
Las transacciones de la franja de préstamos pueden implicar obligaciones de depósito, como reconocimientos de anticipos, pagarés u otras obligaciones. Como tal, las exenciones de la definición de depósito como se describe en la Regulación D pueden aplicarse a estos pasivos. Por ejemplo, cuando un banco nacional vende una franja de préstamo a otro banco nacional, esa franja de préstamo puede estar exenta de los requisitos de depósito establecidos en la Regulación D.