Ingresos por inversiones franqueados
¿Qué es la renta de inversión franqueada?
Los ingresos por inversiones en franqueo (FII) son ingresos que una empresa recibe como una distribución libre de impuestos de otra. Estos ingresos generalmente están libres de impuestos para la empresa receptora y generalmente se distribuyen en forma de dividendos. Los ingresos por inversiones franqueados se introdujeron con el fin de evitar la doble imposición de los ingresos corporativos.
Desde la perspectiva de la empresa que realiza la distribución, el FII se conoce como pago en franqueo, y el término se usa con mayor frecuencia en Australia y Nueva Zelanda.
Conclusiones clave
- Los ingresos de inversión en franqueo (FII) permiten a las empresas recibir distribuciones libres de impuestos sobre ciertos ingresos para evitar la doble imposición.
- Un dividendo franqueado se paga con un crédito fiscal adjunto que reduce la carga fiscal del inversor que recibe dividendos.
- La doble imposición es un principio que evita los impuestos sobre la renta pagados dos veces sobre la misma fuente de ingresos.
Comprensión de los ingresos por inversiones en franqueo
La doble imposición de los dividendos ocurre cuando tanto una empresa como un accionista pagan impuestos sobre los mismos ingresos. La empresa paga impuestos sobre las ganancias y posteriormente distribuye un dividendo de sus ganancias después de impuestos. Los accionistas deben pagar impuestos sobre el dividendo recibido. Los contribuyentes de países (en su mayoría países oceánicos o europeos) con ingresos de inversión franqueados normalmente reclamarán el crédito correspondiente cuando presenten sus impuestos mediante la imputación de dividendos.
Los ingresos de inversiones franqueados son ingresos distribuidos como dividendos a una empresa a partir de ganancias sobre las que la empresa distribuidora ya ha pagado el impuesto de sociedades. Si la empresa ABC paga ingresos de inversión franqueados a la empresa XYZ, la empresa XYZ no tiene que pagar impuestos sobre los ingresos. Esto se debe a que el impuesto se evaluó en la empresa ABC antes de que se pagaran los ingresos. En esencia, el impuesto pagado sobre estos ingresos también se atribuye a la empresa receptora. Una vez que la empresa emisora ha pagado el impuesto de sociedades sobre la renta que se distribuye, el pago del impuesto se atribuye también a las empresas que reciben el dividendo franqueado.
Mediante el uso de créditos fiscales denominados «créditos fiscales imputados», se notifica a las autoridades fiscales que una empresa ya ha pagado el impuesto sobre la renta requerido sobre los ingresos que distribuye como dividendos. El accionista o la entidad receptora entonces no tiene que pagar impuestos o paga un impuesto reducido sobre los ingresos por dividendos franqueados. En Nueva Zelanda, por ejemplo, la imputación completa significa proporcionar 28 centavos de créditos de imputación por cada 72 centavos de ingresos de inversión franqueados que recibe el accionista. En esta proporción, todos los accionistas residentes que pagan impuesto sobre la renta a una tasa del 28% o menos no tendrán que pagar ningún impuesto sobre la renta adicional.
Por otro lado, los accionistas que paguen la tasa impositiva más alta del 33% deberán pagar otros 5 centavos por cada $ 1.00 de ingreso bruto, dejándolos con 67 centavos netos de efectivo.
El receptor de dividendos aumenta los dividendos sumando los créditos fiscales imputados al FII al monto del dividendo recibido. El impuesto a la inversión se aplica a esta suma para determinar la obligación tributaria bruta. Por último, el crédito imputado se resta del pasivo fiscal para obtener el impuesto a pagar real.
Tipos de dividendos franqueados
Hay dos tipos diferentes de dividendos franqueados : franqueados completamente y franqueados parcialmente. Cuando las acciones de una acción están totalmente franqueadas, la empresa paga impuestos sobre la totalidad del dividendo. Los inversores reciben el 100% del impuesto pagado sobre el dividendo como créditos de franqueo. Por el contrario, las acciones que no están totalmente franqueadas pueden generar pagos de impuestos para los inversores.
Las empresas a veces reclaman deducciones fiscales, quizás debido a pérdidas de años anteriores. Eso les permite evitar pagar la tasa total de impuestos sobre sus ganancias en un año determinado. Cuando esto sucede, la empresa no paga suficientes impuestos para adjuntar legalmente un crédito fiscal completo a los dividendos pagados a los accionistas. Como resultado, se adjunta un crédito fiscal a parte del dividendo, por lo que esa parte está franqueada. El resto del dividendo permanece libre de impuestos o sin rango. Entonces se dice que este dividendo está parcialmente franqueado. El inversor es responsable de pagar el saldo fiscal restante.