Ejemplos de selección adversa en la industria de seguros

La selección adversa generalmente se refiere a cualquier situación en la que una de las partes en un contrato o negociación, como un vendedor, posee información relevante para el contrato o negociación que la parte correspondiente, como un comprador, no tiene. Esta información asimétrica lleva a la parte carente de conocimientos relevantes a tomar decisiones que le provocan efectos adversos.

En la industria de seguros, la selección adversa se refiere a situaciones en las que una compañía de seguros extiende la cobertura de seguro a un solicitante cuyo riesgo real es sustancialmente mayor que el riesgo conocido por la compañía de seguros. La compañía de seguros sufre efectos adversos al ofrecer cobertura a un costo que no refleja con precisión su exposición real al riesgo.

Cobertura de seguros y primas

Una compañía de seguros brinda cobertura de seguro en función de las variables de riesgo identificadas, como la edad del titular de la póliza, el estado general de salud, la ocupación y el estilo de vida. El titular de la póliza recibe cobertura dentro de los parámetros establecidos a cambio del pago de una prima de seguro, un costo periódico basado en la evaluación de riesgo de la compañía de seguros del titular de la póliza en términos de la probabilidad de que un titular de la póliza presente una reclamación y el monto probable en dólares de una reclamación presentada.

Se cobran primas más altas a las personas de mayor riesgo. Por ejemplo, a una persona que trabaja como piloto de carreras se le cobran primas sustancialmente más altas por la cobertura de seguro de vida o de salud que a una persona que trabaja como contador.

Ejemplos de selección adversa

La selección adversa para las aseguradoras ocurre cuando un solicitante logra obtener cobertura con primas más bajas que las que cobraría la compañía de seguros si estuviera al tanto del riesgo real con respecto al solicitante, generalmente como resultado de que el solicitante retiene información relevante o proporciona información falsa que frustra la efectividad del sistema de evaluación de riesgos de la compañía de seguros.

Las posibles sanciones por dar información falsa a sabiendas en una solicitud de seguro van desde delitos menores hasta delitos graves a nivel estatal y federal, pero la práctica se da de todos modos. Un excelente ejemplo de selección adversa con respecto a la cobertura de seguro de vida o de salud es alguien con dependencia a la nicotina que logra obtener cobertura de seguro como persona sin dependencia a la nicotina. Fumar es un factor de riesgo clave identificado para el seguro de vida o el seguro médico, por lo que una persona que usa productos de nicotina debe pagar primas más altas para obtener el mismo nivel de cobertura que alguien que no lo hace. Al ocultar su dependencia de sustancias, un solicitante lleva a la compañía de seguros a tomar decisiones sobre la cobertura o los costos de las primas que son adversas para la gestión del riesgo financiero de la compañía de seguros.

Un ejemplo de selección adversa en la provisión de seguro de automóvil es una situación en la que el solicitante obtiene una cobertura de seguro basada en proporcionar una dirección de residencia en un área con una tasa de criminalidad muy baja cuando el solicitante vive en un área con una tasa de criminalidad muy alta.. Obviamente, el riesgo de que el vehículo del solicitante sea robado, vandalizado o dañado de otra manera cuando se estaciona con regularidad en un área de alta criminalidad es sustancialmente mayor que si el vehículo estuviera estacionado regularmente en una zona de baja criminalidad. La selección adversa puede ocurrir en una escala menor si un solicitante declara que el vehículo está estacionado en un garaje todas las noches cuando en realidad está estacionado en una calle muy transitada.

Compañías de seguros versus selección adversa

Dado que la selección adversa expone a las compañías de seguros a altos niveles de riesgo por los cuales no reciben una compensación adecuada en forma de primas, es esencial que las compañías de seguros tomen todas las medidas posibles para evitar situaciones de selección adversa.

Hay tres acciones principales que las compañías de seguros pueden tomar para protegerse de la selección adversa. El primero es la identificación y cuantificación precisas de los factores de riesgo, como las opciones de estilo de vida que aumentan o disminuyen el nivel de riesgo de un solicitante. La segunda es tener un sistema que funcione bien para verificar la información proporcionada por los solicitantes de seguros. Un tercer paso es poner límites, o topes, a la cobertura, denominados en la industria límites agregados de responsabilidad, que ponen un tope a la exposición total al riesgo financiero de la compañía de seguros. Las compañías de seguros instituyen prácticas y sistemas estándar para implementar la protección contra la selección adversa en estas tres áreas.