Cancelación de deuda (COD)
¿Qué es la cancelación de deuda (COD)?
La cancelación de la deuda (COD) ocurre cuando un acreedor libera a un deudor de una obligación de deuda. Los deudores pueden negociar directamente con un acreedor la condonación de la deuda. También pueden recibir la cancelación de la deuda a través de un programa de alivio de la deuda o al declararse en quiebra. Las deudas perdonadas por un acreedor están sujetas a impuestos como ingresos. La deuda cancelada generalmente será registrada por el acreedor y reportada al deudor como ingreso en un formulario 1099-C.
Conclusiones clave
- La cancelación de la deuda (COD) es la condonación de las obligaciones de la deuda por parte de un acreedor.
- El alivio de la deuda se puede lograr mediante negociaciones directas, programas de alivio de la deuda o la quiebra.
- La deuda cancelada debe declararse como ingreso tributable y presentarse mediante el Formulario 1099-C.
- Si la cantidad cancelada es de $ 600 o más, entonces se requiere que una persona presente la declaración ante el IRS.
- Existen muchas excepciones y exclusiones al requisito de presentación, definido por el IRS.
Comprensión de la cancelación de la deuda
Los prestatarios en dificultades pueden trabajar directamente con un acreedor para negociar el alivio de la deuda. Muchos prestatarios en dificultades pueden optar por declararse en quiebra o trabajar con un programa de alivio de la deuda que puede reducir la deuda total del prestatario.
El principal impacto de la cancelación de la deuda es el requisito legal de pagar impuestos sobre la cantidad que ha sido condonada, ya que el Servicio de Impuestos Internos (IRS) cuenta esta cantidad cancelada como ingreso. Al obtener el alivio de la deuda, los prestatarios deben planificar con anticipación los impuestos sobre los ahorros potenciales que se esperan de la cancelación de la deuda.
Las personas deberán presentar el Formulario 1099-C si el monto de la deuda cancelada es de $ 600 o más. En 2018, el IRS recibió más de 3.9 millones de 1099-C, con montos esperados para 2019 de 4.3 millones y para 2020, 4.4 millones.
La cancelación de la deuda puede ayudar en gran medida a brindar alivio a un prestatario en dificultades. En algunos casos, la condonación de la deuda también puede ofrecerse entre países como apoyo económico.
Excepciones a la cancelación de la deuda
Hay bastantes excepciones cuando se trata de la cancelación de ingresos por deudas. Definido por el IRS, lo siguiente no se considera cancelación de ingresos por deudas:
- Deudas canceladas como obsequios o herencias
- Algunos préstamos estudiantiles calificados que cumplen con criterios específicos
- Otros préstamos educativos o programas de ayuda que ayudan a proporcionar servicios de salud.
- Deuda cancelada que sería deducible si un individuo, como contribuyente en efectivo, la pagara.
- Una reducción calificada del precio de compra de una propiedad proporcionada por el vendedor.
- Pagos exitosos de pago por desempeño que reducen el saldo de capital de una hipoteca bajo el Programa de Modificación de Vivienda Asequible
- Cantidades de préstamos estudiantiles dados de alta en caso de muerte o discapacidad del estudiante
Las siguientes exclusiones se consideran cancelación de ingresos por deudas, pero el IRS las excluye de ser declaradas como ingresos.
- Deuda cancelada de un caso de bancarrota del Título 11
- Deuda cancelada en la medida en que sea insolvente
- Cancelación de deuda agraria calificada
- Cancelación de endeudamiento comercial calificado de bienes raíces
- Cancelación de deuda de residencia principal calificada
Métodos para cancelar una deuda
Negociar con los acreedores
Negociar la cancelación de la deuda con un acreedor puede ser un desafío. La mayoría de los acreedores no están dispuestos a cancelar deudas individuales, ya que los intereses y las tarifas del crédito aprobado son la principal fuente de ingresos que influye en sus resultados finales. Sin embargo, algunos acreedores incluyen disposiciones en sus contratos de crédito para la cancelación de la deuda. Muchos acreedores también tienen servicios de alivio crediticio que se pueden obtener por una pequeña tarifa adicional y se pueden utilizar en situaciones de dificultades específicas, como la pérdida del trabajo o un incidente médico. La revisión de los términos de la tarjeta de crédito de todos los acreedores puede ayudar a un prestatario a identificar por sí mismo a los acreedores de los que puedan calificar fácilmente para la cancelación de la deuda.
Ciertos préstamos emitidos bajo programas gubernamentales pueden tener una mayor probabilidad de condonación de la deuda. Estos préstamos pueden incluir préstamos para estudiantes o préstamos hipotecarios elegibles para la condonación de deudas bajo programas de ayuda patrocinados por el gobierno. Para los prestatarios en dificultades, algunos prestamistas también pueden estar dispuestos a negociar reducciones de capital en préstamos hipotecarios, ya que podría ahorrarles algunos de los costos de una ejecución hipotecaria.
Programas de alivio de la deuda
asesoría crediticia como la Fundación Nacional para Asesores Crediticios puede ayudar al prestatario a identificar un programa apropiado para su situación.
Las empresas de liquidación de deudas son entidades con fines de lucro que trabajan en nombre de un prestatario para negociar una liquidación de deudas con los acreedores. Existen numerosas advertencias para trabajar con estas empresas y el proceso de liquidación puede llevar años. Sin embargo, la liquidación de deudas puede ser una opción para los prestatarios que han estado constantemente en mora en los pagos.
Las empresas de liquidación de deudas evaluarán el perfil crediticio completo de un prestatario y se comunicarán con los acreedores directamente en nombre del prestatario para la condonación de la deuda. Los programas de alivio de la deuda generalmente solicitarán que los prestatarios suspendan los pagos de sus facturas de crédito mensuales para aumentar la probabilidad de que un acreedor llegue a un acuerdo. En general, la mayoría de las empresas también exigirán a los clientes que realicen pagos mensuales de depósito en garantía hacia un acuerdo de suma global que se pagaría en algún momento en el futuro.
Bancarrota
En muchas situaciones, la quiebra puede ser la mejor opción para un prestatario en dificultades. En caso de quiebra, el prestatario cuenta con el apoyo de un abogado y de los tribunales. La condonación de la deuda tampoco se considera ingresos en caso de quiebra, lo que puede ayudar a ahorrar obligaciones fiscales. La quiebra es un proceso complicado y los impactos pueden ser duraderos. Vale la pena hablar con contadores y abogados antes de emprender este camino.