Traspuesta
¿Qué es el cambio?
El cambio generalmente se refiere al proceso de transferir o cambiar inversiones. Los inversores pueden decidir mover el dinero de la inversión entre diferentes fondos, transferir su cuenta de corretaje a un corredor diferente o vender sus valores a cambio de diferentes valores. Dependiendo del proceso que elija, a veces hay costos asociados con el cambio.
Conclusiones clave
- El cambio es cuando un individuo u organización cambia sus inversiones.
- Este proceso puede implicar mover dinero entre fondos mutuos de diferentes estrategias, cambiar a diferentes clases de acciones o reasignar una cartera a un mandato diferente.
- El cambio también puede referirse a mover una cartera de inversiones de un corredor a otro.
Cómo funciona el cambio
El cambio se produce cuando un inversor decide transferir dinero de una inversión a otra. Muchas empresas de inversión permiten a los inversores trasladar sus activos a una clase de acciones diferente oa un fondo diferente y, a veces, puede tener sentido tomar esta opción cuando cambian las necesidades o circunstancias.
Fondos
Las políticas de cambio de cada fondo se analizan en el prospecto de un fondo. Algunos fondos ofrecen privilegios de intercambio que permiten a los accionistas transferir sus inversiones de un fondo a otro sin cargo. Sin embargo, incluso si un intercambio no genera una tarifa, el inversor seguirá siendo responsable de cualquier diferencia en los precios entre los fondos involucrados.
Por ejemplo, un inversor que realice un intercambio en un fondo de mayor valor deberá cubrir la diferencia, mientras que un inversor que realice un intercambio en un fondo de menor valor incurrirá en una plusvalía. Como resultado, los inversionistas deben monitorear de cerca todas las conversiones para los requisitos y la documentación de declaración de impuestos.
Cuenta de corretaje
Los inversores también pueden realizar cambios cuando transfieren sus activos de una cuenta de corretaje a otra. Hay varias razones por las que los algoritmos de robo-advisor disponibles en algunas plataformas.
La mayoría de las empresas permiten transferencias de cuentas de corretaje en especie, lo que permite a los clientes trasladar las inversiones existentes directamente de un corredor a otro sin tener que vender primero las inversiones y luego transferir los ingresos en efectivo. Las transferencias en especie generalmente no generan costos.
Inconvenientes del cambio
El proceso de transferencia de inversiones puede tener altos costos asociados, incluido el tiempo. Cuando un inversor busca intercambiar valores por una inversión intransferible, primero debe liquidar su posición y luego reinvertir, esencialmente utilizando el efectivo recibido de la liquidación de sus valores iniciales para comprar los nuevos valores.
Este escenario incurre en los costos más altos debido a las comisiones requeridas al comprar y vender valores. Aunque este proceso puede ser costoso, los inversores pueden optar por continuar con el pago de las tarifas si las perspectivas de crecimiento o ganancias de capital son más altas en otra inversión.
La transferencia de inversiones de un corredor a otro generalmente implica un papeleo extenso, períodos de retención y, durante el tiempo de transferencia, todos los activos pierden liquidez. Mientras tanto, cambiar a nuevos fondos puede resultar en una consideración adicional de la presentación de informes, incluida la presentación de informes fiscales adicionales.
La línea de fondo
Para minimizar los costos financieros y de tiempo del cambio, los inversores deben realizar su debida diligencia. A menudo, el mejor curso de acción es trabajar con una empresa de inversión que se adapte a cualquier necesidad de cambio de forma gratuita.