Certificado de inversión garantizado canadiense (GIC)

¿Qué es un certificado de inversión garantizado canadiense?

En Canadá, un certificado de inversión garantizada (GIC) es una inversión de depósito vendida por bancos canadienses y compañías fiduciarias. Las personas a menudo los compran para planes de jubilación porque brindan una tasa de rendimiento fija de bajo riesgo y están asegurados, hasta cierto punto, por el gobierno canadiense.

Estos se comercializan en Canadá de la misma manera que los bancos estadounidenses comercializan Certificados de Depósito a sus clientes. En los Estados Unidos, las GIC son creadas y promovidas por compañías de seguros y tienen un enfoque de cliente ligeramente diferente.

Comprensión de los certificados de inversión garantizados canadienses

El GIC funciona de manera muy similar a un certificado de depósito en los EE. UU. En el caso de los GIC, deposita dinero en el banco y gana intereses sobre ese dinero. El problema es que el dinero debe depositarse durante un período de tiempo fijo y las tasas de interés varían según la duración de ese compromiso. Cuando compra un GIC, básicamente le está prestando dinero al banco y le pagan intereses a cambio del favor.

Las GIC se consideran inversiones seguras porque las instituciones financieras que las venden están obligadas legalmente a devolver el capital y los intereses de los inversores. Incluso si el banco quiebra, los inversores están asegurados por hasta 100.000 dólares canadienses por la Corporación Canadiense de Seguros de Depósitos (GDIC).

Cómo los bancos se benefician de los certificados de inversión garantizados

La ganancia de un banco es la diferencia entre las  tasas de los préstamos y las tasas que pagan en los GIC. Si las tasas hipotecarias están al 8% y los GIC al 5%, entonces esa diferencia del 3% es la ganancia del banco.

Las GIC ofrecen un rendimiento ligeramente superior a las letras del Tesoro (o letras del Tesoro), lo que las convierte en una excelente opción para diversificar un flujo de valores líquidos y seguros en una cartera. Como se señaló anteriormente, muchos bancos canadienses y empresas fiduciarias venden GIC. Si bien una empresa fiduciaria no es propietaria de los activos de sus clientes, puede asumir alguna obligación legal de cuidarlos.

En estos casos, las compañías fiduciarias actúan como fiduciarios, agentes o fideicomisarios en nombre de una persona o entidad comercial. Son custodios y deben salvaguardar y realizar selecciones de inversión que sean únicamente en interés de la parte externa. Los GIC, junto con las letras del Tesoro, los bonos del Tesoro y otros valores que generan ingresos suelen ser buenas opciones en estos casos porque son seguros, generalmente líquidos y producen flujos de efectivo, en particular para los inversores de mayor edad, jubilados y es posible que no tengan un salario fijo más.

GIC y valores del Tesoro de EE. UU.

Otras formas de valores seguros y que generan ingresos son los valores del Tesoro de los EE. UU., Que incluyen letras del Tesoro, pagarés del Tesoro y bonos del Tesoro.

• Los T-Bills maduran a las 4, 13, 26 y 52 semanas. Tienen los vencimientos más cortos de todos los bonos del gobierno. El gobierno de los EE. UU. Emite letras del tesoro con descuento y vencen a su valor nominal. La diferencia entre los precios de compra y venta es esencialmente el interés pagado en la factura.
• Los T-Notes tienen plazos de vencimiento más largos de 2, 3, 5, 7 y 10 años ligeramente. El gobierno de los Estados Unidos emite notas del Tesoro a un valor nominal de $ 1,000 y vencen al mismo precio. Los T-notes pagan intereses semestralmente.
• Finalmente, los T-Bonds (también denominados “bonos largos”) son esencialmente idénticos a los T-Notes, excepto que vencen a los 30 años. Al igual que los T-Notes, los T-Bonds se emiten y vencen a un valor nominal de $ 1,000 y pagan intereses semestrales.

Las GIC y los valores del gobierno de EE. UU. Pueden ser piedras angulares de ciertas estrategias de cartera, ya sea aquellas que dependen de flujos seguros de ingresos o como una base que equilibra inversiones más riesgosas, como acciones de crecimiento y derivados.