Corporación Federal de Seguros de Ahorros y Préstamos (FSLIC)

¿Qué era la Corporación Federal de Seguros de Ahorros y Préstamos (FSLIC)?

La Corporación Federal de Seguros de Ahorros y Préstamos (FSLIC, por sus siglas en inglés) es una institución gubernamental estadounidense extinta que proporcionó seguro de depósitos a las instituciones de ahorro y préstamo hasta su disolución a fines de la década de 1980. Sus responsabilidades fueron transferidas a la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC) en 1989.

Comprensión de la Corporación Federal de Seguros de Préstamos y Ahorros (FSLIC)

La FSLIC fue establecida por primera vez por el Congreso en 1934 como parte de la Ley Nacional de Vivienda. Creada inmediatamente después de la Gran Depresión, la FSLIC sirvió como red de seguridad para la industria de ahorros y préstamos. Después del colapso esencial de la industria durante la Depresión, el gobierno trató de restaurar la confianza en la seguridad de las cuentas de ahorro y préstamo respaldándolas para que si alguna institución se hundiera, los fondos de los depositantes aún estuvieran seguros. Se aseguraron depósitos de hasta $ 100,000.

La FSLIC fue regulada por el Federal Home Loan Bank Board (FHLBB). En comparación con la FDIC, la FHLBB tenía un personal más reducido y una autoridad más débil para gobernar la industria de S&L, que, en su mayor parte, era bastante tradicional y se apegaba adecuadamente a las preocupaciones regulatorias. Una combinación de la flexibilización de la regulación que permitió a las instituciones de S&L hacer préstamos riesgosos y el aumento de los niveles de cobertura del seguro de depósitos transformó la industria seria en una de riesgo. En el punto álgido de la crisis de los préstamos y ahorros, aproximadamente un tercio de las instituciones financieras que ofrecían préstamos hipotecarios a personas y familias habían incumplido sus pagos. Al final, la FSLIC intervino para detener la ola de insolvencias. Pero ese papel tuvo un efecto adverso en sus finanzas y, finalmente, la agencia fue abolida por la Ley de Reforma, Recuperación y Ejecución de las Instituciones Financieras de 1989 (FIRREA). Posteriormente, FIRREA reformó la industria de ahorros y préstamos y su regulación en respuesta a la crisis de ahorros y préstamos.

En ese momento se presentaron varias estimaciones para salvar a la FSLIC. Funcionarios de la Oficina de Responsabilidad Gubernamental (GAO) estimaron que un rescate de la FSLIC costaría entre $ 30 mil millones y $ 35 mil millones. Un mes después, el director de la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC), L. William Seidman, dijo que se necesitarían 50.000 millones de dólares. La propia GAO revisó sus estimaciones a $ 46 mil millones para el próximo año. Para 1989, la FSLIC había dejado de ahorrar, ya que ya utilizaba grandes cantidades de dinero de los contribuyentes para proporcionar los fondos necesarios para mantener a flote las instituciones de ahorro y préstamo. El Fondo de Resolución FSLIC, financiado por la Corporación Financiera (FICO), fue creado para asumir la responsabilidad de todas las deudas persistentes después de la abolición de la FSLIC.

¿Cómo se asegura hoy la industria de ahorros y préstamos?

Después de que FIRREA entró en vigor, la responsabilidad de la FSLIC de asegurar las instituciones de ahorro y préstamo se transfirió a la Resolution Trust Corporation (RTC), que se fusionó con la Federal Deposit Insurance Corporation seis años después. La FDIC, también creada en respuesta a la Gran Depresión, ya aseguraba depósitos en bancos comerciales, por lo que sus responsabilidades se ampliaron para incluir cuentas individuales de ahorro y préstamo. La Ley de Protección al Consumidor y Reforma de Dodd-Frank Wall Street de 2011 aumentó el límite del seguro de $ 100,000 a $ 250,000.

Antes de la disolución de la FSLIC, se utilizaron miles de millones de dólares del dinero de los contribuyentes para mantener el fondo a flote y operativo, pero ningún dinero de los contribuyentes ha contribuido a los fondos de seguros de la FDIC. La FDIC tiene una línea de crédito de $ 100 mil millones a través del Departamento del Tesoro de los Estados Unidos. Las cooperativas de ahorro y crédito están aseguradas por separado por la Administración Nacional de Cooperativas de Crédito, que tiene el mismo límite de seguro que la FDIC.