Definición y usos de divergencia
¿Qué es la divergencia?
La divergencia es cuando el precio de un activo se mueve en la dirección opuesta de un indicador técnico, como un oscilador, o se mueve en contra de otros datos. La divergencia advierte que la tendencia actual de los precios puede estar debilitándose y, en algunos casos, puede llevar a que el precio cambie de dirección.
Hay divergencia positiva y negativa. La divergencia positiva indica que es posible un movimiento más alto en el precio del activo. La divergencia negativa indica que es posible un movimiento a la baja en el activo.
- Puede haber divergencia entre el precio de un activo y casi cualquier indicador o dato técnico o fundamental. Sin embargo, los operadores técnicos suelen utilizar la divergencia cuando el precio se mueve en la dirección opuesta a un indicador técnico.
- La divergencia positiva indica que el precio podría comenzar a subir pronto. Ocurre cuando el precio se mueve a la baja pero un indicador técnico se mueve hacia arriba o muestra señales alcistas.
- La divergencia negativa apunta a precios más bajos en el futuro. Ocurre cuando el precio se mueve hacia arriba pero un indicador técnico se mueve hacia abajo o muestra señales bajistas.
- No se debe confiar exclusivamente en la divergencia, ya que no proporciona señales comerciales oportunas. La divergencia puede durar mucho tiempo sin que se produzca una reversión de los precios.
- La divergencia no está presente para todos los cambios importantes de precios, solo está presente en algunos.
¿Qué te dice la divergencia?
La divergencia en el análisis técnico puede indicar un importante movimiento de precios positivo o negativo. Una divergencia positiva ocurre cuando el precio de un activo alcanza un nuevo mínimo mientras un indicador, como el flujo de dinero, comienza a subir. Por el contrario, una divergencia negativa es cuando el precio alcanza un nuevo máximo, pero el indicador que se analiza hace un mínimo más bajo.
Los operadores utilizan la divergencia para evaluar el impulso subyacente en el precio de un activo y para evaluar la probabilidad de una reversión del precio. Por ejemplo, los inversores pueden trazar osciladores, como el Índice de fuerza relativa (RSI), en un gráfico de precios. Si la acción está subiendo y haciendo nuevos máximos, idealmente el RSI también está alcanzando nuevos máximos. Si la acción está alcanzando nuevos máximos, pero el RSI comienza a bajar, esto advierte que la tendencia alcista del precio puede estar debilitándose. Esta es una divergencia negativa. El operador puede entonces determinar si quiere salir de la posición o establecer un stop loss en caso de que el precio comience a bajar.
La divergencia positiva es la situación opuesta. Imagine que el precio de una acción está alcanzando nuevos mínimos mientras que el RSI hace mínimos más altos con cada oscilación del precio de la acción. Los inversores pueden concluir que los mínimos más bajos en el precio de las acciones están perdiendo su impulso a la baja y pronto podría seguir una inversión de tendencia.
La divergencia es uno de los usos comunes de muchos indicadores técnicos, principalmente los osciladores.
La diferencia entre divergencia y confirmación
La divergencia es cuando el precio y el indicador le dicen al comerciante cosas diferentes. La confirmación es cuando el indicador y el precio, o varios indicadores, le dicen al comerciante lo mismo. Idealmente, los operadores quieren confirmación para ingresar a las operaciones y mientras están en operaciones. Si el precio está subiendo, quieren que sus indicadores indiquen que es probable que continúe el movimiento del precio.
Limitaciones del uso de la divergencia
Como ocurre con todas las formas de análisis técnico, los inversores deben utilizar una combinación de indicadores y técnicas de análisis para confirmar una inversión de tendencia antes de actuar únicamente sobre la divergencia. La divergencia no estará presente para todas las reversiones de precios, por lo tanto, es necesario utilizar alguna otra forma de control o análisis de riesgo junto con la divergencia.
Además, cuando ocurre una divergencia, no significa que el precio se revertirá o que se producirá una reversión pronto. La divergencia puede durar mucho tiempo, por lo que actuar solo sobre ella podría significar pérdidas sustanciales si el precio no reacciona como se esperaba.