5 conceptos erróneos sobre las cuentas del mercado monetario
Tabla de contenido
Expandir
- ¿Qué son las cuentas del mercado monetario?
- No son fondos del mercado monetario
- Riesgos inflacionarios
- Justo el equilibrio correcto
- El dinero como manta de seguridad
- Divídelo
- La línea de fondo
Invertir puede ser una empresa arriesgada. Hay muchos factores diferentes que debe considerar antes de comprometerse con cualquier vehículo de inversión. Si invierte en acciones, debe asumir el riesgo de la volatilidad económica y del mercado. Los bonos conllevan riesgos inflacionarios y de tasa de interés. Pero si está buscando algo que sea bastante seguro, siempre existe la cuenta del mercado monetario.
Las cuentas del mercado monetario tienen el propósito útil de mantener nuestro dinero seguro y líquido. Pero a menudo se malinterpretan y se utilizan incorrectamente. ¿Pero que son? ¿Y cómo se evitan algunos de los errores que comete la mayoría de las personas cuando invierten en estos vehículos que generan bajos intereses?
Siga leyendo para conocer los cinco errores más importantes que cometen los inversores cuando se trata de cuentas del mercado monetario.
¿Qué son las cuentas del mercado monetario?
Primero, es importante comprender estas cuentas y lo que ofrecen. Las cuentas del mercado monetario son cuentas de cuentas de ahorro. Se consideran un gran lugar para guardar su dinero temporalmente, especialmente cuando el mercado está lleno de volatilidad y no puede estar seguro de ningún otro refugio seguro.
Cuando tiene una cuenta del mercado monetario, puede estar seguro de que su saldo está asegurado por el saldo de la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC) hasta $ 250,000. Por lo general, se requiere un saldo mínimo. Un inversor cuyo saldo cae por debajo del mínimo generalmente incurre en una tarifa.
Muchas cuentas MM vienen con la capacidad de emitir cheques y una tarjeta de débito. Pero un inversionista tiene una cantidad limitada de transacciones: un total de seis transferencias y pagos electrónicos por mes, según laRegulación D de la Reserva Federal. Se imponen tarifas a los consumidores que ganan más del límite prescrito.
Estas cuentas devengan intereses, generalmente devoluciones de un solo dígito, y pueden pagar un poco más que una cuenta de ahorros tradicional. Esto se debe a que pueden invertir en fondos estables de bajo riesgo, como los bonos del Tesoro (bonos T) y, por lo general, pagan tasas de interés más altas que una cuenta de ahorros. Si bien los rendimientos pueden no ser muchos, las cuentas del mercado monetario siguen siendo una buena opción en tiempos de incertidumbre.
Conclusiones clave
- Las cuentas del mercado monetario son como cuentas de ahorro normales con características distintivas que las distinguen.
- Los inversores deben mantener un saldo mínimo durante un período de tiempo específico y están limitados a la cantidad de transacciones permitidas.
- Las cuentas del mercado monetario no son fondos del mercado monetario, que son como fondos mutuos.
- Estas cuentas también son propensas al riesgo inflacionario y no deben utilizarse como la principal fuente de inversión.
No son fondos del mercado monetario
Es común confundir una cuenta del mercado monetario con un fondo del mercado monetario, pero existen distinciones críticas entre los dos instrumentos financieros.
Un fondo del mercado monetario es un fondo mutuo que se caracteriza por inversiones de bajo riesgo y bajo rendimiento. Estos fondos invierten en activos muy líquidos como efectivo y valores equivalentes al efectivo. Por lo general, también invierten en valores basados en deuda de alta calificación crediticia que vencen a corto plazo. Entrar y salir de un fondo MM es relativamente fácil, ya que no hay cargas asociadas con las posiciones.
A menudo, sin embargo, los inversores escucharán el mercado monetario y asumirán que su dinero está perfectamente seguro. Pero esto no es así conlos fondos delmercado monetario. Estos tipos de cuentas siguen siendo un producto de inversión y, como tales, no tienen garantía de la FDIC.
Los rendimientos de los fondos del mercado monetario dependen de las tasas de interés del mercado. Pueden clasificarse en diferentes tipos, como fondos de primera calidad que invierten en deuda a tasa flotante y papel comercial de activos que no son del Tesoro, o fondos del Tesoro que invierten en deuda estándar emitida por el Tesoro de los EE. UU., Como letras, bonos y pagarés.
Riesgos inflacionarios
Un error común es creer que colocar dinero en una cuenta del mercado monetario lo protege contra la inflación. Pero eso no es necesariamente cierto.
Muchos argumentan que es mejor ganar un interés pequeño en un banco en lugar de ganar ningún interés en absoluto, pero superar la inflación a largo plazo no es realmente el objetivo de una cuenta del mercado monetario. La tasa de inflación es baja en 2019: 1.8% a junio, mientras que la tasa de inflación promedio histórica de 20 años es 2.24%. Mientras tanto, la cuenta del mercado monetario promedio paga menos del 2% de interés , por lo que no es probable que el dinero depositado en una cuenta del mercado monetario supere la inflación.
Supongamos, por ejemplo, que la inflación es menor que el promedio histórico de 20 años. Incluso en esta situación, las tasas de interés que pagan los bancos en estas cuentas también disminuyen, lo que afecta la intención original de la cuenta. Entonces, si bien las cuentas del mercado monetario son inversiones seguras, realmente no lo protegen de la inflación.
Invertir en una cuenta del mercado monetario no lo protege de la inflación.
Justo el equilibrio correcto
Las tasas cambiantes de inflación pueden influir en la eficacia de las cuentas del mercado monetario. En definitiva, tener un alto porcentaje de su capital en estas cuentas es ineficiente. Pero requieren un saldo mínimo mayor que las cuentas de ahorro tradicionales.
Por lo general, se recomiendan de seis a 12 meses de gastos de manutención por la cantidad de dinero que debe mantenerse en efectivo en este tipo de cuentas para emergencias imprevistas y eventos de la vida. Más allá de eso, el dinero está esencialmente sentado y perdiendo su valor.
El dinero como manta de seguridad
En muchos casos, estamos programados para creer que acumular dinero es el enfoque más fructífero. Pero eso no es necesariamente cierto, especialmente cuando se trata de ahorrar dinero en el mercado monetario o en cuentas de ahorro estándar. Es difícil tener dinero por el que ha trabajado duro para lanzarlo al mercado abierto, expuesto a toda la incertidumbre que conlleva. Desafortunadamente, las personas a menudo permanecen en sus posiciones de efectivo durante demasiado tiempo en lugar de invertirlo, y todo se debe al miedo.
La Gran Recesión solo llevó a los inversores, que ya eran cautelosos, a meterse más en el agujero del conejo del acaparamiento de efectivo. Pero los rendimientos de alto rendimiento de su dinero solo pueden provenir de diversas inversiones. Hace cincuenta años, podía guardar dinero poco a poco cada día y estar seguro de que estaría bien, pero los tiempos modernos dictan un futuro muy diferente para nuestra estabilidad financiera. Hoy, el desafío es ser más astuto que nuestro reflejo natural para retenerlo todo.
Divídelo
La diversificación de activos es una de las leyes fundamentales de la inversión. El efectivo no es diferente. Si insiste en mantener todo su dinero en cuentas del mercado monetario, ninguna cuenta debe tener más de la cantidad asegurada por la FDIC de $ 250,000. No es raro ver familias o propiedades con múltiples cuentas bancarias para asegurar su dinero tanto como sea posible.
Con esta estrategia, puede resultar útil dividir el dinero en tres «cubos». Tener dinero reservado para el corto plazo (uno a tres años), el mediano plazo (cuatro a 10 años y el largo plazo (más de 10 años) puede llevar a los inversionistas a un enfoque más lógico sobre cuánto tiempo y cómo Hay que ahorrar mucho dinero Para adoptar un enfoque más táctico, podemos aplicar los mismos cubos y evaluar su tolerancia al riesgo de una manera realista.
Considere invertir dinero a largo plazo en otros vehículos de inversión de bajo riesgo, como anualidades, pólizas de seguro de vida, bonos o bonos del Tesoro. Existen innumerables opciones para dividir su patrimonio neto para cubrir el riesgo de perder el valor de su dinero en efectivo. Varios vehículos de inversión además de las cuentas del mercado monetario ofrecen intereses más altos. Para los inversionistas más tolerantes o aquellos que desean mantener algo de dinero en movimiento a corto y mediano plazo, existen fondos y estrategias de inversión que pueden proporcionar los rendimientos que busca, dado el tiempo y el estómago para la volatilidad. Estos enfoques, junto con mantener el dinero en constante movimiento durante cada período de su vida, pueden ayudar a superar la inflación actual y futura y, al mismo tiempo, evitar que el dinero pierda su valor. De cualquier manera, estar interesado en la comprensión completa de estos productos es lo que le permitirá tomar la decisión correcta por sí mismo.
La línea de fondo
Las cuentas del mercado monetario tienen un propósito singular: mantener su dinero estacionado. Sin embargo, el dinero no hace nada a menos que se mueva y, en última instancia, requerirá que el inversionista investigue sus opciones e invierta de manera más diversa.