Delito de cuello blanco
¿Qué es el crimen de cuello blanco?
El crimen de cuello blanco es un crimen no violento que se comete con fines de lucro. Según el FBI, una agencia clave que investiga estos delitos, «estos delitos se caracterizan por el engaño, el encubrimiento o la violación de la confianza». La motivación de estos delitos es «obtener o evitar perder dinero, propiedad o servicios o asegurar una ventaja personal o comercial».
Ejemplos de delitos de cuello blanco incluyen fraude de valores, malversación de fondos, fraude corporativo y lavado de dinero. Además del FBI, las entidades que investigan los delitos de cuello blanco incluyen la Comisión de Bolsa y Valores (SEC), la Asociación Nacional de Comerciantes de Valores (NASD) y las autoridades estatales.
Conclusiones clave
- Los delitos de cuello blanco son delitos no violentos que enriquecen financieramente a sus perpetradores.
- Estos delitos incluyen la tergiversación de las finanzas de una corporación para engañar a los reguladores y otros.
- Una serie de otros delitos implican oportunidades de inversión fraudulentas en las que se exageran los rendimientos potenciales y los riesgos se describen como mínimos o inexistentes.
Entender el crimen de cuello blanco
El crimen de cuello blanco se ha asociado con los educados y ricos desde que el término fue acuñado por primera vez en 1949 por el sociólogo Edwin Sutherland, quien lo definió como «crimen cometido por una persona respetable y de alto estatus social en el curso de su ocupación». Históricamente, los trabajadores de cuello blanco han sido el conjunto de «camisa y corbata», definido por los trabajos de oficina y la gerencia, y no «ensuciarse las manos». Esta clase de trabajador contrasta con los trabajadores manuales, que tradicionalmente vestían camisas azules y trabajaban en plantas, molinos y fábricas.
En las décadas posteriores, la gama de delitos de cuello blanco se ha expandido enormemente a medida que la nueva tecnología y los nuevos productos y acuerdos financieros han inspirado una serie de nuevos delitos. Las personas de alto perfil condenadas por delitos de cuello blanco en las últimas décadas incluyen a Ivan Boesky, Bernard Ebbers, Michael Milken y Bernie Madoff. Y los nuevos delitos de cuello blanco rampantes facilitados por Internet incluyen las llamadas estafas nigerianas, en las que los correos electrónicos fraudulentos solicitan ayuda para enviar una cantidad sustancial de dinero.
Fraude corporativo
Algunas definiciones de delitos de cuello blanco consideran solo los delitos cometidos por un individuo para beneficiarse a sí mismo. Pero el FBI, por ejemplo, define estos delitos como el fraude a gran escala perpetrado por muchos en una institución corporativa o gubernamental.
De hecho, la agencia nombra a los delitos corporativos como una de sus principales prioridades de aplicación. Esto se debe a que no solo trae «pérdidas financieras significativas a los inversionistas», sino que «tiene el potencial de causar un daño inconmensurable a la economía estadounidense y la confianza de los inversionistas».
Falsificación de información financiera
La mayoría de los casos de fraude corporativo involucran esquemas contables que están concebidos para «engañar a inversionistas, auditores y analistas sobre la verdadera situación financiera de una corporación o entidad comercial». Estos casos suelen implicar la manipulación de datos financieros, el precio de las acciones u otras medidas de valoración para que el rendimiento financiero de la empresa parezca mejor de lo que realmente es.
Por ejemplo, Credit Suisse se declaró culpable en 2014 de ayudar a los ciudadanos estadounidenses a evitar pagar impuestos al ocultar ingresos al Servicio de Impuestos Internos. El banco acordó pagar multas de $ 2.6 mil millones. También en 2014, Bank of America reconoció que vendió miles de millones en valores respaldados por hipotecas (MBS) vinculados a propiedades con valores inflados. Estos préstamos, que no tenían la garantía adecuada, se encontraban entre los tipos de fechorías financieras que llevaron al colapso financiero de 2008. Bank of America acordó pagar $ 16.65 mil millones en daños y admitir sus irregularidades.3
Auto-trato
El fraude corporativo también abarca los casos en los que uno o más empleados de una empresa actúan para enriquecerse a expensas de los inversores u otras partes. El trato por cuenta propia es cuando un fiduciario actúa en su propio interés en una transacción en lugar de en el mejor interés de sus clientes. Representa un conflicto de intereses y un acto ilegal, y puede dar lugar a litigios, sanciones y despido de quienes lo cometan. La negociación por cuenta propia puede tomar muchas formas, pero generalmente implica que una persona se beneficie —o intente beneficiarse— de una transacción que se ejecuta en nombre de otra parte. Por ejemplo, la ejecución anticipada es cuando un corredor u otro actor del mercado entra en una operación porque tiene conocimiento previo de una gran transacción no publicitada que influirá en el precio del activo, lo que resultará en una probable ganancia financiera para el corredor. También ocurre cuando un corredor o analista compra o vende acciones para su cuenta antes de la recomendación de compra o venta de su empresa a los clientes.
Los más notorios son los casos de uso de información privilegiada, en los que las personas actúan o divulgan a otros información que aún no es pública y que probablemente afecte el precio de las acciones y otras valoraciones de la empresa una vez que se conozca. El uso de información privilegiada es ilegal cuando implica la compra o venta de valores basados en información material no pública, lo que le da a esa persona una ventaja injusta para obtener ganancias. No importa cómo se recibió la información material no pública o si la persona es empleada por la empresa. Por ejemplo, supongamos que alguien se entera de información material no pública de un miembro de la familia y la comparte con un amigo. Si el amigo utiliza esta información privilegiada para obtener ganancias en el mercado de valores, entonces las tres personas involucradas podrían ser procesadas.
Otros delitos relacionados con la negociación incluyen el fraude en relación con los fondos de cobertura mutuos, incluida la negociación al final del día y otros esquemas de sincronización del mercado.
Detección y disuasión
Con la gama de delitos y entidades corporativas involucradas tan amplia, el fraude corporativo atrae quizás al grupo o socios más amplio para las investigaciones. El FBI dice que normalmente se coordina con la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC), la Comisión de Comercio de Futuros de Productos Básicos (CFTC), la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera, el Servicio de Impuestos Internos, el Departamento de Trabajo, la Comisión Reguladora de Energía Federal y el Servicio de Inspección Postal de EE. UU. y otras agencias reguladoras y / o policiales.
Lavado de dinero
El lavado de dinero es el proceso de tomar dinero en efectivo obtenido de actividades ilícitas, como el tráfico de drogas, y hacer que el dinero parezca ganancias de actividades comerciales legales. El dinero de la actividad ilícita se considera «sucio» y el proceso «lava» el dinero para que parezca «limpio».
En tales casos, por supuesto, la investigación a menudo abarca no solo el blanqueo en sí, sino la actividad delictiva de la que se derivó el dinero blanqueado. Los delincuentes que se dedican al lavado de dinero obtienen sus ganancias de muchas maneras, incluido el fraude en la atención médica, el tráfico de personas y narcóticos, la corrupción pública y el terrorismo.
Los delincuentes utilizan una cantidad vertiginosa y una variedad de métodos para blanquear dinero. Sin embargo, entre los más comunes se encuentran los bienes raíces, los metales preciosos, el comercio internacional y la moneda virtual como bitcoin.
Pasos para el blanqueo de capitales
Hay tres pasos en elproceso de lavado de dinero, según el FBI: ubicación, estratificación e integración.»La colocación representa la entrada inicial de los ingresos del delincuente en el sistema financiero. La estratificación es la más compleja y, a menudo, implica el movimiento internacional de fondos. La estratificación separa los ingresos del delincuente de su fuente original y crea una pista de auditoría deliberadamente compleja a través de una serie de transacciones. Y la integración se produce cuando las ganancias del delincuente se devuelven al delincuente de lo que parecen ser fuentes legítimas «.
No todos estos esquemas son necesariamente sofisticados. Uno de los esquemas de lavado más comunes, por ejemplo, es a través de un negocio legítimo basado en efectivo propiedad de la organización criminal. Si la organización es propietaria de un restaurante, podría inflar los recibos de efectivo diarios para canalizar su efectivo ilegal a través del restaurante y hacia el banco. Luego, pueden distribuir los fondos a los propietarios de la cuenta bancaria del restaurante.
Detección y disuasión
La cantidad de pasos involucrados en el lavado de dinero, junto con el alcance a menudo global de sus muchas transacciones financieras, hace que las investigaciones sean inusualmente complejas. El FBI dice que coordina regularmente el lavado de dinero con las agencias de aplicación de la ley federales, estatales y locales, junto con una serie de socios internacionales. Muchas empresas, especialmente aquellas involucradas en finanzas y banca, tienen reglas contra el lavado de dinero (AML) para detectar y prevenir el lavado de dinero.
Fraude de valores y productos básicos
Además del fraude corporativo mencionado anteriormente, que implica principalmente la falsificación de información corporativa y el uso de información privilegiada para auto-negociar, una serie de otros delitos implican engañar a los posibles inversores y consumidores al tergiversar la información que utilizan para tomar decisiones.
El autor del fraude de valores puede ser un individuo, como un corredor de bolsa, o una organización, como una firma de corretaje, corporación o banco de inversión. Los individuos independientes también pueden cometer este tipo de fraude a través de esquemas como el abuso de información privilegiada. Algunos ejemplos famosos de fraude de valores son los escándalos de Enron, Tyco, Adelphia y WorldCom.
Fraude de inversiones
El fraude de inversiones de alto rendimiento generalmente implica promesas de altas tasas de rendimiento mientras se afirma que hay poco o ningún riesgo. Las inversiones en sí mismas pueden ser en materias primas, valores, bienes raíces y otras categorías.
Los esquemas Ponzi y piramidales suelen recurrir a los fondos proporcionados por nuevos inversores para pagar los rendimientos que se prometieron a los inversores anteriores que se vieron involucrados en el acuerdo. Tales esquemas requieren que los estafadores recluten continuamente a más y más víctimas para mantener la farsa durante el mayor tiempo posible. Los esquemas suelen fracasar cuando las demandas de los inversores existentes superan los nuevos fondos que fluyen de los nuevos empleados.
Los esquemas de tarifas anticipadas pueden seguir una estrategia más sutil, en la que el estafador convence a sus objetivos de que les anticipen pequeñas cantidades de dinero que se prometen darán como resultado mayores ganancias.
Otros delitos financieros
Otras estafas de inversión señaladas por el FBI incluyen el fraude de pagarés, en el que generalmente los instrumentos de deuda a corto plazo son emitidos por empresas poco conocidas o inexistentes, que prometen una alta tasa de rendimiento con poco o ningún riesgo.»El fraude de productos básicos es la venta ilegal o supuesta venta de materias primas o productos semiacabados que son de naturaleza relativamente uniforme y se venden en una bolsa (p. Ej., Oro, panza de cerdo, jugo de naranja y café)», dice el FBI.»A menudo, en estos fraudes, los perpetradores crean estados de cuenta artificiales que reflejan supuestas inversiones cuando, en realidad, no se han realizado tales inversiones». Losesquemas de malversación de fondos por parte de agentes implican acciones ilícitas y no autorizadas por parte de agentes para robar directamente a sus clientes, generalmente con una gran cantidad de documentos falsos.
Más elaboradas aún son las manipulaciones del mercado, los llamadosesquemas de» bombeo y descarga » que se basan en inflar artificialmente el precio de las acciones de menor volumen en pequeños mercados extrabursátiles.»La ‘bomba’ implica reclutar inversores involuntarios a través de prácticas de ventas falsas o engañosas, información pública o presentaciones corporativas». El FBI dice que los corredores, que son sobornados por los conspiradores, luego «usan tácticas de venta de alta presión para aumentar el número de inversionistas y, como resultado, elevar el precio de las acciones. Una vez que se alcanza el precio objetivo, los perpetradores» deshacerse «de sus acciones con una ganancia enorme y dejar que inversores inocentes paguen la factura».
Detección y disuasión
Las denuncias de fraude de valores son investigadas por la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) y la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA), a menudo en concierto con el FBI.
Las autoridades estatales también pueden investigar estafas de inversión. En un intento único de proteger a sus ciudadanos, por ejemplo, el estado de Utah estableció el primer registro en línea de la nación para delincuentes de cuello blanco en 2016. Las fotos de personas que son condenadas por un delito grave relacionado con el fraude clasificado como de segundo grado o superior son aparece en el registro. El estado inició el registro porque los perpetradores del esquema Ponzi tienden a apuntar a grupos culturales o religiosos muy unidos, como la comunidad de la Iglesia de Jesucristo de los Santos de los Últimos Días que tiene su sede en Salt Lake City, Utah.5