Los 3 principales ETF de REIT canadienses en 2020

Los fondos cotizados en bolsa (ETF) que se especializan en fideicomisos de inversión inmobiliaria (REIT) pueden ser un juego ideal para inversores individuales: sin tener que entablar relaciones contractuales prolongadas, sacar hipotecas o generar un capital significativo, pueden obtener una amplia exposición a carteras diversificadas de propiedades de forma rápida y económica. Aquellos que buscan pastos más exóticos podrían considerar los ETF canadienses de REIT, que comenzaron a existir hace 20 años. Además de las ventajas habituales, estos fondos son muy líquidos, se negocian en la Bolsa de Valores de Toronto (TSX) y ofrecen rendimientos atractivos, con distribuciones pagadas mensualmente.

Este trío de ETF canadienses de REIT ha tenido un gran rendimiento en los últimos años. Todos los datos están actualizados al 2 de enero de 2020. Los precios NAV están en dólares canadienses.

ETF del índice REIT limitado de iShares S & P / TSX

El ETF iShares S & P / TSX Capped REIT Index (XRE. TO) es un líder de la industria que tiene como objetivo generar crecimiento de capital a largo plazo mediante el seguimiento del S & P / TSX Capped REIT Index. XRE proporciona exposición a aproximadamente 16 REIT en varios subsectores: el 30,38% del valor de mercado de la cartera está en propiedades comerciales (la categoría más grande), el 26,52% en propiedades residenciales, el 16,46% en REIT diversificados, el 12,83% en espacio comercial / de oficinas y el 10,74% en industrial.

XRE ha reclamado la mayor parte de los activos administrados en manos de fondos de este tipo, ya que su AUM se situó en $ 1,48 mil millones. Esta cifra eclipsa los activos de su siguiente competidor más grande, que tiene menos de $ 400 millones en AUM. Además de tener mayores activos que sus competidores, XRE tiene una tenencia notablemente más alta, ya que ha existido desde 2002, ocho años más que cualquier otro ETF canadiense de REIT. Su rendimiento total desde el inicio: 10,36%, exactamente el de su índice de referencia, menos su índice de gastos de gestión del 0,61%.

Operando alrededor de $ 19.50 por un rendimiento del 3.93%, XRE tiene un rendimiento total diario hasta la fecha (YTD) del 20.85% y un rendimiento total diario de tres años del 11.76%. Su rendimiento de distribución es del 14,02%.

ETF del índice BMO Equal Weight REIT

El ETF del índice BMO Equal Weight REITs (ZRE. TO) tiene como objetivo producir crecimiento replicando los movimientos de precios del índice REIT de Canadá Equal Weight de Solactive. Al aprovechar una estrategia de ponderación equitativa, ZRE intenta reducir los riesgos vinculados a los valores individuales.

Fundada en 2010, ZRE tiene participaciones en 23 REIT, que invierten en todo, desde empresas de gran capitalización como Milestone Apartments REIT (MST-UN. TO) hasta empresas inmobiliarias más pequeñas como Crombie REIT (CRR-UN. TO). El ETF invierte en estas participaciones de manera bastante uniforme, ya que la mayor ponderación de una participación en particular es del 5,09%.

Además de distribuir sus activos en una amplia gama de REIT, ZRE tiene exposición a seis industrias, que incluyen diversificada, oficinas, residencial, industrial, minorista y atención médica. En cuanto al subsector, está dominado por propiedades comerciales y residenciales (22% de la cartera cada una) y REIT diversificados e industriales (aproximadamente 18% cada una).

ZRE tiene AUM de $ 651,93 millones, y cotiza alrededor de $ 24, para un rendimiento de distribución del 4,01%. Su rendimiento total diario hasta la fecha es del 26,48% y su rendimiento a tres años, del 14,25%. tiene un índice de gastos del 0,61%.

ETF del índice Vanguard FTSE Canadian Capped REIT

El ETF del índice Vanguard FTSE Canadian Capped REIT Index (VRE. TO) otorga exposición a empresas inmobiliarias canadienses de pequeña, mediana y gran capitalización y lo hace a bajo costo, incluso para los ETF: tiene un índice de gastos del 0,35%. VRE sigue el índice FTSE Canada All Cap Real Estate Capped 25%, que tiene participaciones en una amplia gama de empresas inmobiliarias canadienses.

Desde su inicio en febrero de 2012, VRE ha acumulado AUM de $ 246,23 millones. Estos activos se distribuyen actualmente en 18 REIT, y los 10 principales representan el 77,2% de los activos del fondo. En términos de ponderaciones importantes, los REIT industriales y de oficinas representan un tercio de la cartera (33%), seguidos de los residenciales (23,1%) y minoristas (19,2%).

Usando el precio de cierre de la acción de $ 34,31, el fondo tiene un rendimiento de distribución del 3,16%. Su rendimiento total diario hasta la fecha es del 18,94% y el rendimiento de tres años es del 10,03%.