SLV: ETF de iShares Silver Trust
La plata es un metal precioso que puede ser una buena inversión, dependiendo de la economía, y siempre será muy utilizado en joyería y electrónica. Como su uso es poco común en comparación con otros metales industriales, su valor se deriva principalmente de inversores a largo plazo que buscan una forma de sortear un mercado a la baja. La inversión en plata generalmente implica la asignación de capital hacia lingotes o monedas de plata, la producción directa de plata, empresas mineras de plata o mediante fondos cotizados en bolsa (ETF).
ETF de iShares Silver Trust (SLV)
El iShares Silver Trust ( inflación.
Los ETF de materias primas como SLV pueden ser particularmente riesgosos, ya que el precio de los metales preciosos puede verse afectado por cambios en los movimientos generales del mercado, la volatilidad del índice subyacente, los cambios en las tasas de interés o los factores que afectan a una industria o producto básico en particular.
Los activos de iShares Silver Trust consisten principalmente en plata en poder de JPMorgan Chase ( JPM ), la institución de custodia, en nombre del fondo. El fondo puede tener una cantidad muy limitada de efectivo en situaciones especiales. El iShares Silver Trust se gestiona de forma pasiva, ya que no compra ni vende plata para aprovechar las oscilaciones de los precios del mercado. Sin embargo, SLV vende plata de vez en cuando para cubrir sus gastos operativos.
La compra de acciones de SLV proporciona una forma sencilla pero rentable de invertir en plata. Aunque las acciones del fideicomiso no son un sustituto directo de la plata real, aún brindan una alternativa a la participación en el mercado de materias primas. El fondo ofrece una forma conveniente de obtener exposición a la plata sin necesidad de que el inversor tenga realmente plata. Adquirir y almacenar plata puede resultar muy caro y complicado.
Caracteristicas
El iShares Silver Trust es uno de los ETF administrados por BlackRock. Cada acción del fondo representa un interés beneficioso indiviso fraccional en los activos netos de iShares Silver Trust. SLV tiene un índice de gastos anuales relativamente bajo de 0.5% en comparación con sus pares ETF del sector de metales preciosos. Los costos de intermediación del fondo para comprar y vender acciones no forman parte del índice de gastos. Como SLV es un ETF, no tiene carga frontal ni posterior. Las acciones de SLV cotizan en la Bolsa de Valores de Nueva York Arca, y los inversores pueden comprarlas como cualquier otra acción.
Idoneidad y recomendaciones
Invertir en ETF de plata conlleva riesgos importantes. A partir de 2020, mirando hacia atrás en los últimos cinco años completos, la oferta de plata tendió a exceder su demanda, lo que resultó en una presión a la baja sobre el precio de la plata en todo el mundo. La demanda de plata proviene principalmente de la acuñación de monedas y la industria de la joyería, así como del sector industrial, que utiliza la plata para producir espejos fotográficos y materiales de conducción eléctrica.
Los cambios adversos en el entorno económico pueden tener un impacto negativo en el precio de la plata, ya que se utiliza en aplicaciones industriales. Además, como el gasto de los consumidores discrecionales en todo el mundo cae como resultado de cambios en las preferencias o disminución de los ingresos, el gasto en joyería puede disminuir.
Debido a las menores expectativas de inflación en todo el mundo, el precio de la plata se vio afectado, lo que afectó negativamente el valor de las acciones de iShares Silver Trust. La actitud de los especuladores e inversores es muy importante para el precio de la plata, especialmente en horizontes de corto plazo. Los inversores deben tener especial cuidado y ser conscientes de los riesgos únicos inherentes a la inversión en plata.
Con base en las características del fondo mencionadas anteriormente, invertir en SLV es más apropiado para inversores que buscan operaciones especulativas. Debido a la persistente caída del precio de la plata durante la última década debido a la sobreproducción, las presiones deflacionarias y la crisis financiera de 2009, el fondo generó sistemáticamente rendimientos negativos. Su rendimiento medio anual a cinco años de -3,94% y una desviación estándar de tres años del 19,44% hacen que invertir en el fondo sea muy arriesgado con rendimientos negativos.
La línea de fondo
El iShares Silver Trust es más apropiado para inversores que buscan obtener exposición a la plata o participar en operaciones especulativas de plata sin tener que comprar plata en sí. Además, el fondo es una herramienta útil para los inversores que desean diversificar sus carteras y ayudar a protegerse contra la inflación.