Reducción de principal
¿Qué es una reducción de capital?
Una reducción de capital es una disminución en la cantidad adeuda de un préstamo, generalmente una hipoteca. Un prestamista puede otorgar una reducción de capital para brindar alivio financiero al prestatario como alternativa a la ejecución hipotecaria de la propiedad.
Conclusiones clave
- Una reducción de capital reduce la cantidad adeuda de una hipoteca para ayudar a un propietario en dificultades a realizar los pagos.
- La reducción del capital fue común en los años posteriores a la crisis financiera de 2008-2009, que se atribuyó principalmente a las hipotecas de alto riesgo.
- Una alternativa a la reducción del principal es la reducción de la tasa de interés.
Las principales reducciones fueron relativamente comunes en los años inmediatamente posteriores a lacrisis financiera de 2008, cuando muchos propietarios en todo el país se encontraron debiendo más por sus casas de lo que valían en un mercado deprimido.
Comprensión de la reducción de capital
El proceso de ejecución hipotecaria es devastador para el propietario de una vivienda, pero también es caro para un banco. Muchas casas permanecieron vacías durante años después del colapso del mercado inmobiliario en 2008-2009.
El Programa de Modificación de Vivienda Asequible (HAMP) patrocinado por el gobierno se puso en marcha para aliviar el problema, mantener a más personas en sus hogares y apuntalar la industria hipotecaria. El programa financió modificaciones de préstamos que redujeron el principal de los préstamos, redujeron las tasas de interés que se pagaban sobre ellos o extendieron los términos de los préstamos para adecuarlos a la capacidad de pago de los propietarios.
El programa expiró en 2016.
La crisis de las hipotecas de alto riesgo
HAMP tenía como objetivo aliviar un problema generalizado causado por estándares crediticios laxos en los años previos a la crisis financiera. A los compradores de viviendas se les permitió e incluso se les animó a contraer hipotecas mucho más grandes de lo que sus ingresos podían soportar con el dudoso motivo de que siempre podrían venderlas a medida que los precios de las viviendas siguieran aumentando. Las hipotecas eran «subprime», lo que significa que los prestatarios no tenían un historial crediticio muy bueno.
Luego, los prestamistas vendieron esas hipotecas a instituciones financieras que las empaquetaron y las revendieron como inversiones en deuda.
Entonces empezaron a aparecer los impagos. A medida que los precios de las viviendas comenzaron a caer, los prestatarios se encontraron «bajo el agua», lo que significa que debían más en sus hipotecas de lo que valían las viviendas.
La solución HAMP
HAMP proporcionó un marco que los prestamistas podrían utilizar para ofrecer reducciones de capital a los propietarios de viviendas y a otras personas al borde de la ejecución hipotecaria.
El programa Hardest Hit también se estableció durante este tiempo para brindar ayuda a los propietarios de viviendas en riesgo de ejecución hipotecaria.
Calificar para una reducción de capital
Uno de los logros de HAMP fue proporcionar pautas para las principales reducciones que probablemente tuvieran éxito. Es decir, permitirían a los propietarios permanecer en sus hogares y, a la larga, resultarían menos costosos para los bancos que desalojar a sus clientes.
El gobierno federal todavía tiene un programa Making Home Affordable con la misión de ayudar a los prestatarios con hipotecas en dificultades.
Las pautas incluían una prueba de valor actual neto, que ayudaba a los prestamistas a analizar los beneficios de costos de proporcionar a un prestatario una aprobación de reducción de capital. También detallaba los requisitos de elegibilidad, entre los que se encontraban los saldos de capital impagos de hasta $ 729,750 y las relaciones específicas de deuda a ingresos.
Las ofertas de reducción de capital se volvieron menos comunes luego de la expiración del programa federal en 2016. Los estándares para hipotecas también han sido considerablemente más estrictos.
Si bien HAMP ha expirado, elPrograma Making Home Affordable sigue siendo una iniciativa del Departamento del Tesoro de EE. UU. Y del Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano de EE. UU., Con la misión de brindar apoyo a los prestatarios con préstamos hipotecarios en dificultades. El sitio del programa es un recurso para encontrar un asesor de vivienda, evitar estafas y brindar información a los prestatarios que la necesiten.