Fidelity vs. Vanguard: Comparación de proveedores 401 (k)
Fidelity y Vanguard se encuentran entre las compañías de fondos más grandes del mundo y ambas ofrecen planes 401 (k) como parte de sus servicios. Dado que los planes 401 (k) operan bajo las mismas leyes y regulaciones tributarias, hay tres áreas principales de comparación: las empresas mismas, los fondos ofrecidos y las características del proveedor.
Estructura de la empresa
Vanguard es propiedad de los clientes que invierten en sus fondos; es similar a una cooperativa de crédito propiedad de un cliente en ese sentido. Dado que no hay propietarios externos que esperen obtener ganancias, las tarifas se establecen lo suficientemente altas como para cubrir los gastos operativos reales y mantener a la empresa saludable, pero nada más.
La estructura de propietarios de Fidelity es más tradicional con propietarios externos, en particular una serie de fideicomisos familiares. Esta diferencia fundamental explica por qué las tarifas de Vanguard socavaron constantemente el promedio del mercado por un amplio margen. Sin embargo, Fidelity no es de ninguna manera una empresa de alto costo. Muchos de sus fondos son considerablemente más baratos que el promedio del mercado, incluso superando a Vanguard en algunos casos notables.
Fidelity ha recibido críticas en el pasado por su práctica de subcontratar fondos, esencialmente permitiendo a terceros etiquetar sus fondos como «Fidelity» y tomando una parte de las ganancias mientras declara un menor retorno de la inversión para el inversionista. Dado que los fondos no tienen que hacer las mismas revelaciones que haría un fondo real de Fidelity, los inversionistas se mantuvieron en la oscuridad sobre el hecho de que estaban siendo estafados, según Ken Himmler, un planificador financiero, autor y fundador con sede en Los Ángeles. y presidente de H&H Retirement Design and Management.
En 2012 entró en vigor un nuevo conjunto de reglas de divulgación que deberían hacer que lastarifas 401 (k) sean considerablemente más transparentes. Cada proveedor de 401 (k) ahora debe revelar cada centavo que cobra en el prospecto anual que envía a sus clientes.
Comparación de fondos
En febrero de 2016, Vanguard ofrece más de 124 fondos en su línea, mientras que Fidelity tiene aproximadamente 575. Fidelity también opera una red de fondos con acceso a más de 10,000 fondos de cientos de proveedores diferentes.
La principal fortaleza de Vanguard son sus tarifas reducidas, especialmente para sus fondos indexados, lo que ayuda a los inversores a obtener resultados finales. Una diferencia de tarifas del 0,5% puede parecer insignificante a primera vista, pero muchos años o incluso décadas de capitalización hacen que la diferencia de tamaño de la reserva sea bastante significativa al final.
Mientras tanto, Fidelity tiene una habilidad especial para atraer administradores de fondos talentosos y tiene varios fondos administrados de manera activa excepcionalmente exitosos. Las tarifas pueden ser más altas, pero pueden valer la pena para sectores especializados y experiencia regional.
Quién tiene la mejor oferta se reduce a qué tipo de inversor eres. Un comerciante activo al que le gusta buscar gangas y sectores infravalorados apreciará la amplia selección de Fidelity. Por el contrario, un inversor pasivo que simplemente eche un vistazo al estado de cuenta anual una vez al año puede estar mejor atendido por la selección más delgada pero más barata de fundamentos que ofrece Vanguard.
Características
Ambas empresas ofrecen abundante material educativo sobre ahorros para la jubilación, asignación de activos, rentabilidad compuesta y conceptos básicos de fondos en sus sitios web. Vanguard tiene recursos más personalizados para situaciones específicas, mientras que Fidelity tiene una interfaz más limpia, lo que facilita la navegación.
Cada uno ofrece consultas telefónicas individuales y asistencia para iniciar nuevas cuentas, y cada uno ofrece una opción de transferencia fácil para el capital inactivo 401 (k) de empleadores anteriores. Fidelity mantiene varios centros de inversión en la mayoría de las áreas metropolitanas y organiza seminarios de inversión gratuitos sobre todo, desde aspectos financieros básicos hasta estrategias avanzadas de diversificación de ingresos durante la jubilación. Vanguard ofrece asesores personales que mantienen los perfiles de los clientes y pueden ser contactados por teléfono o correo electrónico para consultas de inversión.
De hecho, ambas empresas ofrecen niveles muy altos de facilidad de uso en sus sitios web y en sus servicios. La clave como cliente es descubrir qué características son más importantes para usted, qué tipo de fondos está buscando y cuáles son los costos.