Técnica de Bornhuetter-Ferguson
¿Qué es la técnica de Bornhuetter-Ferguson?
La técnica de Bornhuetter-Ferguson es un método para calcular una estimación de las pérdidas de una compañía de seguros. La técnica de Bornhuetter-Ferguson, también llamada método de Bornhuetter-Ferguson, estima pérdidas incurridas pero aún no reportadas (IBNR) para un año póliza. Esta técnica fue creada por dos actuarios, Bornhuetter y Ferguson, y se presentó por primera vez en 1975.
Conclusiones clave
- La técnica de Bornhuetter-Ferguson es un método para estimar las pérdidas incurridas pero aún no reportadas (IBNR) para las aseguradoras.
- Este es uno de los métodos más populares para calcular las reservas de pérdidas, solo superado por el método de escalera de cadena.
- La técnica de Bornhuetter-Ferguson combina características de la escalera de cadena y métodos de índice de pérdida esperada y asigna ponderaciones para el porcentaje de pérdidas pagadas y pérdidas incurridas.
- La técnica puede ser cuando las pérdidas son de baja frecuencia pero de gran gravedad.
Cómo funciona la técnica de Bornhuetter-Ferguson
Bornhuetter-Ferguson es uno de los métodos de valoración de reservas de pérdidas más utilizados, solo superado por el método de escalera de cadena. Combina características de la escalera de cadena y métodos de índice de pérdidas esperadas y asigna ponderaciones para el porcentaje de pérdidas pagadas y pérdidas incurridas. A diferencia del método de escalera de cadena, que construye un modelo basado en experiencias pasadas, la técnica de Bornhuetter-Ferguson construye un modelo basado en la exposición de la aseguradora a pérdidas.
Hay dos métodos algebraicamente equivalentes para calcular la pérdida, según la técnica de Bornhuetter-Ferguson. En el primer enfoque, las pérdidas reportadas (o pagadas) no desarrolladas se agregan directamente a las pérdidas esperadas (con base en un índice de pérdidas a priori), multiplicadas por un porcentaje estimado no reportado.
BF = L + ELR * Exposición * (1 – w)
En el segundo método de cálculo, las pérdidas informadas (o pagadas) se desarrollan primero hasta el final utilizando un enfoque de escalera de cadena y aplicando un factor de desarrollo de pérdidas (LDF). A continuación, el valor final de la escalera de cadena se multiplica por un porcentaje estimado informado. Finalmente, se suman las pérdidas esperadas multiplicadas por un porcentaje estimado no reportado (como en el primer enfoque).
BF = L * LDF * w + ELR * Exposición * (1 – w)
El porcentaje estimado informado es el recíproco del factor de desarrollo de la pérdida. Luego, las reclamaciones de IBNR se calculan restando las pérdidas informadas de la estimación de pérdidas finales de Bornhuetter-Ferguson.
Técnica de Bornhuetter-Ferguson frente al método de escalera de cadena
El método de escalera de cadena examina el punto durante un período de tiempo en el que se informa o se paga una reclamación. Las aseguradoras utilizan esto para «presupuestar» pérdidas futuras, con la suma de todas las pérdidas futuras igual al IBNR. Las estimaciones de reclamaciones de períodos de tiempo pasados se concretan en función de la experiencia de pérdidas. Esto significa que el actuario intercambia estimaciones pasadas con reclamaciones reales.
La técnica de Bornhuetter-Ferguson estima el IBNR durante un período de tiempo estimando la pérdida final para ciertas exposiciones al riesgo y luego estimando el porcentaje de esta pérdida final que no se informó en ese momento. Bornhuetter-Ferguson calcula la pérdida estimada como la suma de la pérdida informada más el IBNR, y el IBNR se calcula como la pérdida final estimada multiplicada por el porcentaje de pérdida no declarada. Las estimaciones de pérdidas utilizan estimaciones de pérdidas a priori.
Bornhuetter-Ferguson puede ser el más útil en casos donde las pérdidas reportadas reales no proporcionan un buen indicador de IBNR. Esto es probable cuando las pérdidas son de baja frecuencia pero de alta gravedad, una combinación que hace que sea más difícil proporcionar estimaciones precisas. Es más fácil para una aseguradora predecir lo que sucederá con las reclamaciones de alta frecuencia y baja gravedad.