Tasa de acumulación
¿Qué es una tasa de acumulación?
Una tasa de acumulación es la tasa de interés que se aplica a una obligación financiera, como bonos, hipotecas y tarjetas de crédito. La tasa de acumulación es la tasa a la que se devengan los intereses, que a menudo es diaria para las tarjetas de crédito. Sin embargo, la tasa de acumulación por vacaciones pagadas y pensiones es la tasa a la que se obtienen las vacaciones o los beneficios.
Conclusiones clave
- Una tasa de acumulación es el porcentaje de interés aplicado al principal de una obligación financiera.
- Las tasas de acumulación varían según el tipo de obligación financiera a la que se aplican.
- Las tasas de acumulación se utilizan a menudo para calcular la suma del tiempo pagado por enfermedad, el tiempo de vacaciones y las pensiones.
- Las tasas de acumulación juegan un papel vital en el cálculo del valor real de una obligación financiera.
Cómo funciona una tasa de acumulación
Conocer la tasa a la que una obligación financiera acumula intereses es importante para comprender su precio y, en última instancia, su valor. Por ejemplo, en el caso de los bonos, dado que el precio de un bono es la suma de todos sus flujos de efectivo futuros, incluidos el capital y los intereses, el precio al que cambia de manos incluirá los intereses devengados (pero aún no pagados). Al calcular el monto de liquidación de una hipoteca u otra deuda, los montos de intereses acumulados deben agregarse al saldo de capital pendiente.
Calcular correctamente una tasa de acumulación a menudo puede ser bastante complejo.
Consideraciones Especiales
El concepto de devengo también se aplica en los Principios de contabilidad generalmente aceptados (GAAP) y juega un papel crucial en la contabilidad de devengo. Bajo este método de contabilidad, las ganancias y los gastos se registran en el momento de la transacción, independientemente de que se hayan recibido o dispensado o no flujos de efectivo. Este método de contabilidad se utiliza a menudo para determinar el desempeño y la posición de una empresa al tener en cuenta la totalidad de los pagos realizados (salida de efectivo), así como la suma de las entradas de efectivo futuras esperadas. Al hacer esto, una empresa puede evaluar su posición financiera al tener en cuenta la cantidad de dinero que espera recibir en lugar del dinero que ha recibido hasta el momento.
La contabilidad en valores devengados contrasta con la contabilidad en efectivo, que solo considera el dinero que realmente ha cambiado de manos, en lugar de tener en cuenta las cantidades de efectivo que una empresa espera recibir. La contabilidad de acumulación (o devengo) casi siempre se utiliza para empresas que tienen grandes cantidades de inventario o realizan ventas a crédito. En tales casos de contabilidad de acumulación, la tasa de acumulación de los pagos entrantes esperados se tendrá en cuenta en el valor total de una empresa.
Ejemplo de una tasa de acumulación
Puede calcular la tasa de acumulación diaria de un instrumento financiero dividiendo la tasa de interés por la cantidad de días en un año, 365 o 360 (algunos prestamistas dividen el año en meses de 30 días) y luego multiplicando el resultado por la cantidad de saldo de principal pendiente o valor nominal.
De manera similar, para obligaciones con tasas de acumulación mensuales, dividiría la tasa de interés anual por 12 y luego multiplicaría el resultado por el monto del saldo pendiente. Normalmente, las tasas de acumulación son valores positivos. Pero en circunstancias extraordinarias, como durante un período de tasas de interés negativas, pueden ser negativas.
Las tasas de acumulación también se utilizan en contextos no financieros, como para realizar un seguimiento de los días de vacaciones o de enfermedad, así como otros tiempos libres remunerados y saldos de pensiones, y para el cálculo de varios planes de pago.