Relación de pérdidas frente a relación combinada: ¿Cuál es la diferencia?

Relación de pérdidas frente a relación combinada: descripción general

El índice de siniestralidad y el índice combinado se utilizan para medir la rentabilidad de una compañía de seguros. El índice de siniestralidad mide el total de pérdidas incurridas en relación con el total de primas de seguro cobradas, mientras que el índice combinado mide las pérdidas y gastos incurridos en relación con el total de primas cobradas.

Índice de siniestralidad

El índice de siniestralidad se calcula dividiendo el total de pérdidas incurridas por el total de primas de seguro cobradas. Cuanto menor sea el ratio, más rentable será la compañía de seguros y viceversa. Si el índice de siniestralidad está por encima de 1, o el 100%, la compañía de seguros no es rentable y tal vez tiene mala salud financiera porque está pagando más en reclamaciones de lo que está recibiendo en primas. Por ejemplo, digamos que las pérdidas incurridas o los reclamos pagados de la compañía de seguros ABC son de $ 5 millones y las primas cobradas son de $ 3 millones. El índice de siniestralidad es 1,67, o 167%; por lo tanto, la empresa tiene mala salud financiera y no es rentable porque está pagando más en reclamaciones de lo que recibe en ingresos.

Se espera que las empresas que tienen propiedades comerciales y pólizas de responsabilidad mantengan índices de pérdidas por encima de cierto nivel. De lo contrario, pueden enfrentar aumentos de primas y cancelaciones de su aseguradora. Por ejemplo, tomemos un pequeño distribuidor de equipo comercial usado, que paga $ 20,000 en primas anuales para asegurar su inventario. Una tormenta de granizo causa $ 25,000 en daños, por los cuales el dueño de la empresa presenta una reclamación. El índice de siniestralidad a un año del asegurado se convierte en $ 25,000 / $ 20,000, o 125%.

Para determinar qué tipo de aumento de la prima se justifica, los transportistas pueden revisar el historial de reclamaciones y los índices de pérdidas durante los últimos cinco años. Si el asegurado tiene una permanencia muy breve con la aseguradora, la empresa puede decidir que el distribuidor de equipo comercial presenta un riesgo futuro inaceptable. En ese momento, el transportista puede optar por no renovar la póliza.

Proporción combinada

Un índice combinado mide el dinero que sale de una compañía de seguros en forma de dividendos, gastos y pérdidas. Las pérdidas indican la disciplina de la aseguradora en la suscripción de pólizas.

La relación combinada se suele expresar como porcentaje. Un índice por debajo del 100% indica que la empresa está obteniendo   ganancias de suscripción, mientras que un índice por encima del 100% significa que está pagando más dinero en reclamaciones que recibe de primas. Incluso si el índice combinado es superior al 100%, una empresa puede ser potencialmente rentable porque el índice no incluye los ingresos por inversiones.