Formulario SEC PRE 14A
¿Qué es el formulario SEC PRE 14A?
El formulario PRE 14A de la SEC, también conocido como declaración de poder preliminar, es un formulario que debe ser presentado ante la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) por o en nombre de una entidad registrada cuando se requiere el voto de un accionista sobre un tema no relacionado con una disputa. asunto o fusión / adquisición.
Conclusiones clave
- Se requiere el formulario SEC PRE 14A para todas las corporaciones que tienen votos de accionistas.
- También conocida como declaración de poder preliminar, revela todos los detalles relevantes relacionados con los temas que se someten a votación de los accionistas.
- El anuncio de las reuniones anuales, la elección de directores, la emisión de acciones, los cambios en los estatutos de la empresa, las propuestas de los accionistas y la compensación de la junta son todos asuntos que requerirían la presentación del Formulario PRE 14A.
Cómo funciona el formulario SEC PRE 14A
Las empresas presentan el formulario SEC PRE 14A en situaciones que requieren el voto de los accionistas. La SEC, una agencia del gobierno federal independiente responsable de regular los mercados de valores y proteger a los inversores, requiere que el formulario proporcione a los accionistas de una empresa información suficiente para permitirles realizar un voto informado en una próxima reunión o autorizar a un apoderado para votar acciones. de su parte.
El formulario SEC PRE 14A incluye información sobre: la fecha, hora y lugar de la junta de accionistas; la revocabilidad del poder; un derecho de disentir de la evaluación; las personas que hacen la solicitud; el interés directo o indirecto de determinadas personas en asuntos sobre los que se debe actuar; la modificación o canje de valores; estados financieros; procedimientos de votación; y otros detalles.
El formulario PRE 14A, también conocido como «declaración de poder preliminar no relacionada con un asunto en disputa o fusión / adquisición», se requiere bajo la Sección 14 (a) de la Ley de Bolsa de Valores de 1934.
El formulario se presenta ante la SEC cuando se entrega una declaración de poder preliminar a los accionistas y ayuda a la agencia reguladora a garantizar que se respeten los derechos de los accionistas. Las empresas u otros contribuyentes, como los accionistas, deben revelar todos los detalles relevantes relacionados con las cuestiones que se someten a votación de los accionistas.
¿Cuándo se utiliza el formulario PRE 14A de la SEC?
Ejemplos de acciones planificadas que desencadenarían la presentación del Formulario PRE 14A incluyen decisiones sobre emisión de acciones, cambios en los artículos de incorporación de una empresa, propuestas de accionistas, compensación de la junta y concesiones de acciones restringidas.
Los asuntos que involucran votaciones sobre un solo tema, como la propuesta de un accionista o la selección de un auditor independiente, no requieren presentaciones del Formulario PRE 14A.
Requisitos para el formulario SEC PRE 14A
Con algunas excepciones, diseñado por la SEC para «para aliviar el registro y la Comisión de las cargas administrativas innecesarias,” los interesados deben presentar cinco copias de las declaraciones de representación preliminares ante la SEC al menos 10 días naturales antes de que envíen materiales de proxy a los titulares de valores.
Ocasionalmente, el personal de la SEC puede comentar y solicitar aclaraciones o correcciones a las presentaciones preliminares por poder. Si este fuera el caso, los contribuyentes serán notificados dentro de los 10 días.
No hay tarifas de presentación para presentaciones por poder relacionadas con algunos tipos de presentaciones, incluidas las relativas a la reunión general anual (AGM) de una empresa.
Ejemplo de la vida real del formulario SEC PRE 14A
El 21 de marzo de 2018, PACCAR Inc. envió a los accionistas una notificación de una invitación a su reunión anual de accionistas el 1 de mayo en Bellvue, Washington. Con más de 40 páginas de extensión, describía los puntos de la agenda que se abordarían durante la reunión, incluida la elección de varios directores, y contenía formularios de declaración de poder para devolver.