Datos sobre los corredores de bolsa independientes
Los representantes registrados que posean una licencia de la Serie 6 o 7 están obligados por ley a registrarse con un corredor de bolsa para vender valores al público. Estas empresas de compensación generalmente se posicionan en una de tres formas básicas: como empresas de servicio completo, de descuento o independientes.
Si bien los dos primeros tipos de corredores de bolsa generalmente mantienen un nivel bastante alto de control sobre sus representantes, los independientes generalmente les permiten a sus corredores una libertad casi completa en la forma en que hacen sus negocios, lo cual es atractivo para muchos productores experimentados que pueden pagar por propios gastos generales y de marketing.
Más ofertas
Se crearon corredores de bolsa independientes para dar cabida a los asesores financieros que poseen licencias de valores y necesitan apoyo administrativo para servicios tales como cumplimiento y ejecución comercial. Por lo general, estas empresas atienden a asesores más experimentados que generan altos flujos de ingresos a partir de una base de clientes sofisticada.
La mayoría de los asesores en esta categoría ya no necesitan gerentes que los supervisen y, por lo general, no quieren que el departamento de marketing de su empresa les exija que vendan productos patentados. Muchos corredores de bolsa independientes ofrecen una gama mucho más completa de productos y servicios bajo su paraguas que las empresas de descuento o de servicio completo. Si bien la mayoría de las empresas de cualquier tipo ofrecerán productos convencionales como fondos mutuos, anualidades, fideicomisos de inversión unitaria, gestión automatizada de carteras de nivel bajo y medio y cuentas de jubilación, las empresas independientes a menudo pueden brindar acceso a plataformas de administración de dinero de alto nivel que no están disponibles para el público en general, vehículos alternativos como fondos de cobertura, asociaciones de petróleo y gas y programas de ahorro o inversión llave en mano diseñados para atender a un segmento de mercado específico, como los profesionales médicos.
Otras alternativas como capital de riesgo, ofertas de colocación privada y participaciones en el extranjero también están disponibles para los clientes que califican.
Pagos más altos, gastos generales más altos
Otra ventaja importante que ofrecen los agentes de bolsa independientes a los planificadores es un pago de comisiones mucho mayor. Muchos corredores de descuento pagan a sus representantes un salario fijo con quizás una bonificación por los objetivos de producción que se logran a nivel de sucursal u oficina. Las empresas de servicio completo a menudo proporcionan algún tipo de salario base con una estructura de comisiones en capas en la parte superior. Los porcentajes de comisión en este tipo de acuerdos suelen oscilar entre el 30% y el 60%, según el nivel de producción, la antigüedad y la forma de relación del asesor con la empresa. Aquellos que trabajan como contratistas independientes generalmente reciben un pago más alto que aquellos que son empleados directamente por la empresa. Por supuesto, los planificadores y corredores que trabajan en estas empresas suelen tener pocos o ningún gasto general, y la empresa proporciona espacio de oficina, tarjetas de presentación, marketing y apoyo administrativo y otras comodidades necesarias.
Las empresas independientes generalmente ofrecen pagos de comisiones en el rango del 80% al 95%, lo que permite a los representantes ganar sustancialmente más con la misma cantidad de negocios. Por supuesto, tampoco brindan soporte de servicio completo a sus corredores, por lo que aquellos que están tratando de decidir qué tipo de compañía les conviene más necesitarán obtener una imagen clara de sus gastos de bolsillo que pagarán si van por la ruta independiente.
Aunque los corredores de bolsa independientes no les dicen a sus representantes cómo administrar sus negocios, FINRA y la SEC aún les exigen que supervisen el cumplimiento para garantizar que se sigan todas las regulaciones pertinentes. Muchas empresas también proporcionarán soporte de compensación adicional para ayudar con la gestión de cuentas y el mantenimiento de registros, aunque este servicio puede tener un precio. Los representantes pueden tener cierto nivel de elección en los servicios que deciden usar y pagar.
Jugadores claves. Jugadores principales
Aunque hoy en día existen muchos agentes de bolsa independientes en el mercado, algunas de las firmas más grandes y conocidas incluyen LPL Financial ( LPLA ), Raymond James ( RFJ ), Royal Alliance, Commonwealth, Cambridge, First Allied Securities y Securian Financial.. También hay algunas empresas que abarcan los modelos independientes y de servicio completo, como Ameriprise ( AMP ), Lincoln, AXA, Wells Fargo ( WFC ), Northwestern Mutual y Waddell & Reed.
La línea de fondo
Los corredores de bolsa independientes son a menudo la mejor opción para los planificadores experimentados que han establecido prácticas debido a sus pagos superiores de comisiones y supervisión mínima. Los representantes que elijan usarlos deben estar seguros de que podrán generar suficientes ingresos bajo este modelo de negocio para pagar sus propios gastos generales. Para obtener más información sobre firmas independientes, visite el sitio web de LinkedIn ( LNKD ) de la Asociación Nacional de Agentes de Bolsa Independientes.