Cómo genera dinero la aplicación Cash de Square
Cash App es un servicio de pago de igual a igual (P2P) propiedad de Square Inc. ( SQ ), líder en la industria de tecnología financiera. Cash App es solo una parte de las ofertas comerciales de Square, que también incluye software y hardware de punto de venta para empresas de todos los tamaños. Desde que salió a bolsa en noviembre de 2015, Square se ha convertido rápidamente en una de las empresas de procesamiento de pagos más grandes de los Estados Unidos y ha expandido su modelo comercial más allá del procesamiento de pagos para incluir programación, administración de empleados y análisis de negocios.
Square lanzó su servicio Cash App en 2013 para competir con servicios como Venmo (propiedad de Paypal), Apple Pay y Google Pay. Los servicios de pago entre pares permiten a los consumidores usar sus teléfonos inteligentes para pagar bienes y servicios, pagar facturas y transferir dinero a amigos y familiares. Cash App ha ampliado su funcionalidad más allá de un servicio de pago de igual a igual; los usuarios también pueden recibir pagos de depósito directo y pagos ACH, así como comprar criptomonedas bitcoin a través de la plataforma. Más recientemente, Cash App introdujo una nueva función llamada Inversión. Este producto permite a los usuarios negociar acciones sin comisiones dentro de la aplicación.
Conclusiones clave
- Cash App es un servicio de pago peer-to-peer (P2P) propiedad de Square Inc., líder en la industria de tecnología financiera.
- Cash App ha ampliado su funcionalidad más allá de un servicio de pago de igual a igual; los usuarios también pueden recibir pagos de depósito directo y pagos ACH, así como comprar criptomonedas bitcoin y negociar acciones a través de la plataforma.
- Cash App gana dinero cobrando a las empresas por usar su aplicación y cobrando tarifas de transacción a usuarios individuales para acceder a servicios adicionales.
A pesar de la intensa competencia en la industria de pagos entre pares, la incorporación de Cash App ha sido excelente para Square. La compañía reportó un aumento de miles de millones de dólares en ingresos entre 2017 y 2018: de $ 2.2 mil millones en 2017 a $ 3.3 mil millones en 2018. El año 2018 fue también cuando Cash App superó a Venmo en descargas, con 33.5 millones de descargas acumuladas. En diciembre de 2019, Cash App tenía 24 millones de clientes activos, con un crecimiento interanual del 60%.
Al 17 de marzo de 2020, Square tiene una capitalización de mercado de $ 19,47 mil millones.
Modelo de negocio de Cash App
La aplicación Cash se puede descargar de forma gratuita y sus funciones principales, como realizar pagos de igual a igual y transferir fondos a una cuenta bancaria, también son gratuitas. Cash App gana dinero cobrando a las empresas por usar su aplicación y cobrando tarifas de transacción a usuarios individuales para acceder a servicios adicionales.
Empresas de carga
Cash App cobra a las empresas que aceptan pagos de Cash App un 2,75% por transacción. Estos pagos se pueden realizar de dos formas:
- Una persona realiza un pago de igual a igual en la aplicación a una empresa.
- Una persona usa la Tarjeta de efectivo, una tarjeta Visa prepaga que los usuarios pueden solicitar y que está vinculada a su saldo en la aplicación, para pagar una empresa.
Transferencias aceleradas y pagos con tarjeta de crédito
Por una tarifa del 1,5%, los usuarios individuales pueden acelerar las transferencias desde su cuenta de Cash App a una cuenta bancaria. Los usuarios tienen la opción de transferir sus fondos a una cuenta bancaria inmediatamente en lugar de esperar el tiempo de depósito estándar, que es de dos a tres días. Las personas también pueden usar la plataforma para realizar pagos personales con una tarjeta de crédito, en lugar del saldo de la aplicación Cash, por una tarifa de transacción del 3%.
Intercambio de Bitcoin
A fines de 2017, Cash App comenzó a permitir a los usuarios usar sus saldos para comprar y vender bitcoins. Si bien este servicio no cobraba ninguna tarifa cuando se introdujo por primera vez, a fines de 2019, Cash App comenzó a cobrar a los usuarios tarifas de hasta un 1,76% en las compras de bitcoins. Este es uno de los servicios más rentables de Cash App. Además de la tarifa de servicio, generalmente hay una diferencia del 1% al 4% en lo que los intercambios de bitcoins y los individuos pagan por bitcoins. Cash App tiene en cuenta estas diferencias en los precios que ofrece a sus usuarios, generando así ingresos adicionales en los intercambios que facilita.
Por ejemplo, Cash App podría comprar un bitcoin de un usuario por $ 9,900 y venderlo a otro por $ 10,000, generando $ 100 en ingresos. Cash App calcula esta diferencia de precio en función de las fluctuaciones en el valor de bitcoin.
La aplicación Future of Cash
En una era en la que los teléfonos inteligentes son omnipresentes y los consumidores están dispuestos a pagar por la comodidad, la gente confía cada vez más en las billeteras digitales. Las aplicaciones de pago a pago van en aumento, pero la competencia es intensa. Cash App tiene que competir con PayPal, con su enorme capitalización de mercado de $ 114,8 mil millones (al 17 de marzo de 2020). Cash App también tiene competidores más pequeños, incluidos Apple Pay y Google Pay, que vienen preinstalados en teléfonos iPhone y Android. Para que Cash App se destaque, debe continuar implementando nuevas y emocionantes funciones que atraigan a nuevos usuarios.
La función Cash Boost de Cash App se lanzó en mayo de 2018; cuenta con una serie de descuentos en cafeterías y cadenas de restaurantes, como Chipotle y Subway. Estas ofertas de reembolso instantáneo están disponibles exclusivamente a través de la tarjeta de efectivo de la aplicación Cash. La función Boost tiene como objetivo que los usuarios sigan usando sus Cash Cards con frecuencia. Los nuevos «aumentos» se anuncian a través de las redes sociales y se agregan regularmente a medida que Square adquiere nuevas asociaciones con marcas populares. En enero de 2019, Square lanzó una tarjeta de débito gratuita similar para empresas llamada Square Card.
En el tercer trimestre de 2019, Cash App representó más del 25% de los ingresos de Square. Algunos expertos predicen que el crecimiento de Cash App podría desafiar la aplicación Venmo de Paypal en un futuro cercano. Por ahora, la base de usuarios de Cash App es de 24 millones, mientras que la base de usuarios de Venmo es de aproximadamente 40 millones.
Cuando se fundó Square en 2009, comenzó con un producto que brindaba a las pequeñas empresas la capacidad de aceptar pagos con tarjeta de crédito. A partir de ahí, la empresa se expandió para crear un ecosistema de productos de tecnología financiera que permiten administrar un negocio utilizando exclusivamente productos Square. Con Cash App, Square está intentando crear un ecosistema de tecnología financiera similar para las personas. En el futuro, el ecosistema Cash App podría reemplazar la cuenta bancaria de un individuo.
En abril de 2018, se lanzó la aplicación Cash en el Reino Unido. Sin embargo, la tarjeta Cash App no está disponible en el Reino Unido. Y aunque los usuarios de EE. UU. Y el Reino Unido tienen acceso a la aplicación Cash y sus funciones, no se puede enviar dinero entre los dos países.. Si bien los productos de soluciones comerciales de Square están disponibles internacionalmente en países como Canadá, Japón y Australia, la compañía no ha anunciado cuándo los consumidores de esos países también podrían obtener acceso a Cash App.
El 18 de marzo de 2020, la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC) otorgó a Square la aprobación condicional para abrir un banco. El banco, que se llama Square Financial Services, abrirá en 2021. Ofrecerá préstamos para pequeñas empresas y «productos de depósito. El banco tendrá su sede en Salt Lake City, Utah».