Consejo de Inversiones de Abu Dhabi (ADIC)
¿Qué es el Consejo de Inversiones de Abu Dhabi?
El Consejo de Inversiones de Abu Dhabi (ADIC) es un fondo soberano propiedad del gobierno de Abu Dhabi, la capital de los Emiratos Árabes Unidos (EAU). ADIC es propiedad y está administrada por los Emiratos Árabes Unidos y se financia con los ingresos generados por la industria petrolera del país. ADIC invierte estos ingresos en una variedad de clases de activos, que incluyen acciones, bonos, bienes raíces, infraestructura y capital privado.
La Autoridad de Inversiones de Abu Dhabi (ADIA), uno de los fondos soberanos de inversión más grandes del mundo, se separó de ADIC en 2007.
Comprender el Consejo de Inversiones de Abu Dhabi (ADIC)
El Consejo de Inversiones de Abu Dhabi buscó invertir los ingresos petroleros excedentarios del gobierno en una cartera globalmente diversa de estrategias administradas activamente para generar retornos de inversión positivos ajustados al riesgo. Aunque el fondo invierte en activos en todo el mundo, el crecimiento del capital de la cartera se utiliza para expandir la economía de Abu Dhabi y ayudar a las empresas locales a ampliar su exposición internacional.
El dinero del exceso de reservas de un país, reservado para inversiones en beneficio de su economía y población nacional, normalmente compone un fondo de riqueza soberano (SWF). El financiamiento de un SWF a menudo proviene de las reservas del banco central que se acumulan debido a los superávits presupuestarios y comerciales o los ingresos derivados de la exportación de recursos naturales. Algunos países lanzan fondos soberanos para diversificar sus fuentes de ingresos. Por ejemplo, los Emiratos Árabes Unidos dependen de las exportaciones de petróleo para su riqueza. Por lo tanto, dedica una parte de sus reservas a fondos patrimoniales que invierten en activos diversificados para ayudar a proteger al país de los riesgos de suministro y precios relacionados con el petróleo.
A marzo de 2018, ADIC acumuló $ 123 mil millones en activos totales. First Abu Dhabi Bank, un holding de larga data y el banco más grande de los EAU, sigue siendo una de sus inversiones nacionales más destacadas. Otras participaciones incluyen Abu Dhabi Commercial Bank, Union National Bank y Al Hilal Bank, el último de los cuales fundó ADIC. El fondo patrimonial también mantiene inversiones considerables en compañías locales de seguros, inversiones y aviación.
Fusión reciente del Consejo de Inversiones de Abu Dhabi
En marzo de 2018, el presidente de los Emiratos Árabes Unidos emitió una ley que fusionaba ADIC en Mubadala Investment Company, otro fondo soberano de los Emiratos Árabes Unidos, en un esfuerzo por reducir costos, agilizar las operaciones y diversificar aún más la economía de los Emiratos Árabes Unidos después de un período prolongado de bajos precios del petróleo. La fusión de las dos entidades dio como resultado una cartera de inversiones combinada de aproximadamente $ 250 mil millones.
Mubadala Investment Company se fundó en 2002 como parte del esfuerzo de Abu Dhabi por ampliar su economía y crear puestos de trabajo mediante la inversión de los ingresos de la industria petrolera en empresas rentables. Algunas de las inversiones más conocidas de Mubadala incluyen posiciones en Advanced Micro Devices y EMI Music Publishing.